В пятницу Stephens подтвердила рейтинг "выше рынка" для Carvana Co. (NYSE:CVNA) с неизменной целевой ценой 190,00 долларов. Анализ фирмы предполагает, что Carvana находится на начальном этапе революционных изменений на рынке подержанных автомобилей США объемом более 1 триллиона долларов. Бизнес-модель Carvana, объединяющая цифровой магазин с регионально централизованной операционной инфраструктурой, высоко оценивается за способность достигать эффекта масштаба и обеспечивать превосходные финансовые результаты.
Инфраструктура компании, примером которой служит Центр проверки и восстановления Colonial Heights (IRC), поддерживает эффективность ее операционной деятельности. Stephens отмечает, что, несмотря на скромную долю рынка Carvana в 1%, она лидирует в секторе по прибыльности на единицу проданной продукции.
В оценке проводятся параллели между стратегией Carvana и успешной тактикой, применявшейся McDonald's в 1960-х и 70-х годах, которая трансформировала как аспекты спроса, так и предложения в своей отрасли. Комментарий Stephens подчеркивает потенциал Carvana значительно повлиять на рынок подержанных автомобилей благодаря своему инновационному подходу.
В других недавних новостях, Carvana, онлайн-ритейлер подержанных автомобилей, достигла значительного рубежа в четыре миллиона онлайн-транзакций с автомобилями с момента своего основания в 2013 году. Это включает два миллиона проданных автомобилей и такое же количество купленных у клиентов. В последних событиях, прогнозы продаж Carvana на третий квартал были повышены до 107,8 тысяч единиц, что означает рост на 33% по сравнению с прошлым годом, согласно исследованию Citi. Однако Citi сохраняет нейтральную позицию по отношению к Carvana, несмотря на положительные корректировки.
В связанных событиях, Evercore ISI сохранила рейтинг "на уровне рынка" для Carvana, отмечая тенденции в отрасли, такие как отчет о прибыли CarMax и снижение потребительской уверенности. BNP Paribas Exane также сохранила нейтральную позицию по акциям Carvana, подчеркивая ее значительные отношения с Ally Financial. BofA Securities возобновила покрытие Carvana с рейтингом "покупать", ссылаясь на потенциал долгосрочного роста на рынке подержанных автомобилей.
Руководство Carvana прогнозирует рост продаж в третьем квартале более чем на 25% по сравнению с прошлым годом и EBITDA на 2024 год между 1 миллиардом и 1,2 миллиарда долларов, что превышает консенсус-прогноз в 890 миллионов долларов. Эти недавние события подчеркивают текущие финансовые оценки и ожидания в отношении Carvana.
Выводы InvestingPro
Недавние показатели Carvana соответствуют оптимистичному прогнозу Stephens. Согласно данным InvestingPro, акции компании продемонстрировали замечательную силу, с доходностью 369,41% за последний год и 114,26% за последние шесть месяцев. Эта устойчивая динамика привела цену акций Carvana к 98,38% от 52-недельного максимума, торгуясь на уровне 176,64 долларов на момент предыдущего закрытия.
Финансовые показатели компании также поддерживают позитивные настроения. Выручка Carvana за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2023 года составила 11,67 миллиарда долларов, с валовой прибылью 2,19 миллиарда долларов и маржой операционной прибыли 3,48%. Эти цифры свидетельствуют о том, что Carvana действительно делает успехи в области прибыльности, как подчеркивается в анализе Stephens.
Советы InvestingPro дополнительно подкрепляют потенциал компании. Один из советов отмечает, что Carvana "торгуется при низком соотношении P/E относительно краткосрочного роста прибыли", что может указывать на привлекательную оценку с учетом перспектив роста. Другой совет упоминает, что "аналитики прогнозируют, что компания станет прибыльной в этом году", что соответствует мнению Stephens об улучшении финансовых показателей Carvana.
Для инвесторов, стремящихся к более глубокому пониманию потенциала Carvana, InvestingPro предлагает 18 дополнительных советов, обеспечивая комплексный анализ финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.