Goldman Sachs начал освещение Wyndham Hotels & Resorts (NYSE: WH) с рейтингом "Покупать", установив целевую цену в 96,00 долларов.
Фирма отметила улучшение экономических условий и пересмотренный компанией прогноз выручки на доступный номер (RevPAR) на весь 2024 год как ключевые факторы.
Переоценка финансовых перспектив Wyndham предполагает, что риски на вторую половину года были смягчены, потенциально предлагая более стабильный период для акций гостиничного оператора.
В обзоре отмечается, что, несмотря на ранние опасения по поводу влияния более слабой экономики США на RevPAR, последние данные указывают на последовательные улучшения, особенно в сегменте экономичных сетей.
Это наблюдение подтверждается показателями Wyndham, которые продемонстрировали устойчивость перед лицом экономических трудностей.
Goldman Sachs прогнозирует, что рост номерного фонда Wyndham ускорится с 3,5% в 2023 году до примерно 4% в 2024 и 2025 годах. Ожидается, что этот рост превысит исторические показатели и связан с такими факторами, как развитие ECHO, улучшение удержания франчайзи и расширение на международных рынках.
Кроме того, фирма ожидает, что Wyndham получит выгоду от дополнительных факторов роста EBITDA, включая программу развития ECHO и дополнительные потоки доходов. Несмотря на то, что текущие оценки Street примерно на 7% ниже прогноза компании на 2025 год, Goldman Sachs видит возможности для роста Wyndham.
В других недавних новостях Wyndham Hotels & Resorts добилась значительных успехов. Stifel, фирма, предоставляющая финансовые услуги, недавно повысила целевую цену для Wyndham Hotels с 89 до 91 доллара, сохранив рейтинг "Покупать". Это изменение произошло после рекордного роста портфеля проектов гостиничной сети, который включает почти 2 000 отелей и рекордные 245 000 номеров.
Недавние финансовые показатели Wyndham были многообещающими, с ожидаемым диапазоном конверсии свободного денежного потока около 60% на 2024 год. Компания продолжает выплачивать квартальные дивиденды в размере 0,38 доллара, что дает доходность 1,9%. Wyndham также сообщила о хороших результатах во втором квартале 2024 года, с увеличением скорректированной EBITDA на 6% и ростом прибыли на акцию на 12%.
Кроме того, команда по развитию компании подписала на 33% больше сделок, чем в предыдущем году, что способствовало рекордному глобальному портфелю проектов.
Прогноз Wyndham на 2024 год включает прогнозы нулевого роста RevPAR по сравнению с предыдущим годом и ожидаемые доходы, связанные с комиссиями, в диапазоне от 1,41 до 1,43 млрд долларов. Прогнозируется, что скорректированная чистая прибыль увеличится с 338 млн до 348 млн долларов, а скорректированная разводненная прибыль на акцию, как ожидается, будет в диапазоне от 4,20 до 4,32 доллара.
Выводы InvestingPro
Стратегические инициативы и финансовые показатели Wyndham Hotels & Resorts (NYSE:WH) отражают компанию, которая уверенно преодолевает трудности гостиничной индустрии. Данные InvestingPro подчеркивают это, показывая высокую валовую маржу прибыли в 68,08% за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года, что соответствует устойчивости компании, отмеченной Goldman Sachs. Более того, приверженность компании к возврату средств акционерам очевидна, с дивидендной доходностью 1,94% и впечатляющим ростом дивидендов на 8,57% за тот же период.
Советы InvestingPro для Wyndham подчеркивают, что уверенность руководства в компании демонстрируется через агрессивный выкуп акций и постоянный рост дивидендов в течение трех лет подряд. Эти действия сигнализируют о вере в долгосрочное создание стоимости. Кроме того, аналитики прогнозируют, что Wyndham будет прибыльной в этом году, что может еще больше укрепить доверие инвесторов. Для тех, кто ищет более глубокий анализ, доступны дополнительные советы InvestingPro на https://ru.investing.com/pro/WH.
С рыночной капитализацией в 6,18 млрд долларов и форвардным коэффициентом P/E 20,27, Wyndham торгуется с премией, что отражается в высоком мультипликаторе цена/балансовая стоимость 9,92. Тем не менее, цена акций компании находится вблизи 52-недельного максимума, что свидетельствует об оптимизме инвесторов относительно ее перспектив. Эти показатели в сочетании с выводами Goldman Sachs рисуют картину компании, которая не только растет, но и вознаграждает своих инвесторов.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.