В понедельник Piper Sandler скорректировал свою позицию по акциям PowerSchool Holdings Inc. (NYSE:PWSC), понизив их рейтинг с "избыточного" до "нейтрального" и снизив ценовой ориентир до $22,80 с предыдущего значения в $24,00.
Пересмотр рейтинга последовал за сообщением о том, что PowerSchool согласилась быть приобретенной Bain Capital и будет преобразована в частную компанию.
Сделка, которая, как ожидается, будет завершена во второй половине 2024 года, оценивает PowerSchool в 5,6 миллиарда долларов. Акционеры получат 22,80 доллара наличными за каждую акцию на момент завершения сделки.
Эта выплата представляет собой примерно 37-процентную премию к цене акций компании, которая была зафиксирована в прошлом месяце, до появления сообщений о потенциальном приобретении.
Предложение Bain Capital соответствует коэффициенту отношения стоимости предприятия к объему продаж (EV/S) в ближайшие двенадцать месяцев (NTM), равному 6,9x, согласно оценкам Piper Sandler. Это считается премией по сравнению с недавними аналогичными сделками по продаже программного обеспечения.
Премия отражена в цене акций PowerSchool на закрытие торгов 6 июня 2024 года, которая составила $22,37, что полностью совпадает с ценой предложения.
Понижение рейтинга до "нейтрального" отражает последние события и приближающееся завершение сделки по приобретению, в результате которой PowerSchool Holdings Inc. станет частной компанией. Скорректированная целевая цена в $22,80 соответствует денежной выплате, которую получат акционеры после завершения сделки.
Другие последние новости: PowerSchool Holdings Inc. стала объектом значительных изменений на рынке. Ожидается, что эта компания, специализирующаяся на образовательных технологиях, будет приобретена Bain Capital в ходе сделки стоимостью 5,6 миллиарда долларов.
Цена приобретения установлена на уровне $22,80 за акцию, что заставило несколько аналитических компаний скорректировать свои рейтинги акций PowerSchool.
В частности, Jefferies, RBC Capital, Needham и Cantor Fitzgerald понизили рейтинги акций, согласовав свои ценовые ориентиры с ценой приобретения, предложенной Bain Capital.
Выручка PowerSchool за первый квартал составила $185,0 млн, что немного выше консенсуса, а скорректированный показатель EBITDA превысил ожидания на 6,2%.
В дополнение к этим финансовым показателям, PowerSchool интегрирует возможности искусственного интеллекта в свои продукты, заключая сделки на сумму около 400 000 долларов и создавая конвейер на сумму около 10 миллионов долларов. Это недавние события для PowerSchool, которые представляют интерес для инвесторов.
Аналитика InvestingPro
Пока PowerSchool Holdings Inc. (NYSE:PWSC) готовится к переходу в частное предприятие в результате приобретения Bain Capital, последние данные InvestingPro дают представление о финансовом состоянии компании. Несмотря на то, что аналитики пересмотрели в сторону понижения прогноз доходов на предстоящий период, ожидается, что чистая прибыль компании в этом году вырастет. Кроме того, акции PowerSchool продемонстрировали высокую доходность за последний месяц, увеличившись на 24,02 %, что отражает оптимизм инвесторов на фоне новостей о приобретении.
По данным InvestingPro, рыночная капитализация компании составляет 3,73 миллиарда долларов, а темпы роста выручки в первом квартале 2024 года - 16,0 %, что говорит об уверенном росте верхней границы бизнеса. Однако коэффициент P/E компании остается отрицательным, что говорит о том, что компания не была прибыльной в течение последних двенадцати месяцев. Более того, коэффициент PEG равен 1,5, поэтому будущий рост прибыли компании может быть учтен в ее текущей оценке.
Для читателей, желающих углубиться, InvestingPro предлагает дополнительные сведения и советы по PowerSchool Holdings Inc. на сайте https://www.investing.com/pro/PWSC. Чтобы еще больше улучшить свои инвестиционные исследования, используйте код купона PRONEWS24, чтобы получить дополнительную скидку 10% на годовую или двухгодовую подписку Pro Research и Pro+. Доступны еще 11 советов InvestingPro, обеспечивающих всесторонний анализ для принятия взвешенных решений.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.