План президента США Джо Байдена по поддержке экономики на сумму 1,9 трлн долларов в минувшую субботу был утвержден Палатой представителей Конгресса США. Эта новость, а также информация о том, что в выходные в США была одобрена вакцина Johnson & Johnson (NYSE:JNJ) от Covid-19, которая стала уже третьей официально зарегистрированной в США, способствуют росту в понедельник фьючерсов на американские фондовые индексы после их падения на прошлой неделе.
Оптимизм относительно нового пакета стимулирования и новой вакцины, которая сможет побыстрее приблизить победу над коронавирусом, поддерживает склонность инвесторов к покупкам рискованных активов, оказывая давление на доллар.
Как сообщили в Bloomberg Economics, экономисты этого агентства считают, что показатель ВВП США превысит уровень до пандемии коронавируса уже к середине 2021 года. Этому будут способствовать как успехи в вакцинации и в быстром восстановлении бизнес-активности, так и пакет мер стимулирования экономики.
Между тем, доллар также растет в первой половине сегодняшнего торгового дня, получая поддержку от растущей доходности американских гособлигаций, что также сдерживает рост на фондовом рынке. За февраль доходность 10-летних казначейских облигаций США повысилась на 0,369 процентного пункта. Это максимальный месячный прирост с ноября 2016 года. А уровень среды 1.610% стал максимальным за последний год.
Гособлигации США являются одними из наиболее надежных активов, приносящих инвестиционный доход. И рост их доходности заставляет инвесторов задуматься об их предпочтении в сравнении с рискованными акциями, что оказывает давление на рынок акций.
Внушительные государственные расходы и меры стимулирования со стороны правительства и ФРС превращаются в потенциальные источники инфляции и провоцируют распродажу на рынках облигаций. Теперь, когда доходность облигаций начала расти, стоимостные оценки акций кажутся завышенными.
В то же время, прогнозы о грядущем резком усилении инфляции провоцируют опасения насчет того, что Федеральная резервная система США повысит процентные ставки быстрее, чем она сейчас декларирует и чем рассчитывают инвесторы. Это увеличит стоимость привлечения кредитов, негативно отразившись на экономическом росте, но и повысит привлекательность доллара.
Индекс доллара DXY растет сегодня уже 5-й день подряд, превысив максимумы 3-недельной давности. На момент публикации данной статьи фьючерсы DXY торговались вблизи отметки 91.08, на 33 пункта выше цены открытия сегодняшнего торгового дня.
Между тем, в основном укрепляясь на валютном рынке, американский доллар снижается против австралийского доллара. В начале сегодняшней европейской сессии пара AUD/USD торгуется вблизи отметки 0.7740, оставаясь все же в зоне бычьего рынка. На прошлой неделе AUD/USD превысила на короткое время отметку 0.8000.
Во вторник состоится очередное заседание РБА, и, скорее всего, его текущая кредитно-денежная политика также останется без изменений, несмотря на укрепление австралийской валюты и учитывая рост цен на сжиженный газ, железную руду, каменный уголь – основные экспортные сырьевые товары Австралии. Решение РБА по процентной ставке будет опубликовано в 03:30 (GMT). Текущая ситуация создает предпосылки для дальнейшего роста пары AUD/USD.
Сегодня участники рынка будут изучать макроданные из США, публикация которых намечена на 14:45 и 15:00 (GMT), среди которых индекс PMI Markit для производственного сектора, аналогичный индекс от ISM и индекс новых заказов ISM в производственном секторе за февраль.
Ожидается небольшое улучшение показателей, при том, что они находятся выше значения 50, что говорит об ускорении активности. Это – позитивные факторы для доллара США.
Уровни поддержки: 0.7690, 0.7510, 0.7430, 0.7340, 0.7270
Уровни сопротивления: 0.7743, 0.7830, 0.7850, 0.7980, 0.8000, 0.8160
Торговые Рекомендации
Sell Stop 0.7680. Stop-Loss 0.7790. Take-Profit 0.7600, 0.7510, 0.7430, 0.7340, 0.7270
Buy Stop 0.7790. Stop-Loss 0.7680. Take-Profit 0.7830, 0.7850, 0.7980, 0.8000, 0.8160