Взоры инвесторов всего мира по-прежнему прикованы к саммиту G20, где сейчас решается судьба мировых трендов на ближайшие месяцы. И в основном все ожидают результатов переговоров лидеров Китая и США, тем более, что встреча Путина и Трампа прошла без особых сюрпризов и новостей, в атмосфере лёгкой беззаботности. Детали встречи все равно не озвучиваются, но настроение там было явно неплохое. А вот китайцам с американцами, похоже, предстоит непростой разговор. Накануне Министерство коммерции Китая призвало США отказаться от любых торговых санкций в отношении Поднебесной, отменить уже введенные и снять ограничения с компании Huawei (SZ:002502) и других китайских корпораций. Весьма жесткий поворот, который вполне может привести к срыву переговоров, хотя, делегация США пока никак не отреагировала на этот резкий выпад. Немаловажен и тот факт, что после встречи G20, а именно 1-2 июля, пройдет заседание ОПЕК+, посвященное продлению сделки по сокращению добычи. И несмотря на то, что по поводу проходящей в Осаке встречи в верхах остается еще много неясностей, большинство мировых торговых площадок было настроено сегодня весьма оптимистично.
Исключение составила Азия, но и так она вчера росла сильнее всех – видимо, поспешили, теперь скорректировались обратно. Чему отчасти способствовала и противоречивая макростатистика. Так, если объемы промышленного производства Японии неожиданно выросли с 0,6% до 2,3% при прогнозах в 0,7%, то безработица, как и полагали эксперты, сталась неизменной на уровне 2,4%, а индекс потребительских цен вместо ожидаемого роста с 1,1% до 1,3%, остался на месте.
В итоге австралийский S&P/ASX 200 рухнул на 0,71%, китайский Shanghai Composite свалился на 0,60%, японский Nikkei225 упал на 0,29%, гонконгский Hang Seng снизился на 0,28%, а южнокорейский KOSPI потерял 0,13%. Неважно выглядели и индийские рынки. После роста предыдущих дней вчера они отсиделись на околонулевых уровнях, а сегодня уже перешли к коррекции. Мумбайский Nifty 50 снизился на 0,45%, а бомбейский BSE Sensex 30 просел на 0,48%
Потребительские расходы во Франции увеличились с 0,3 до 0,4%, хотя аналитики ждали снижения до 0,2%. Индекс потребительских цен месяц к месяцу упал с 0,8% до 0,2, при прогнозах в 0,0%, а год к году поднялся с 0,9% до 1,5%. ВВП Великобритании не изменился, как и предрекали эксперты, составив 0,5% показателем квартал к кварталу и 1,8% показателем год к году. В ЕС инфляция так же не изменилась, составив 1,2%, что не обмануло ожиданий аналитиков.
Европейские биржевые площадки дружно продемонстрировали сегодня позитивную динамику, при этом британский FTSE100 отличился еще и тем, что под самое закрытие торгов внезапно выстрелил почти вертикально вверх. В ходе торговой сессии итоге немецкий DAХ взлетел на 1,04% - до 12399 п., британский FTSE100 вырос на 0,31% - до 7426 п., французский САС40 прибавил 0,83% - до 5539 п.
В США сегодня публиковалось значительное количества важной макроэкономической статистики, среди которой мы бы выделили следующую: Доходы физических лиц в мае не изменились, показав рост в 0,5%, хотя аналитики предрекали снижение до 0,3%. Расходы упали с 0,6% до 0,4%, как и прогнозировали эксперты. Индекс деловой активности (PMI) Чикаго рухнул с 54,2 до 49,7, хотя рынки ожидали увидеть 53,1. По многочисленным индексам от Мичиганского университета (Индекс ожиданий потребителей, Индекс настроения потребителей, Индекс текущих условий) динамика оказалась совершенно разнонаправленная, но существенного изменения не показала. Неважно отчитался производитель спортивной одежды и обуви Nike (NYSE:NKE), чья прибыль уменьшилась на фоне выросшей выручки.
Заокеанские рынки открылись сдержанным ростом, который после продолжили, но весьма осторожно. Так что на эту минуту затруднительно сказать, где торги финишируют – инвесторы проявляют умеренность в покупках и, видимо, в любой момент готовы перейти к фиксации прибыли. Пока же, по состоянию на 18:50 мск. DJIA показывал 26587 п. (+0,23%), S&P500 был на уровне 2934 п. (+0,31%), а NASD COMP вырос на 0,28% - до 7990 п.
В России продолжаются дивидендные истории, которые с одной стороны толкают рынок вверх, так как в этом году ну практически все заявляют об увеличении дивидендных выплат, а с другой стороны мешают же ему расти, так как после отсечки следует гэп вниз на величину дивов. В общем, как в анекдоте – «опять эта проклятая неопределенность». Сегодня прошло ГОСА «Газпрома (MCX:GAZP)», где помимо прочего глава компании А. Миллер озвучил вилку прогноза реализации газа в странах дальнего зарубежья в диапазоне 198,6-201,1 млрд кубометров. Что до дивидендов, то было подтверждено озвученное ранее решение направить на выплату 393,2 млрд рублей - самый большой объем за всю историю работы российского фондового рынка, что составляет 27% прибыли по МСФО, или 16,61 рублей на акцию.
Акционеры "РусГидро (MCX:HYDR)" на годовом общем собрании утвердили дивиденды за 2018 год в размере 0,0367388 рубля, что в сумме составляет 15,9 млрд. рублей. Напомним, что по итогам 2017 года на дивиденды было распределено 11,23 млрд рублей (0,0263335 руб. на акцию); за 2016 год - 19,87 млрд рублей (0,0466245 руб. на акцию). Закрытие реестра под получение дивидендов назначено на 9 июля 2019 года.
Отечественные торговые площадки, открывшись незначительным ростом, перешли в боковое движение с явными попытками нащупать, куда идти дальше, но в итоге под вечер свалились в заметную коррекцию на закрытии длинных позиций перед выходными. Фиксация прибыли после столь существенного роста предыдущих периодов и на фоне неясностей с итогами саммита G20 вполне обоснована. В итоге номинированный в долларах индекс РТС закрылся на отметке 1381 п. (+-0,54%), а индекс МосБиржи оказался на уровне 2766 п. (+0,50%). Наибольший рост показали ОВК (+3,22%), «РуссНефть» (+2,70%), САФМАР (+1,41 %), «Система» (+1,37%) и «Мосэнерго (MCX:MSNG)» (+1,09%). Сильней других снизились «Ленэнерго (MCX:LSNG)» (-8,27%), НЛМК (MCX:NLMK) (-6,33%), ГДР «Пятёрочки» (-2,57%) и «Фосагро (MCX:PHOR)» (-1,21%).
Стоимость углеводородов сегодня пребывает в крайне волатильном боковом движении. Весомых новостей по этому рынку не наблюдается, а вот риски как осложнения, так и смягчения ситуации вокруг Ирана сохраняются. На этом фоне вполне понятно, почему инвесторы мечутся, пытаясь нащупать хотя бы малейшие намеки на дальнейший тренд. Вышедшие в 20:00 мск. данные от Baker Hughes по недельному изменению числа активных буровых установок показали увеличение количества оных с 789 до 793 единиц, при том, что общее число установок в США осталось неизменным на уровне 967 шт. Но эти данные не оказали существенного влияния на динамику стоимости энергоносителей - по состоянию на 20:25 мск., за бочку BRENT давали 66,70 долл., а за бочку WTI платили 59,20 долл. соответственно.
Отечественная валюта в отсутствие новостей, касающихся этого рынка, успела сегодня покататься на «американских горках», съездив сперва вверх, а потом вниз. Итоговый результат был вполне прогнозируем – откуда начинали, туда и вернулись. Недаром же «американские горки» ездят по кругу, и как ни катайся, а все равно приедешь обратно к кассе. На 20:30 мск. стоимость доллара составляла 63,10 рубля, а евро – 71,69 рубля.
Что касается прогнозов, то, как вы понимаете, они на 99% зависят от того, как завершится саммит в Осаке. Все основные риски и возможные сценарии мы изложили еще в самом начале сей статьи, так что не будем повторяться, лишний раз испытывая долготерпение читателя.
Алексей Коренев, аналитик группы компаний «ФИНАМ»