По итогам торгов 21 ноября индекс МосБиржи вырос на 0,7% до 2357,97 п., а РТС – на 0,95% до 1127,42 п. После предыдущих печальных дней, рынки вспомнили о росте. Нефть нарисовала «двойное дно» на часовом графике и готова существенно откорректировать свои потери. Отечественные акции также почувствовали завершение активных распродаж на внешних рынках и смогли завершить день в плюсе.
Впрочем, бумаги нефтяников не успели в полной мере воспользоваться вечерним ростом котировок нефти: ЛУКОЙЛ (MCX:LKOH) (-0,2%), Роснефть (MCX:ROSN) (-0,41%), Сургутнефтегаз (MCX:SNGS) (+0,78%), Татнефть (MCX:TATN) (+1,0%), Газпром нефть (MCX:SIBN) (+0,58%). Примечательно, что бумаги Аэрофлот (MCX:AFLT) (+6,46%) были среди лидеров роста благодаря подешевевшей нефти, так как расходы на топливо были одной из самых затратных статей, ограничивающих будущую прибыль. Акции САФМАР (+7,09%) продолжили отыгрывать новости о программе обратного выкупа на 6 млрд рублей. ФосАгро (MCX:PHOR) (-0,81%) объявила о росте прибыли в III квартале более чем в два раза до 12,9 млрд рублей, а по итогам девяти месяцев на 76% до 30,8 млрд рублей. Активность по итогам дня оказалась средней. К моменту закрытия торгов объём сделок на основной секции Московской биржи составил 34,73 млрд рублей.
Рубль укреплялся относительно доллара в течение всего дня. К вечеру тенденция лишь усилилась на фоне повышения котировок Brent выше $64 за баррель. Рынок долговых обязательств также свидетельствует о высоком спросе на отечественные активы. Книга заявок на выпуск рублёвых еврооблигаций Русгидро (MCX:HYDR) с погашением в январе 2022 года была переподписана в три раза, а ориентировочная доходность бумаг снизилась с 9,25% до 8,975%. 36% заявок поступило от инвесторов из Азиатско-тихоокеанского региона. Ещё на прошлой неделе Газпром (MCX:GAZP) разместил еврооблигации на 1 млрд евро, больше половины которых скупили инвесторы из Европы. Минфин также провёл два удачных аукциона ОФЗ с постоянным купонным доходом. Спрос на бумаги выпуска 26223 с погашением в феврале 2024 года составил 25,571 млрд рублей, а средневзвешенная доходность 8,62%. На втором аукционе спрос на бумаги выпуска 25083 с погашением в декабре 2021 года составил 25,51 млрд рублей, а средневзвешенная доходность - 8,35%. Соответственно, доходности имеют тенденцию к снижению по сравнению с предыдущими аукционами. Естественно, что этому способствует ослабление краткосрочных рисков и возможный разворот в нефти. К вечеру среды доллар слабел на 0,76% до 65,66, а евро на 0,64% до 74,76.
Концовка торгов в США оказалась не столь позитивной. Dow Jones закрыл день с нулевым изменением, а S&P 500 и NASDAQ незначительно подросли. Основную поддержку индексам обеспечили бумаги высоких технологий, по которым прокатилась волна продаж в последние дни. Впрочем, акции Apple (NASDAQ:AAPL) закрыли торги падением на 0,11%. В отличие от гиганта из Купертино, Facebook (NASDAQ:FB) повысила капитализацию на 1,8%, а Amazon (NASDAQ:AMZN) на 1,42%. Кроме торговых проблем с Китаем, ожиданий падения прибыли нефтяников и прочих вопросов к сектору новой экономики, на рынке появляются убеждения в том, что ФРС проводит ошибочную политику. Во всяком случае, инфляция растёт далеко не теми темпами, которых опасается регулятор, а вот повышение ставки вкупе с прочими проблемами уже негативно отражается на экономике. Объём заказов на товары длительного пользования в США упал в октябре на 4,4%, что оказалось хуже ожиданий снижения на 3,4%, а также самым сильным падением с середины 2017 года. Индекс потребительской уверенности Университета Мичигана упал до 97,5 п. с 98,6 п. в октябре. Индекс опережающих экономических индикаторов от Conference Board вырос за октябрь лишь на 0,1%. Число первичных обращений за пособием по безработице выросло до 224 тыс. Лишь данные по рынку недвижимости оказались вполне позитивными. В октябре продажи на вторичном рынке жилья выросли на 1,4% до 5,22 млн единиц. По итогам дня DJIA остался на отметке 24464,69 п.,S&P 500 подрос на 0,3% до 2649,93 п., а NASDAQ поднялся на 0,92% до 6972,25 п.
Начало торгов в Азии было вполне позитивным, но затем пути-дороги индексов разошлись. В принципе, важных новостей по региону не было. Отсутствие американского фактора из-за Дня благодарения приведёт к снижению активности на всех рынках. Стоит обратить внимание лишь на рост индекса потребительских цен в Японии до 1,4% в октябре с 1,2% в сентябре. Базовый индекс потребительских цен остался на прежнем уровне роста в 1,0%. К 8:40 мск Nikkei 225 - 21677,77 п. (+0.79%), Hang Seng - 25998,98 п. (+0.11%), Shanghai Composite - 2641,52 п. (-0.38%).
Нефть накануне провела довольно волатильную сессию. Надежды на действия OPEC+ и повышенное потребление нефти в США спровоцировали рост Brent выше $64 за баррель, но всё же запасы в США продолжили расти. По данным Минэнерго США, на неделе, завершившейся 16 ноября, коммерческие запасы нефти увеличились на 4,9 млн баррелей до 446,9 млн баррелей. Запасы моторного топлива упали на 1,3 млн баррелей, а дистиллятов на 0,1 млн баррелей. Импорт сырой нефти в отчётный период вырос на 102 тыс. в день до 7,6 млн баррелей суточных поставок. Средний показатель спроса за четыре недели составил: 21,3 млн баррелей общих поставок, или +6,9% за год, 9,2 млн баррелей моторного топлива в день, или -2,6% за год, а также 4,4 млн баррелей дистиллятов в сутки, или +9,6% за год. Добыча на отчётной неделе осталась на уровне 11,7 млн баррелей. Меж тем Д. Трамп похвалил Саудовскую Аравию за повышение добычи, которая, по различным источникам, достигла 11,0 млн баррелей в сутки. Он также призвал продолжить в том же духе, назвав снижение цен на нефть сокращением налоговой нагрузки на американцев. Золото продолжает притягивать инвестиционный спрос. Резервы SPDR Gold Trust выросли на 2,1 тонну до 762,92 тонн. К 9:00 мск Brent - $63,15 (-0,52%), WTI - $54,43 (-0,37%), золото - $1227,9 (-0,01%), медь - $6158,63 (-0,04%), никель - $11055 (+0,32%).
Индекс доллара снижался в пределах 0,1% до 96,54 п. К 9:00 мск EUR/USD - $1,14 (+0,14%), GBP/USD - $1,279 (+0,09%), USD/JPY – 113,01 (-0,03%).
Внешний фон можно назвать нейтральным. В целом в дни выходных в США активность на всех рынках снижается, что также относится и к российской площадке. Поэтому торги пройдут в режиме консолидации, как на рынке акций, так и на валютной секции.
Андрей Кочетков, ведущий аналитик «Открытие Брокер»