К 15:15 (мск) индекс МосБиржи снижался на 0,46% до 2243,44 п., а РТС корректировался на 1,42% до 1137,45 п. На глобальном рынке продолжается бегство от рисков.
Доходность по 10-летним американским казначейским обязательствам выросла уже почти до 3,02%. Подобная доходность предположительно самых надёжных облигаций давит на все рискованные активы.
Не остался в стороне и российский рынок. Почти все «голубые фишки» торговались в минусе: Сбербанк (-1,34%), Газпром (MCX:GAZP) (-1,21%), ЛУКОЙЛ (MCX:LKOH) (-0,39%), Норникель (MCX:GMKN) (-0,76%). В бумагах Северстали (MCX:CHMF) (+0,91%) продолжает жить надежда на высокие дивиденды. В акциях Роснефти (MCX:ROSN) (+0,58%) есть ожидания, связанные с объявлением новой дивидендной политики. Yandex (MCX:YNDX) (+0,1%) сообщает о росте консолидированной выручки по МСФО в I квартале на 29% до 26,6 млрд рублей, а чистой прибыли – на 126% до 1,9 млрд рублей.
Кроме того, был повышен прогноз роста выручки в 2018 году до 28-32% с прежних 25%-30%. Интер РАО (MCX:IRAO) (-0,13%) заработала в I квартале по РСБУ 1,29 млрд рублей против 15,5 млн рублей годом ранее. Выручка также существенно выросла до 9,7 млрд рублей с 8,5 млрд рублей годом ранее. Россети (MCX:RSTI) (+0,27%) заработали 21,5 млрд прибыли в I квартале по РСБУ по сравнению с 24,5 млрд рублей убытка годом ранее. Совет директоров МРСК Центра (MCX:MRKC) (-2,2%) рекомендовал дивиденды в размере 0,0208212 рублей на акцию. НОВАТЭК (MCX:NVTK) (-0,89%) снизил чистую прибыль по МСФО в I квартале на 39% до 43,121 млрд рублей. В лидерах роста и падения также оказались Магнит (MCX:MGNT) (+1,1%), Соллерс (MCX:SVAV) (+0,81%), НЛМК (MCX:NLMK) (+0,78%), ТМК (MCX:TRMK) (+0,7%), привилегированные акции Татнефти (MCX:TATN) (+0,46%), а также привилегированные бумаги Сбербанка (MCX:SBER) (-2,03%), Мегафона (MCX:MFON) (-2,02%), Мечела (MCX:MTLR) (-1,81%), Аэрофлота (MCX:AFLT) (-1,7%).
Рубль немного слабел против основных конкурентов. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 4565 рублей. Однодневная ставка MosPrime упала до 7,15%, недельная до 7,26%, а месячная осталась на уровне 7,38%. Ослабление рубля происходит не только на фоне роста доходности американских долгов, но и при непосредственном участии ЦБ РФ, который скупает валюту для Минфина. 23 апреля на эти операции было направлено 18,7 млрд рублей, то есть, было закуплено чуть менее $300 млн.
В среду Минфин также проводит аукционы ОФЗ. На первом из них инвесторам были предложены ОФЗ-ПД выпуска 26223 в объёме 15 млрд рублей и погашением 28 февраля 2024 года. Спрос на аукционе составил 49,022 млрд рублей, а средневзвешенная доходность – 7,08%. В целом аукцион стоит признать успешным, так как был реализован весь предложенный объём, а спрос более чем в три раза превысил предложение.
Пока сложно говорить о потенциале укрепления рубля, так как на него давит высокая доходность американских долгов и увеличенные объёмы покупки валюты для Минфина, что компенсирует повышенный спрос на ликвидность в рамках налогового периода. Поэтому до начала мая ситуация лёгкого давления на отечественную валюту сохранится. К 15:15 (мск) USD/RUB – 62,135 (+0,84%), EUR/RUB – 75,71 (+0,44%).
Основной темой в Европе также является рост доходности по американским обязательствам. Многие аналитики указывают на схожие исторические ситуации, когда отметка в 3% доходности становилась поводом для распродаж на рынках. Впрочем, не обошлось и без приятных историй. Производитель товаров роскоши Kering (PA:PRTP) (+5,7%) отчитался о росте выручки в I квартале на 27%. Credit Suisse Group (SIX:CSGN) (+4,4%) сообщает о росте прибыли в I квартале на 16%. К 15:15 (мск) DAX – 12373,33 п. (-1,41%), CAC 40 – 5406,98 п. (-0,68%), FTSE 100 – 7370,6 п. (-0,74%).
Нефть пока успешно сопротивляется негативным тенденциям на рынках. Накануне API сообщило о росте коммерческих запасов нефти в США на 1,1 млн бар., но также и о существенном падении запасов бензина и дистиллятов, хотя прогнозы говорят об ожиданиях незначительного сокращения запасов бензина на 0,5 млн бар. и несущественного изменения запасов дистиллятов. Кроме того, растёт убеждённость, что западная коалиция потребует изменения условий ядерной сделки с Ираном, что может вызвать если не постоянный, то временный кризис и возвращение к прежним ограничениям для Тегерана. О необходимости внесения изменений в прежние договорённости уже говорят в Вашингтоне, Париже, да и комиссар Евросоюза Ф. Магерини также присоединилась к общему мнению. Поэтому вероятность выхода США из сделки существенно возросла. К 15:15 (мск) Brent – $73,62 (-0,32%), WTI – $67,66 (-0,06%), золото – $1322 (-0,83%), алюминий – $2265 (+1,71%), медь – $6939,07 (+0,17%), никель – $14175 (+1,36%).
Фьючерс на индекс доллара подрастал почти на 0,45% до 90,96 п. CAD, AUD, NZD теряли более 0,5% против доллара США. К 15:15 (мск) EUR/USD – $1,218 (-0,43%), GBP/USD – $1,394 (-0,3%), USD/JPY – 109,2 (+0,35%).
Перед стартом торгов в США доходность по 10-летним казначейским обязательствам США подросла уже до 3,03%. Фьючерс на S&P 500 снижался на 0,33%. Частично ситуацию с высокой доходностью облигаций спасают сильные отчёты компаний. К слову говоря, фьючерс на Dow Jones торговался в незначительном минусе. Однако про широкий рынок этого сказать нельзя. Northrop Grumman (NYSE:NOC) и GlaxoSmithKline (NYSE:GSK) не смогли удовлетворить инвесторов своими результатами. GlaxoSmithKline вовсе сообщила о падении прибыли в I квартале на 48%. Goodyear (NASDAQ:GT) также сообщает о сокращении прибыли в половину из-за слабого спроса. Российский рынок находится под общим глобальным давлением бегства от риска. Ослаблению рубля также способствуют более активные покупки валюты Центральным банком для Минфина.