Enovix Corporation (ENVX), лидер в области передовых аккумуляторных технологий, сообщила о выручке в размере 4,3 миллиона долларов за третий квартал 2024 года, что означает последовательный рост на 13%. Во время телефонной конференции по итогам квартала 29.10.2024 генеральный директор д-р Радж Таллури и финансовый директор Фархан Ахмад поделились информацией о финансовом состоянии компании, технологических достижениях и стратегических партнерствах.
С открытием нового производственного предприятия Fab2 в Малайзии и заключением значительного соглашения с ведущим производителем смартфонов, Enovix готова выйти на рынок смартфонов со своей аккумуляторной технологией EX-2M. Несмотря на убыток по показателю EBITDA без учета GAAP в размере 21,6 миллиона долларов за квартал, компания сохраняет сильную денежную позицию и ожидает выручку в четвертом квартале в диапазоне от 8 до 10 миллионов долларов.
Ключевые моменты
- Выручка за третий квартал достигла 4,3 миллиона долларов, что на 13% больше по сравнению с предыдущим кварталом.
- Открытие Fab2 в Малайзии увеличивает производственные мощности.
- Заключено значительное соглашение с ведущим производителем смартфонов на квалификацию аккумуляторных элементов.
- Убыток по показателю EBITDA без учета GAAP составил 21,6 миллиона долларов за третий квартал; сильный баланс с 200 миллионами долларов наличными.
- Прогноз выручки на четвертый квартал установлен в диапазоне от 8 до 10 миллионов долларов.
- Сотрудничество с Group14 по анодным материалам и с несколькими поставщиками для производства аккумуляторов.
- Ожидается увеличение производства и продаж в конце 2025 года.
- Рассматривается выход на рынок IoT с менее строгими требованиями к тестированию.
Перспективы компании
- Потенциал выручки на 2025 год выглядит оптимистично, в зависимости от сроков квалификации клиентов и масштабирования производства.
- Планы по созданию второй производственной линии на основе видимости спроса, при этом первая линия нацелена на потенциальную выручку примерно в 90 миллионов долларов при полной мощности.
- Технология умных стекол представляет значительную рыночную возможность с оценкой продаж от 20 до 30 миллионов единиц.
- Капитальные затраты на первую автомобильную линию оцениваются в 80-90 миллионов долларов на текущий год, с минимальными расходами, ожидаемыми в следующем году.
Негативные моменты
- Компания сообщила об убытке по показателю EBITDA без учета GAAP в размере 21,6 миллиона долларов за третий квартал.
- Готовятся к будущим потребностям в капитале, с запасом средств до 2026 года и рассмотрением различных вариантов финансирования.
Позитивные моменты
- Открытие Fab2 повысило уверенность компаний, производящих смартфоны и устройства IoT, в производственных возможностях Enovix.
- Компания активно взаимодействует с ведущими производителями смартфонов и отмечает значительный интерес, особенно со стороны известных китайских производителей.
- Планы по экономически эффективной второй производственной линии и будущим аккумуляторам высокой емкости указывают на потенциал для более высоких средних цен продажи.
Упущения
- Конкретные детали о новом клиенте в сфере IoT были скрыты из-за конфиденциальности.
Основные моменты сессии вопросов и ответов
- Компания хорошо продвигается с существующими клиентами, фокусируясь на своих аккумуляторных технологиях EX-1M и EX-2M.
- Обсуждения с клиентами и Qualcomm затронули интеграцию кремния для смартфонов для PMICs.
- Компания оптимистично настроена на привлечение последующих клиентов после заключения первого значительного соглашения.
Телефонная конференция Enovix Corporation по итогам третьего квартала нарисовала картину компании на пороге значительного роста. Благодаря своей сильной денежной позиции и стратегическим партнерствам, компания хорошо подготовлена к решению предстоящих задач и использованию возможностей на рынке передовых аккумуляторов. По мере того как компания продолжает свой путь на рынки смартфонов и IoT, инвесторы и наблюдатели отрасли будут внимательно следить за ее прогрессом и реализацией амбициозного потенциала выручки.
Аналитика InvestingPro
Недавний финансовый отчет и стратегические разработки Enovix Corporation (ENVX) соответствуют нескольким ключевым показателям и выводам от InvestingPro. Рост выручки компании на 1429,35% за последние двенадцать месяцев, по данным InvestingPro, отражает значительный последовательный рост, упомянутый в отчете о доходах. Этот взрывной рост дополнительно подчеркивается квартальным ростом выручки на 2058,5% в третьем квартале 2024 года.
Несмотря на впечатляющее расширение верхней строки, советы InvestingPro подчеркивают, что Enovix "страдает от слабой валовой прибыли" и "не прибыльна за последние двенадцать месяцев". Это согласуется с сообщенным убытком по показателю EBITDA без учета GAAP в размере 21,6 миллиона долларов за квартал. Валовая маржа прибыли в -63,1% за последние двенадцать месяцев подчеркивает проблемы, с которыми сталкивается Enovix в достижении прибыльности по мере масштабирования своей деятельности.
Однако сильная денежная позиция, упомянутая в отчете о доходах, подтверждается советом InvestingPro, указывающим, что Enovix "имеет больше наличных средств, чем долга на своем балансе". Эта финансовая стабильность имеет решающее значение, поскольку компания продолжает инвестировать в свои производственные мощности и преследовать возможности роста на рынках смартфонов и IoT.
Реакция рынка на потенциал Enovix отражается в ее показателях оценки. Данные InvestingPro показывают соотношение цены к балансовой стоимости 11,26, что предполагает, что инвесторы закладывают в цену значительный будущий рост. Это соответствует оптимистичному прогнозу компании на 2025 год и далее, особенно с ожидаемым увеличением производства и выходом на новые рынки.
Стоит отметить, что хотя акции испытали "большой рост цены за последние шесть месяцев" с общей доходностью 67,41%, они также показали снижение на 25,67% за последние три месяца. Эта волатильность соответствует совету InvestingPro о том, что акции "обычно торгуются с высокой волатильностью цен", что инвесторы должны учитывать при оценке Enovix как инвестиционной возможности.
Для тех, кто ищет более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 12 дополнительных советов для Enovix, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.