В четверг Barclays скорректировал целевую цену акций eBay (NASDAQ:EBAY), снизив ее до 64 долларов с предыдущих 65 долларов, сохранив при этом рекомендацию "выше рынка" для акций. Корректировка последовала за недавним отчетом о прибылях eBay, который показал, что выручка и прибыль на акцию в целом соответствовали ожиданиям, но прогноз на четвертый квартал оказался ниже консенсуса.
Аналитик Barclays считает, что, несмотря на сдержанный прогноз на четвертый квартал, общая картина eBay существенно не изменилась. Акции eBay в настоящее время воспринимаются как недооцененные, и ожидается, что программа обратного выкупа акций компании обеспечит определенную защиту инвесторам в этот период низкой эффективности.
eBay представила новую бизнес-модель в Великобритании для сделок между потребителями (C2C), что аналитик рассматривает как незначительное осложнение в целом позитивной инвестиционной идее. Эта новая модель составляет менее 15% бизнеса eBay и рассматривается как подходящая долгосрочная стратегия, особенно с учетом успеха таких платформ, как Vinted, на европейском и британском рынках C2C.
Аналитик также отметил потенциал eBay для расширения своего предложения за пределы одежды и бытовой электроники благодаря своей сильной истории в C2C продажах. Ключом к успеху будет реализация стратегии компании. Кроме того, ожидается, что стратегия интеграции кошельков для продажи и покупки, а также возможность перекрестных продаж продуктов бизнес-потребитель (B2C) будут способствовать росту, когда рыночный импульс усилится в 2025 году.
При 14-кратной прогнозируемой прибыли на акцию (EPS) на 2025 год, акции eBay, как считается, обеспечивают запас прочности, который редко встречается в секторе потребительского интернета, сигнализируя о потенциально привлекательной инвестиционной возможности, несмотря на краткосрочные проблемы.
В других недавних новостях, eBay Inc (NASDAQ:EBAY). сообщила о сильных финансовых результатах за третий квартал, подчеркнув фокус на продажах между потребителями (C2C) и улучшениях в области искусственного интеллекта (AI). Общий объем товарооборота (GMV) компании вырос более чем на 1% до 18,3 млрд долларов, а выручка увеличилась более чем на 3% до 2,58 млрд долларов. Операционная прибыль и прибыль на акцию без учета GAAP также показали рост, причем последняя выросла на 16% до 1,19 доллара.
Стратегические инициативы eBay, включая улучшения в C2C и новые инструменты AI, сыграли значительную роль в этих положительных результатах.
Прогнозы компании на четвертый квартал предполагают GMV между 18,9 млрд долларов и 19,3 млрд долларов, с оценкой выручки в диапазоне от 2,53 млрд долларов до 2,59 млрд долларов. Ожидается, что прибыль на акцию без учета GAAP за четвертый квартал составит от 1,17 доллара до 1,22 доллара, что указывает на рост от 9% до 14% по сравнению с прошлым годом. Кроме того, компания планирует увеличить целевой показатель обратного выкупа акций до 3 млрд долларов на 2024 год.
Примечательно, что инициативы eBay на ключевых рынках, таких как Великобритания и Германия, по прогнозам, будут стимулировать рост. Однако проблемы, связанные с макроэкономической средой и разовыми событиями, такими как выборы в США и ураган Милтон, могут повлиять на спрос.
Это некоторые из последних событий в деятельности компании и ее перспективах.
Аналитика InvestingPro
Недавние данные InvestingPro дополняют анализ eBay (NASDAQ:EBAY) от Barclays. Коэффициент P/E компании, равный 11,97, и скорректированный коэффициент P/E, равный 18,66 за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года, подтверждают мнение Barclays о том, что акции eBay недооценены. Это дополнительно подкрепляется советом InvestingPro, подчеркивающим, что eBay торгуется при низком коэффициенте P/E относительно своего краткосрочного роста прибыли.
Финансовое здоровье eBay выглядит устойчивым, с валовой маржой прибыли 72,03% за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года. Совет InvestingPro отмечает впечатляющую валовую маржу прибыли eBay, что согласуется с потенциалом компании для расширения и роста, упомянутым в статье.
Также выделяется дивидендная стратегия компании, с текущей дивидендной доходностью 1,72% и ростом дивидендов на 8,0% за последние двенадцать месяцев. Совет InvestingPro раскрывает, что eBay повышает свои дивиденды в течение 5 лет подряд, что может привлечь инвесторов, ориентированных на доход.
Эти данные дополняют анализ Barclays и предоставляют дополнительный контекст для финансового положения eBay и предложения ценности для акционеров. Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 10 дополнительных советов по eBay, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.