В четверг DA Davidson скорректировала свой прогноз по Okta, Inc (NASDAQ: OKTA), снизив целевую цену с 85,00 до 75,00 долларов, сохранив при этом нейтральный рейтинг акций. Решение фирмы было принято после участия в Oktane 2024, ежегодной конференции пользователей Okta, которая прошла ранее на этой неделе в Лас-Вегасе, штат Невада. Мероприятие также включало сессию вопросов и ответов для инвесторов с руководством Okta, проведенную сегодня.
Аналитик DA Davidson отметил, что на мероприятии было представлено несколько новых улучшений продуктов для пакетов Workforce & Customer Identity от Okta. Несмотря на эти анонсы, фирма не сочла какие-либо из улучшений особенно трансформационными. Аналитик также упомянул повышенное внимание к партнерствам, что потенциально может быть позитивным, но пока слишком рано предсказывать влияние.
Отзывы, собранные в ходе обсуждений с клиентами и партнерами по каналам на мероприятии, показали, что новые продукты Okta в области управления идентификацией и администрирования (IGA) и управления привилегированным доступом (PAM) имеют ограниченное распространение. Кроме того, похоже, что возможности для дальнейшего расширения клиентской базы Okta ограничены, и компания продолжает сталкиваться с конкурентными вызовами.
В других недавних новостях, Okta Inc. пережила ряд финансовых корректировок после публикации результатов второго квартала 2025 финансового года. Компания сообщила о росте выручки на 16% в годовом исчислении до 646 миллионов долларов, в основном за счет увеличения доходов от подписки на 17%. Несмотря на эти положительные результаты, прогноз Okta по расчетным оставшимся обязательствам по исполнению (cRPO) на третий квартал не оправдал ожиданий.
Аналитические фирмы, такие как BTIG, TD Cowen и JPMorgan, скорректировали свои прогнозы по Okta. BTIG пересмотрела свою оценку выручки Okta на 2026 финансовый год в сторону понижения до 2 750 миллионов долларов, в то время как TD Cowen сохранила рейтинг "держать" для Okta с неизменной целевой ценой в 110,00 долларов. JPMorgan подтвердила нейтральный рейтинг Okta со стабильной целевой ценой в 105,00 долларов.
Между тем, ServiceNow сталкивается с потенциальным нарушением бизнеса из-за расследования Министерства юстиции (DOJ), касающегося одного из ее партнеров, Carahsoft. Keybanc подчеркнула, что результат этого расследования представляет интерес для инвесторов и заинтересованных сторон ServiceNow, учитывая масштаб доходов компании, связанных с государственным сектором.
Аналитика InvestingPro
Недавние данные InvestingPro предоставляют дополнительный контекст к осторожной позиции DA Davidson в отношении Okta, Inc (NASDAQ: OKTA). Несмотря на снижение целевой цены, финансовые показатели Okta демонстрируют некоторые многообещающие аспекты. Выручка компании за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2025 года составила 2,45 миллиарда долларов, с заметным ростом выручки на 18,74% за тот же период. Этот рост, в сочетании с впечатляющей валовой маржой в 75,82%, свидетельствует о том, что Okta сохраняет сильные позиции в ценообразовании своих основных предложений.
Однако, в соответствии с опасениями аналитика относительно перспектив роста, общая доходность акций Okta за 3 месяца составила -21,28%, что указывает на недавний скептицизм рынка. Это снижение может отражать ограниченное распространение новых продуктов и конкурентные вызовы, упомянутые в отчете DA Davidson.
Советы InvestingPro подчеркивают, что Okta имеет больше наличных средств, чем долгов в своем балансе, и ее ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства. Эти факторы обеспечивают компании финансовую гибкость для преодоления трудностей и потенциальных инвестиций в улучшение продуктов или партнерства, о которых говорилось на Oktane 2024.
Стоит отметить, что хотя Okta в настоящее время не является прибыльной, аналитики прогнозируют, что компания станет прибыльной в этом году. Это ожидание, в сочетании с тем, что 31 аналитик пересмотрел свои прогнозы по прибыли в сторону повышения на предстоящий период, указывает на потенциально улучшающуюся финансовую перспективу, несмотря на текущие проблемы.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 7 дополнительных советов по Okta, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее позиции на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.