BMO Capital Markets скорректировала свой прогноз по Alphabet Inc. (NASDAQ: NASDAQ:GOOGL), материнской компании Google, снизив целевую цену с 222,00 до 215,00 долларов. Несмотря на это изменение, фирма сохранила рейтинг "Превосходит рынок" для акций компании.
Решение о пересмотре целевой цены последовало за недавним введением Alphabet мобильной рекламы AI Overview, глобальный запуск которой запланирован на 2025 год.
Аналитик BMO Capital отметил, что текущие рыночные прогнозы роста поисковых запросов, которые составляют 9,5% на 2025 год и 9% на 2026 год, могут недооценивать увеличение использования запросов в связи с этими разработками.
Достижения Alphabet в области рабочих нагрузок ИИ и ее всесторонние возможности в сфере искусственного интеллекта указывают на потенциал увеличения доходов от облачных сервисов. Однако фирма немного снизила свои ожидания в отношении YouTube на основе скромных проверок каналов и смещения фокуса рекламы в сторону показателей эффективности.
Аналитик подчеркнул улучшение эффективности затрат Alphabet, отметив, что стоимость обслуживания ИИ снизилась на 97% с середины 2023 года. Это значительное снижение затрат рассматривается как положительный показатель потенциала Alphabet для увеличения прибыли на акцию по GAAP.
В других недавних новостях Alphabet Inc. стала предметом нескольких значительных событий. Bernstein подтвердила рейтинг "Соответствует рынку" для акций Alphabet, сохранив целевую цену в 180 долларов, в то время как Cantor Fitzgerald подтвердила рейтинг "Нейтральный" с неизменной целевой ценой в 190 долларов. Обе фирмы ожидают сильных результатов Alphabet в третьем квартале, предполагая, что выручка будет соответствовать, а прибыль на акцию превысит консенсус-прогнозы.
Однако Alphabet продолжает сталкиваться с юридическими проблемами со стороны Министерства юстиции (DOJ), которое рассматривает значительные действия против Google, включая расторжение эксклюзивных контрактов, считающихся антиконкурентными.
Google, реагируя на эти антимонопольные опасения, планирует обжаловать решение, утверждая, что доминирование его поисковой системы обусловлено качеством предоставляемых услуг. В других корпоративных новостях, Google Alphabet расширила свое стратегическое партнерство с Vodafone, представив новейшие устройства Google с поддержкой генеративного ИИ клиентской базе Vodafone по всей Европе и Африке. Это десятилетнее соглашение оценивается более чем в миллиард долларов.
Аналитика InvestingPro
Финансовые показатели и рыночная позиция Alphabet хорошо согласуются с оптимистичным прогнозом BMO Capital Markets. Согласно данным InvestingPro, выручка Alphabet за последние двенадцать месяцев составила 328,28 млрд долларов, с впечатляющим ростом выручки на 13,38%. Эта траектория роста подтверждает мнение аналитика о потенциальной недооценке прогнозов роста поисковых запросов.
Советы InvestingPro подчеркивают сильное финансовое здоровье Alphabet, отмечая, что компания "имеет больше денежных средств, чем долгов на своем балансе" и "денежные потоки могут достаточно покрывать процентные платежи". Эти факторы способствуют способности Alphabet инвестировать в развитие ИИ и облачных сервисов, как обсуждалось в статье.
Прибыльность компании также заслуживает внимания: маржа операционной прибыли за последние двенадцать месяцев составила 31,03%. Это согласуется с акцентом аналитика на улучшении эффективности затрат Alphabet, особенно в сфере ИИ-услуг.
Для инвесторов, стремящихся глубже понять потенциал Alphabet, InvestingPro предлагает 11 дополнительных советов, обеспечивая всесторонний анализ финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.