В пятницу Goldman Sachs начал аналитическое покрытие акций LivaNova PLC (NASDAQ:LIVN), глобальной медицинской технологической компании, присвоив рейтинг "Покупать" и установив целевую цену в 65,00 долларов. Анализ фирмы указывает на потенциал роста компании, несмотря на прошлые проблемы, повлиявшие на динамику ее акций.
Акции LivaNova сталкивались с трудностями в достижении стабильного опережения рынка из-за стратегических изменений в компании и неудач в продуктовой линейке. Эти проблемы оказывали понижательное давление на прибыль и мультипликатор цена/прибыль (P/E), который в настоящее время составляет 16,6x по консенсус-прогнозу на следующие двенадцать месяцев (NTM), по сравнению с 21,3x для S&P 500.
Goldman Sachs ожидает, что по мере того как LivaNova будет демонстрировать стабильные результаты и улучшать свой профиль маржинальности, период слабой динамики останется в прошлом. Фирма прогнозирует, что базовый бизнес компании будет показывать примерно 5% годового роста выручки, обусловленного стабильными конечными рынками и продажами новых нейромодуляционных имплантатов, а также ожидаемым обновлением продуктового цикла в кардиопульмонологии, на которую приходится 52% продаж.
Фирма также прогнозирует дальнейшее увеличение выручки за счет отдельных инициатив в области разработки продуктов и увеличения доли рынка, что потенциально может привести к результатам, превосходящим консенсус-прогнозы. Goldman Sachs прогнозирует, что устойчивый рост выручки, улучшенная структура продуктов и более целенаправленное управление прибылями и убытками (P&L) будут способствовать опережающему росту прибыли на акцию (EPS), оцениваемому примерно в 14% в год до 2027 года.
Среди других недавних новостей, LivaNova PLC демонстрирует значительный рост: во втором квартале 2024 года был зафиксирован 10%-ный рост выручки. Это шестой квартал подряд с двузначным ростом, в основном обусловленным сегментами кардиопульмонологии и эпилепсии. В результате LivaNova повысила прогноз по выручке и скорректированной прибыли на акцию (EPS) на весь 2024 год.
Baird повысил рейтинг акций LivaNova с "Нейтрально" до "Лучше рынка", ссылаясь на укрепление долгосрочных перспектив роста. Несмотря на ожидаемое негативное влияние на прибыль на акцию (EPS) из-за вероятной выплаты, связанной с соглашением SNIA, Baird считает, что соотношение риска и доходности для LivaNova склоняется в сторону роста.
Помимо финансовых изменений, LivaNova объявила о предстоящем уходе директора по персоналу Труи Хеббелинк с 30 сентября 2024 года. Компания начала поиск замены с помощью внешней фирмы. Эти недавние события являются частью стратегических планов LivaNova по инвестированию в основные направления бизнеса и поддержанию роста выше рыночного уровня.
Аналитика InvestingPro
Недавние данные InvestingPro дополняют оптимистичный прогноз Goldman Sachs относительно LivaNova PLC (NASDAQ:LIVN). Рыночная капитализация компании составляет 2,89 млрд долларов, а выручка за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года составила 1,21 млрд долларов, показав устойчивый рост на 11,52%. Это соответствует прогнозу Goldman Sachs о стабильном росте выручки.
Рекомендации InvestingPro подчеркивают, что чистая прибыль LivaNova, как ожидается, вырастет в этом году, что подтверждает прогноз фирмы о значительном росте EPS. Кроме того, компания работает с умеренным уровнем долга, а ее ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства, что может обеспечить финансовую гибкость для планируемых обновлений продуктового цикла и инициатив по разработке новых продуктов.
Текущий коэффициент P/E (скорректированный) 20,08 выше, чем упомянутый в статье консенсус-прогноз 16,6x NTM P/E, что, возможно, отражает недавний рыночный оптимизм. Однако инвесторам следует отметить, что индекс относительной силы (RSI) акций указывает на то, что они могут находиться в зоне перекупленности.
Для читателей, заинтересованных в более комплексном анализе, InvestingPro предлагает 5 дополнительных рекомендаций по LivaNova, обеспечивая более глубокое понимание финансового состояния компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.