Loop Capital повысила целевую цену акций Knife River Corp. (NYSE: KNF) до 105 долларов с предыдущих 89 долларов, подтвердив рейтинг "Покупать" для этих акций.
Оптимизм фирмы основан на стабильных показателях компании, которые, как ожидается, сохранятся и в третьем квартале. Считается, что разнообразное географическое присутствие Knife River, значительное участие в инфраструктурных проектах и фокус на нижних сегментах производственной цепочки обеспечивают защиту от различных рыночных вызовов, таких как погодные риски, замедление в частном строительстве и проблемы с поглощением фиксированных затрат, которые влияют на других участников отрасли.
Loop Capital отмечает, что инициативы Knife River, особенно программа EDGE, как ожидается, будут способствовать повышению цен во второй половине 2024 года. Несмотря на потенциально сложные сравнения с четвертым кварталом предыдущего года, который выиграл от необычайно благоприятных погодных условий, текущие тенденции третьего квартала рассматриваются как более вероятные источники положительных сюрпризов, чем отрицательных, по сравнению с ожиданиями рынка.
Решение фирмы повысить целевую цену на 16 долларов также обусловлено расширением мультипликаторов компаний из нижних сегментов производственной цепочки, что может обеспечить дополнительную поддержку оценке Knife River.
Ожидается, что продолжающаяся история роста прибыли за счет собственных усилий компании и дисциплинированный подход к слияниям и поглощениям станут катализаторами роста прибыли в предстоящих кварталах, согласно Loop Capital.
Прибыль на акцию Knife River достигла 1,37 доллара, превысив консенсус-прогноз в 1,24 доллара, в то время как выручка соответствовала прогнозам. Аналитические фирмы BofA Securities и DA Davidson также выразили позитивное мнение, повысив целевые цены для Knife River до 99 и 90 долларов соответственно и сохранив рейтинги "Покупать".
Knife River также приняла новый План выходных пособий при смене контроля (CIC Plan) для своих руководителей, предоставляющий им определенные льготы в случае прекращения их трудовых отношений при определенных условиях после смены контроля над компанией. Компания планирует изменить свою политику в отношении вознаграждения сотрудников акциями, перейдя с 2025 года на систему "двойного триггера" при смене контроля.
В дополнение к этим событиям, портфель заказов Knife River остается устойчивым на уровне 989 миллионов долларов, в основном поддерживаемый государственным финансированием. Это ставит компанию в выгодное положение в свете предстоящего распределения значительной части финансирования по Закону об инвестициях в инфраструктуру и рабочих местах (IIJA) и предложенного законодательства в 14 штатах.
Аналитика InvestingPro
Сильная рыночная позиция Knife River Corp., отмеченная Loop Capital, дополнительно подтверждается недавними данными InvestingPro. Акции компании продемонстрировали впечатляющую динамику, с доходностью 30,29% за последние три месяца и 83,06% за последний год. Эти показатели соответствуют оптимистичному прогнозу Loop Capital и повышенной целевой цене.
Советы InvestingPro указывают на то, что Knife River торгуется при низком соотношении P/E относительно роста прибыли в ближайшей перспективе, с коэффициентом PEG 0,53 за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года. Это предполагает, что акции могут быть недооценены с учетом перспектив роста, что может поддерживать оптимистичную позицию Loop Capital.
Кроме того, сильное финансовое здоровье компании очевидно из того, что ее ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства, что обеспечивает прочную основу для текущих инициатив и потенциальной деятельности по слияниям и поглощениям, упомянутой в статье.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 9 дополнительных советов по Knife River Corp., предоставляя более глубокое понимание финансового положения компании и рыночных показателей.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.