JPMorgan скорректировал целевую цену акций Coterra Energy (NYSE: CTRA), повысив ее до 28 долларов с предыдущих 26 долларов, сохранив при этом рекомендацию "Покупать выше рынка" (Overweight).
Фирма ожидает, что Coterra сохранит операционный импульс в третьем квартале 2024 года, при этом прогнозы добычи нефти немного превышают ожидания рынка и находятся у верхней границы собственного прогноза компании.
Coterra имеет историю превышения своих прогнозов по добыче, делая это в каждом из последних семи кварталов. Производственные показатели компании демонстрируют стабильную силу, особенно в бассейне Делавэр, где продуктивность скважин показала улучшение по сравнению с прошлым годом. Ожидается, что эта тенденция положительно повлияет на объемы производства компании.
Аналитик отметил, что деятельность Coterra во второй половине 2024 года, как ожидается, будет сосредоточена в округах Ли и Эдди, которые являются регионами с более высокой нефтедобычей. Ожидается, что этот сдвиг благоприятно повлияет на производство компании по сравнению с первой половиной года, когда большая доля введенных в эксплуатацию (TIL) скважин приходилась на Техас.
Несмотря на оптимистичный прогноз по добыче нефти, общий прогноз JPMorgan по добыче Coterra составляет 640,4 тысячи баррелей нефтяного эквивалента в сутки (тыс. бнэ/сут), что немного ниже прогноза рынка в 642,3 тыс. бнэ/сут. Это объясняется тем, что прогноз фирмы по добыче природного газа на 1% ниже консенсуса.
В других недавних новостях Coterra Energy привлекла внимание своими высокими финансовыми показателями во втором квартале 2024 года, превзойдя прогнозы по добыче во всех сегментах. Компания сообщила о чистой прибыли в размере 220 млн долларов и свободном денежном потоке в 246 млн долларов. В условиях низких цен на природный газ Coterra Energy продемонстрировала устойчивость, сохранив сильное финансовое положение.
Одновременно Texas Pacific Land Corporation расширила свои владения в бассейне Пермиан через приобретение на сумму 169 млн долларов, увеличив свой чистый доход как от существующих, так и от будущих нефтяных и газовых скважин. Приобретенные активы арендованы Coterra Energy, ключевому оператору в регионе.
Кроме того, рейтинг акций Coterra Energy изменился. Mizuho Securities снизила целевую цену акций Coterra до 36 долларов с 41 доллара, но продолжила рекомендовать акции как "Лучше рынка" (Outperform). Между тем, Roth/MKM повысила рейтинг акций Coterra Energy до "Покупать", ссылаясь на значительную подверженность компании природному газу и ее сильное финансовое положение.
В операционных разработках Coterra Energy фокусируется на проекте Windham Row в бассейне Делавэр, где планирует пробурить 57 скважин. Этот проект может привести к дальнейшему повышению эффективности капитала.
Аналитика InvestingPro
В дополнение к анализу JPMorgan компании Coterra Energy (NYSE:CTRA), недавние данные от InvestingPro предоставляют инвесторам дополнительный контекст. Несмотря на сложную ценовую конъюнктуру на рынке природного газа, отмеченную в статье, Coterra сохраняет прочное финансовое положение. Коэффициент P/E компании на уровне 13,69 предполагает относительно привлекательную оценку, особенно учитывая ее прибыльность за последние двенадцать месяцев.
Один из советов InvestingPro подчеркивает, что Coterra выплачивает дивиденды на протяжении 35 лет подряд, демонстрируя приверженность доходности акционеров даже в условиях волатильного рынка. Это особенно актуально, учитывая упоминание в статье об операционных корректировках компании в ответ на слабые цены на природный газ.
Другой совет InvestingPro указывает, что акции обычно торгуются с низкой волатильностью цен, что может привлечь инвесторов, ищущих стабильности в энергетическом секторе. Эта характеристика может быть ценной, поскольку Coterra справляется с текущими рыночными вызовами и фокусируется на высокопродуктивных регионах, как отмечено в анализе JPMorgan.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 5 дополнительных советов по Coterra Energy, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.