Во вторник Citi скорректировала свой финансовый прогноз для Woodside Energy Group Ltd (WDS:AU) (NYSE: WDS), снизив целевую цену до 23,00 AUD с предыдущих 24,50 AUD, сохранив при этом рекомендацию "Продавать" по акциям. Фирма объяснила это решение продолжающимися опасениями относительно ожиданий по дивидендам и потенциальных слияний и поглощений.
Пересмотр последовал за переоценкой амортизации и износа (D&A) подразделения Sangomar компании, которая ранее считалась слишком агрессивной. Эта переоценка привела к повышению прогнозов по прибыли на акцию (EPS) и дивидендам на акцию (DPS) со второй половины 2024 года до 2026 календарного года.
Несмотря на корректировку, Citi ожидает, что консенсус-прогнозы по DPS могут снизиться на 2025 и 2026 календарные годы, в основном из-за неденежных расходов на D&A. Фирма внесла сокращения в другие области своей модели, чтобы привести ее в соответствие с пятилетними прогнозами компании, в результате чего общая чистая прибыль после налогообложения (NPAT) до 2028 года осталась практически неизменной.
Однако прогнозы фирмы по денежным потокам Woodside Energy были немного снижены, что привело к изменению оценки. В результате, оценка акций компании Citi была снижена на 5% до 23,24 AUD. Аналитик подчеркнул, что пересмотренная оценка отражает более осторожный подход к акциям, учитывая финансовые корректировки и более широкие инвестиционные риски, связанные со стратегическими шагами компании и рыночными ожиданиями.
Среди других недавних новостей, Woodside Energy Group Ltd завершила приобретение OCI Clean Ammonia, что ознаменовало значительное расширение в секторе чистого аммиака. Это соответствует фокусу компании на энергетике и транспорте, а также переходу отрасли к инвестициям в возобновляемые источники энергии. В финансовых новостях Woodside сообщила о чистой прибыли после налогообложения в середине 2024 года в размере 1,9 млрд долларов, снижении удельных производственных затрат на 6% и положительном свободном денежном потоке в размере 740 млн долларов. Однако из-за стратегических приобретений, включая Tellurian's Driftwood LNG и OCI's Clean Ammonia Project, компания ожидает временного превышения целевого диапазона левериджа.
Компания также установила цену на предложение облигаций в США, что указывает на стратегию диверсификации вариантов финансирования и, возможно, финансирования дальнейшего развития или расширения деятельности. Недавно Citi понизила рейтинг Woodside Energy с "Нейтрального" до "Продавать", скорректировав целевую цену до 24,50 AUD под влиянием переоценки стоимости компании и пересмотренных ожиданий по выплатам дивидендов в ближайшей перспективе.
Woodside Energy сообщила об изменениях в интересах своих директоров и значительном обновлении в составе руководства Комиссии по ценным бумагам и биржам США. Эти недавние события дают инвесторам четкое представление о текущем положении компании и ее будущих стратегиях.
Аналитика InvestingPro
В то время как Citi скорректировала свой прогноз для Woodside Energy Group Ltd (WDS), недавние данные от InvestingPro предоставляют дополнительный контекст финансового положения компании. По состоянию на последние двенадцать месяцев, заканчивающихся вторым кварталом 2024 года, коэффициент P/E Woodside составляет 15,9, что указывает на относительно умеренную оценку по сравнению с ее доходами. Это соответствует коэффициенту цены к балансовой стоимости компании, равному 0,94, что предполагает, что акции могут торговаться близко к их балансовой стоимости.
Советы InvestingPro подчеркивают значительную дивидендную доходность Woodside, которая в настоящее время составляет 7,77%, что может быть привлекательным для инвесторов, ориентированных на доход, несмотря на опасения Citi относительно ожиданий по дивидендам. Кроме того, компания поддерживала выплаты дивидендов в течение 33 лет подряд, демонстрируя приверженность доходам акционеров. Однако стоит отметить, что темп роста дивидендов снизился на 52,82% за последние двенадцать месяцев, что может подтверждать осторожную позицию Citi.
Выручка компании в размере 12,58 млрд долларов и EBITDA в размере 7,97 млрд долларов за последние двенадцать месяцев, заканчивающихся вторым кварталом 2024 года, отражают ее существенные операции, хотя оба показателя демонстрируют снижение по сравнению с предыдущими периодами. Это соответствует переоценке финансовых перспектив компании Citi.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 7 дополнительных советов по Woodside Energy Group, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.