Во вторник Loop Capital подтвердила рейтинг "покупать" для акций Braze Inc (NASDAQ:BRZE) с неизменной целевой ценой 75,00 долларов. Уверенность фирмы в компании основана на ее лидерстве на рынке и потенциале для ускорения роста после улучшения макроэкономической ситуации. Braze, известная своей мультиканальной платформой для взаимодействия с клиентами, недавно провела второй День инвестора на конференции пользователей FORGE в Лас-Вегасе.
В ходе мероприятия руководство прокомментировало тенденцию показателя удержания чистой выручки (NRR), который стал центром внимания инвесторов после последнего отчета о доходах. Компания ожидает небольшого снижения NRR со 114% во втором квартале до примерно 110% к четвертому кварталу текущего года. Этот прогноз основан на показателях текущего квартала и учитывает возможность дальнейшего снижения в случае ухудшения макроэкономических условий.
Позиция компании как лидера в сфере мультиканального взаимодействия с клиентами была подтверждена обсуждениями с клиентами и партнерами, что подтверждает сильные продуктовые предложения и поддержку новых каналов коммуникации. Однако более широкая экономическая ситуация привела к увеличению продолжительности циклов продаж для Braze.
Несмотря на эти трудности, Loop Capital считает, что технологическая платформа Braze имеет решающее значение для крупных брендов, стремящихся перейти от маркетинга, ориентированного на электронную почту, к платформе потоковых данных в реальном времени, способной справиться со сложностями мультиканального маркетинга, включая мобильные и социальные каналы.
Репутация Braze дополнительно укрепляется ее достижениями в области генеративных технологий ИИ. Компания является одним из пионеров в обучении собственных больших языковых моделей (LLM) и их активном применении. Этот шаг позволяет Braze потенциально устанавливать премиальные цены на свои решения на основе ИИ благодаря измеримой отдаче от инвестиций, которую они предлагают.
Более того, по мере усиления ограничений на использование сторонних данных на основных рекламных платформах, маркетинговая платформа Braze, основанная на данных первой стороны, становится все более значимой. Сохранение рейтинга "покупать" и целевой цены Loop Capital в значительной степени основано на сильных рыночных и продуктовых позициях компании, которые, как ожидается, будут стимулировать рост, когда экономический климат станет более благоприятным.
В других недавних новостях Braze Inc. столкнулась с рядом корректировок целевых цен от различных аналитических фирм. Oppenheimer пересмотрела свою целевую цену до 51 доллара, снизив ее с 60 долларов, сохранив при этом рейтинг "опережает рынок". Аналогичным образом, DA Davidson скорректировала свою цель до 55 долларов с 65 долларов, но сохранила рейтинг "покупать". Третья аналитическая фирма сохранила рейтинг "покупать" и целевую цену 70 долларов. TD Cowen также подтвердила рейтинг "покупать" с неизменной целевой ценой 52 доллара.
Эти корректировки последовали за мероприятием для инвесторов, где руководство Braze предоставило подробную информацию о деятельности компании и планах на будущее. В частности, они повысили верхнюю границу долгосрочной цели по валовой марже до 74%, что представляет собой улучшение на 200 базисных пунктов. Кроме того, они сообщили о значительном росте числа клиентов: количество клиентов, использующих пять или более каналов, увеличилось примерно на 50% с 2021 финансового года.
Однако были высказаны опасения относительно краткосрочных перспектив компании. Прогноз руководства по показателю удержания чистой выручки (NRR) на уровне 110% на четвертый квартал 2025 финансового года указывает на потенциальную волатильность. Кроме того, была представлена структура роста и прибыли на 2026-2028 финансовые годы, которая предполагает возможность снижения темпов роста ниже 15%.
Что касается доходов и выручки, Braze сообщила о значительном увеличении выручки на 26% во втором квартале 2025 финансового года, достигнув 145,5 млн долларов. Компания также добавила 61 нового клиента, увеличив их общее число до 2 163. На третий квартал прогнозируется выручка в диапазоне от 147,5 млн до 148,5 млн долларов, а на весь 2025 финансовый год ожидается выручка от 582,5 млн до 585,5 млн долларов.
Аналитика InvestingPro
По мере того как Braze Inc (NASDAQ:BRZE) ориентируется в текущем экономическом ландшафте, данные в реальном времени от InvestingPro предоставляют более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее рыночных показателей. С рыночной капитализацией примерно 3,56 млрд долларов, акции Braze торгуются вблизи 52-недельного минимума, что отражает трудности, с которыми она сталкивается на рынке. Несмотря на слабые показатели акций за последний месяц, с падением на 22,82%, аналитики остаются оптимистичными, о чем свидетельствует повышение прогнозов по прибыли на предстоящий период 11 аналитиками.
Одним из ключевых советов InvestingPro для Braze является ее сильная позиция ликвидности; компания имеет больше денежных средств, чем долгов на своем балансе, а ликвидные активы превышают краткосрочные обязательства. Эта финансовая стабильность имеет решающее значение для преодоления экономических трудностей и инвестирования в возможности роста, такие как генеративные технологии ИИ. Хотя компания не была прибыльной за последние двенадцать месяцев, аналитики прогнозируют прибыльность в этом году, что может стать поворотным моментом для настроений инвесторов.
Инвесторы могут найти дополнительную информацию в других советах InvestingPro, предоставляющих комплексный взгляд на потенциал Braze, поскольку компания стремится использовать свое лидерство на рынке и инновационные технологии ИИ для ускорения роста. Для подробного анализа посетите платформу InvestingPro для Braze Inc по адресу https://ru.investing.com/pro/BRZE.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.