В четверг BMO Capital скорректировал свой прогноз по акциям Rogers Communications (RCI/B:CN) (NYSE: RCI), повысив целевую цену акций до 70,00 канадских долларов с предыдущих 67,00 канадских долларов. Фирма сохранила рейтинг "Лучше рынка" для акций. Эта корректировка последовала за объявлением о том, что Rogers Communications приобретет 37,5% долю в Maple Leaf Sports & Entertainment (MLSE) у BCE за 4,7 млрд долларов, при этом ожидается, что сделка будет закрыта в середине 2025 года.
Не ожидается, что сделка повлияет на коэффициенты левериджа Rogers, поскольку компания планирует привлечь частных инвесторов к участию в транзакции. Анализ BMO Capital предполагает, что Rogers Communications вряд ли будет выпускать обыкновенные акции в рамках стратегии финансирования приобретения.
BMO Capital считает, что приобретение доли в MLSE представляет собой первый шаг к потенциальной монетизации спортивных активов Rogers. Эти активы включают не только MLSE, но и Toronto Blue Jays, которые в будущем могут быть выделены в отдельную структуру.
Фирма выразила положительное мнение о сделке, подчеркнув стратегический шаг Rogers Communications по увеличению своего присутствия в спортивном и развлекательном секторе. Повышенная целевая цена отражает этот оптимизм и потенциальную ценность, которая может быть раскрыта благодаря спортивным инвестициям компании.
В других недавних новостях, Rogers Communications сообщила о стабильных финансовых результатах за второй квартал 2024 года. Компания зафиксировала рост выручки от услуг беспроводной связи на 4% и увеличение скорректированной EBITDA на 6%. Также было добавлено 162 000 чистых подключений мобильных телефонов с сильным акцентом на постоплатных клиентов. Несмотря на снижение выручки от кабельного бизнеса на 2%, скорректированная EBITDA в этом секторе выросла на 9%.
Rogers Communications также сообщила о снижении капитальных затрат на 7% по сравнению с предыдущим годом, до 1 млрд долларов. Доступная ликвидность компании на конец июня составила 4,3 млрд долларов, при этом планируется снизить леверидж до 4,2 раза к концу года. Компания также занимается продажей активов, в основном недвижимости, на сумму около 1 млрд долларов.
Эти недавние события подчеркивают стремление Rogers Communications к стимулированию роста, снижению левериджа и инвестированию в растущие рынки и услуги. Фокус компании на эффективности и дисциплинированном росте доли рынка отражается в ее операциях в сфере беспроводной связи и кабельного бизнеса, при этом маржа в беспроводном сегменте составляет лидирующие в отрасли 65%, а маржа в кабельном бизнесе расширилась до 57%. Rogers Communications остается приверженной целевым показателям своего прогноза на 2024 год.
Выводы InvestingPro
На фоне стратегических шагов Rogers Communications (NYSE: RCI) по улучшению своего портфеля, данные InvestingPro указывают на ключевые финансовые показатели, которые могут заинтересовать инвесторов. Компания обладает солидной рыночной капитализацией в 21,49 млрд долларов, что отражает ее значительное присутствие в отрасли. Скорректированный коэффициент P/E за последние двенадцать месяцев до второго квартала 2024 года составляет 23,22, что может указывать на более привлекательную оценку по сравнению с нескорректированным коэффициентом P/E 34,2.
Советы InvestingPro подчеркивают устойчивый рост выручки на 21,63% за тот же период, что свидетельствует о расширении операций компании. Более того, валовая маржа прибыли в 45,44% демонстрирует сильную способность сохранять прибыль от продаж. Инвесторы также могут найти привлекательной дивидендную доходность в 3,72%, особенно учитывая стабильные показатели компании по генерации операционной прибыли, со скорректированной операционной прибылью в 3413,22 млн долларов.
Эти показатели в сочетании со стратегическим приобретением доли в Maple Leaf Sports & Entertainment могут сигнализировать о многообещающих перспективах для Rogers Communications. Для тех, кто ищет более глубокий анализ, InvestingPro предлагает дополнительные советы, чтобы помочь инвесторам принимать обоснованные решения.
Стоит отметить, что продукт InvestingPro включает в общей сложности 7 дополнительных советов для инвесторов, рассматривающих Rogers Communications, предоставляя комплексный набор инструментов для тех, кто хочет глубже изучить финансовое здоровье и перспективы компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.