В понедельник TD Cowen скорректировал свой прогноз по Mondelez International (NASDAQ:MDLZ), крупному производителю снеков, снизив целевую цену акций компании. Новая целевая цена установлена на уровне 75,00 долларов, что ниже предыдущего значения в 83,00 доллара. Фирма сохранила рейтинг "Покупать" для акций Mondelez.
Изменение целевой цены последовало после тщательного анализа финансовых показателей Mondelez, в частности, с учетом влияния роста цен на какао и валютных рисков. В результате TD Cowen пересмотрел свой прогноз по прибыли на акцию (EPS) на 2024 год, снизив его на 3 цента до 3,42 доллара, объясняя корректировку дополнительными валютными проблемами.
Заглядывая вперед, фирма также скорректировала свои прогнозы EPS на 2025 и 2026 годы. Новые оценки составляют 3,26 и 3,59 доллара соответственно, что представляет собой снижение по сравнению с консенсус-прогнозами в 3,44 доллара на 2025 год и 3,84 доллара на 2026 год. Прогноз EPS на 2025 год теперь предполагает снижение на 4,5%, из которых 2,0% приходится на основное давление и дополнительные 2,5% - на валютные риски.
Обоснование новой целевой цены в 75,00 долларов отражает мультипликатор цена/прибыль (P/E) на уровне 21, основанный на прогнозе EPS фирмы на 2026 год в размере 3,59 доллара. Эта оценка соответствует среднему мультипликатору P/E Mondelez за пять лет.
"Мы продолжаем отдавать предпочтение долгосрочным позициям MDLZ благодаря сильным брендам компании и выгодной платформе на развивающихся рынках (40% продаж)", - добавили аналитики TD Cowen.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.