Во вторник HSBC пересмотрел свою позицию по Morgan Stanley (NYSE:MS), изменив рейтинг с "Покупать" на "Держать". Финансовая фирма также повысила целевую цену акций инвестиционного банка до 131,00 долларов с предыдущих 128,00 долларов. Этот пересмотр происходит после значительного роста акций Morgan Stanley на 29% с сентября 2024 года.
Аналитик HSBC отметил недавнее изменение настроений в отношении акций Morgan Stanley, вызванное прекращением многолетней тенденции снижения прогнозов по прибыли. Кроме того, подразделение Wealth Management компании продемонстрировало сильные комиссионные чистые притоки, которые ранее недооценивались. Потенциальная выгода Morgan Stanley от цикла восстановления инвестиционно-банковской деятельности (IB) также была отмечена как положительный фактор.
Несмотря на эти благоприятные события, HSBC считает, что текущая рыночная оценка Morgan Stanley теперь отражает сбалансированный сценарий риска и вознаграждения. Аналитик отметил, что для Goldman Sachs (GS), как и для Morgan Stanley, ожидания возросли. В дальнейшем способность стабильно обеспечивать хорошие притоки новых чистых активов и устойчивый рост комиссионных доходов от IB будет иметь решающее значение, особенно по сравнению с более сложными показателями предыдущих лет.
Пересмотренная целевая цена предполагает небольшое снижение примерно на 3%, что соответствует рейтингу "Держать". Обновленный взгляд HSBC отражает осторожный прогноз на будущие показатели Morgan Stanley, признавая сложности поддержания сильного роста на фоне повышенных ожиданий.
Аналитика InvestingPro
Недавние данные InvestingPro дополняют пересмотренный прогноз HSBC по Morgan Stanley. Коэффициент P/E компании составляет 20,11, что соответствует совету InvestingPro, отмечающему, что "MS торгуется при высоком коэффициенте P/E относительно краткосрочного роста прибыли". Этот показатель оценки поддерживает мнение HSBC о том, что текущая рыночная цена уже может отражать большую часть потенциального роста компании.
Несмотря на осторожную позицию, финансовое здоровье Morgan Stanley выглядит устойчивым. Выручка компании за последние двенадцать месяцев по состоянию на третий квартал 2024 года составила 58,28 миллиарда долларов, при этом рост выручки за тот же период составил 9,18%. Это сильное выступление подчеркивается еще одним советом InvestingPro, отмечающим, что MS является "Видным игроком в индустрии рынков капитала".
Для инвесторов, ищущих дополнительную информацию, InvestingPro предлагает еще 14 советов по Morgan Stanley, предоставляя комплексный взгляд на финансовое положение компании и рыночные показатели. Эти советы могут быть особенно ценными для понимания нюансов, стоящих за изменением рейтинга HSBC, и потенциальной будущей траектории акций Morgan Stanley.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.