Во вторник Wolfe Research повысила рейтинг акций argenx SE (NASDAQ: ARGX) с Peerperform до Outperform с целевой ценой 697,00 долларов. Фирма ожидает положительную траекторию развития компании до 2025 года, обусловленную программами по миозиту и PFS, и прогнозирует, что argenx сохранит свое доминирующее положение на рынке лечения миастении гравис (MG), особенно после обновлений от конкурентов Biohaven и Immunovant.
Аналитик Wolfe Research прогнозирует, что прибыль argenx вырастет, частично благодаря показателям в лечении MG и PFS, что, вероятно, подтолкнет акции вверх в 2025 году. Считается, что история компании по превышению ожиданий по выручке связана с движением акций.
Фирма также отмечает, что argenx переживает структурные изменения с тенденцией к положительной операционной марже, и прогнозирует, что 2025 год станет первым прибыльным годом для argenx, с ожидаемыми показателями EBIT в размере (-112 млн долларов), 450 млн долларов и 1,1 млрд долларов в 2024-26 годах.
Аналитик сравнивает финансовые перспективы argenx с Alnylam Pharmaceuticals (рейтинг понижен до Underperform), утверждая, что argenx находится в лучшем положении для достижения синергии в области исследований, разработок и коммерциализации. Фирма ожидает, что растущая операционная маржа argenx привлечет больше долгосрочных инвесторов. Для подтверждения этого прогноза были приведены исторические примеры других биотехнологических компаний, акции которых выросли после улучшения маржи.
Wolfe Research пересмотрела свои ожидания по выручке argenx в сторону повышения, особенно на рынке лечения MG, из-за сильного исполнения и снижения конкуренции.
Фирма остается несколько пессимистичной в отношении показаний хронической воспалительной демиелинизирующей полинейропатии (CIDP), но оптимистично настроена в отношении предстоящих показаний, таких как синдром Шегрена, дерматомиозит (DM) и тиреоидная офтальмопатия (TED).
Совокупный пиковый объем продаж ведущего продукта argenx, Vyvgart, оценивается примерно в 12 миллиардов долларов к 2037 году, что может сделать его блокбастером, сопоставимым с Dupixent.
Аналитик заключил, что исследования и разработки argenx в области Vyvgart являются многообещающими, и стратегическое позиционирование компании в обоих дизайнах льгот, вероятно, обеспечит сильную защиту от биоаналогов. Повышение рейтинга до Outperform отражает уверенность Wolfe Research в более легком пути argenx к 2025 году, долгосрочном потенциале выручки и переходе к прибыльности.
В других недавних новостях, argenx SE получила ряд повышений и понижений рейтингов от различных аналитических фирм после сильных результатов по продажам и выручке.
Scotiabank значительно повысила целевую цену для argenx до 715 долларов, объясняя это многообещающими продажами и потенциалом эфгартигимода, особенно на рынке лечения миастении гравис.
Deutsche Bank повысила целевую цену до 525 евро, признавая сильные финансовые показатели компании.
Oppenheimer повысила целевую цену до 646 долларов после успешного запуска компанией Vyvgart Hytrulo для лечения хронической воспалительной демиелинизирующей полинейропатии (CIDP).
Piper Sandler повысила целевую цену для argenx до 620 долларов, учитывая сильные показатели продаж Vyvgart. Leerink Partners повысила целевую цену до 635 долларов после еще одного квартала с высокими продажами Vyvgart.
Эти повышения последовали после того, как argenx сообщила о значительных результатах по прибыли и выручке, при этом чистая выручка от продукта в третьем квартале достигла 573 миллионов долларов, превысив оценки Oppenheimer и консенсус-прогнозы.
Однако Baird понизила рейтинг argenx до Neutral, предполагая ограниченный краткосрочный потенциал роста, в то время как William Blair повысила рейтинг акций до Outperform. Это последние события для argenx, которая продолжает фокусироваться на высокоэффективных программах и устойчивом росте продаж.
Выводы InvestingPro
Недавнее повышение рейтинга argenx SE (NASDAQ: ARGX) компанией Wolfe Research соответствует нескольким ключевым показателям и выводам InvestingPro. Сильная финансовая позиция компании очевидна из данных InvestingPro, которые показывают, что argenx имеет больше денежных средств, чем долга на своем балансе. Это прочное финансовое положение поддерживает способность фирмы инвестировать в свои многообещающие программы исследований и разработок, особенно для Vyvgart.
Советы InvestingPro указывают на то, что чистая прибыль, как ожидается, вырастет в этом году, и аналитики прогнозируют, что компания станет прибыльной в этом году. Это соответствует прогнозу Wolfe Research о переходе argenx к прибыльности, причем 2025 год потенциально может стать первым прибыльным годом. Ожидание положительной прибыли дополнительно подкрепляется тем фактом, что 5 аналитиков пересмотрели свои прогнозы по прибыли в сторону повышения на предстоящий период.
Устойчивый рост выручки компании отражен в данных InvestingPro, которые показывают впечатляющий рост выручки на 85,56% за последние двенадцать месяцев. Эти сильные показатели поддерживают оптимизм Wolfe Research относительно рыночной позиции argenx и потенциала для продолжения успеха на рынке лечения миастении гравис и за его пределами.
Стоит отметить, что акции argenx торгуются вблизи своего 52-недельного максимума и показали сильную доходность за последний месяц и шесть месяцев, с общей доходностью по цене 57,21% за последние шесть месяцев. Эта положительная динамика цены акций соответствует оптимистичному прогнозу аналитика относительно будущих перспектив компании.
Для инвесторов, ищущих более комплексную информацию, InvestingPro предлагает 13 дополнительных советов по argenx, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.