К 15:20 (мск) индекс ММВБ снизился на 0,14% до 1933,15 пт., а РТС вырос на 1,25% до 964,25 пт. К середине дня российский рынок торговался без существенной волатильности на пониженных объёмах. Укрепление рубля начало оказывать давление на рынок акций. В фаворитах дня преобладали энергетики: «ФСК ЕЭС» (FEES) (+4,01%), «Энел Россия» (ENRU) (+3,01%), «Интер РАО» (IRAO) (+2,79%). Кроме того, в группе лидеров оказались металлурги. «НЛМК» (NLMK) отчитался по производственной деятельности, сообщив о росте производства стали на 6% за I полугодие: «Северсталь» (CHMF) (+2,98%), «ММК» (MAGN) (+1,41%), «НЛМК» (+1,15%). В бумагах «Башнефти» (BANE) появился дивидендный разрыв, что, естественно, привело к провалу обыкновенных акций на 4,6%, а привилегированных — на 8,3%. Среди аутсайдеров также оказались: «РусАл» РДР (RUALRDR) (-1,67%), «ПИК» (PIKK) (-1,6%), «Акрон» (AKRN) (-1,6%), ГМК «Норникель» (GMKN) (-1,39%). Бумаги «Алроса» (ALRS) (-1,39%) корректируют существенный рост предыдущих дней, который был связан с надеждами притока средств индексных фондов в бумагу после увеличения её веса в MSCI Russia.
Рубль продолжил своё укрепление. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 2970 рублей. Однодневная ставка MosPrime сохранилась на уровне 10,53%. Рубль продолжает пользоваться ожиданиями дальнейшего смягчения ставки ЦБ РФ на фоне замедления инфляции до 7,1%. Кроме того, остаётся актуальной тема возможной приватизации активов без долгой раскачки, что потребует значительного запаса рублей от иностранных инвесторов, если они захотят принять участие в данном процессе. Поддержка рубля оказалась столь сильной, что частично разрушилась привязка к нефти, и пара USD/RUB обновила минимумы с прошлого года. Говорить о перспективах сложно, но уже на следующей неделе российская валюта будет поддерживаться и спросом налогового периода. К 15:20 (мск) пара USD/RUB потеряла 1,08% до 63,16, EUR/RUB — 0,42% до 70,475.
Главной новостью в Европе стало то, что Банк Англии не стал торопиться со снижением ставки, оставив её на уровне 0,5%. Естественно, это привело к укреплению фунта и евро. Если на фондовый рынок Великобритании это оказало негативное влияние, то на прочих европейских площадках реакция была незначительной. Основной прирост обеспечивали автомобилестроители и сырьевые компании: BMW (+1,75%), VW (+2,91%), Anglo American (AAL) (+3,19%), BHP Billiton (BLT) (+0,48%), Glencore (GLEN) (+1,18%). Более того, нефтегазовый сектор также достиг максимума с ноября прошлого года, игнорируя текущую слабость котировок нефтяных контрактов: Total SA (TOTF) (+1,85%), Royal Dutch Shell (+0,55%). Настроения были столь благодушные, что увеличение числа публикаций с прогнозами банковского кризиса не помешало очередному росту в банковском секторе: Unicredit (+4,3%), Deutsche Bank (DBKGn) (+2,43%), Barclays (BARC) (+2,38%), Societe Generale (+2,6%). К 15:20 (мск) DAX вырос на 1,33% до 10062,63 пт., CAC40 на 1,07% до 4381,66 пт., FTSE 100 — на 0,09% до 6676,54 пт.
После двух дней повышенной волатильности нефть вновь демонстрирует попытки к росту. Способствует этому и слабый доллар, который заметно просел, реагируя на решение Банка Англии. Плюс к этому, всё же можно вспомнить улучшение прогнозов от OPEC и МЭА в предыдущие дни. На стороне продавцов информация из Ирана, где местные СМИ рапортуют о восстановлении добычи до уровня, который наблюдался перед санкциями. Кроме того, агентство Bloomberg отмечает, что в Северном море увеличилось число танкеров, на которых хранится нефть. Объём вырос до 9 млн бар. с 7 млн бар. в мае. Тем не менее, остающийся оптимизм на фондовых рынках и слабость доллара обеспечили «быков» преимуществом. Кстати, это совершенно не помогает золоту, поскольку страхи, связанные с Британским выходом, не оправдались, и необходимости в суровом инструменте спасения капитала уже нет. К 15:20 (мск) контракт нефти Brent составил $47,21 (+2,05%), WTI — $45,57 (+1,83%), золото торговалось на уровне $1325,5 (-1,35%), медь — $4949,39 (+0,22%), никель — $10420 (+0,68%). Фьючерс на индекс доллара снижался на 0,5% до 95,88. CAD, AUD укреплялись от 0,2% до 0,5% против валюты США. К 15:20 (мск) валютная пара EUR/USD — $1,116 (+0,57%), GBP/USD — $1,338 (+1,91%), USD/JPY — 105,65 (+1,23%).
Цены производителей США выросли на 0,3% за прошедший год, а стержневой показатель — на 0,9%. За июнь индекс PPI вырос на 0,5%, а Core PPI — на 0,3%. Статистика говорит в пользу более жёсткой политики ФРС, хотя рост цен производителей может быть связан с подорожанием нефти. Число первичных обращений за пособием по безработице осталось на уровне 254 тыс. за прошлую неделю. После публикации статистики доллар отыграл часть своих потерь. Индекс доллара терял лишь 0,35%, торгуясь около отметки 96,02. Фьючерс на S&P 500 подрастал на 0,85%. Российский рынок проигнорировал американские данные. На текущий момент можно говорить о том, что российские инвесторы обращают больше внимания на внутренние истории, чем на внешние раздражители. Сохранению спокойствия также способствует нефть, которая поднялась выше $47 за баррель Brent.
Андрей Кочетков, аналитик «Открытие Брокер»