В среду, 14 июня, на рынках доминирует оптимизм. Инвесторы ожидают, что сегодня Федрезерв США примет решение не повышать ставку, прервав цикл ужесточения денежно-кредитной политики на фоне данных о замедлении инфляции. В то же время высказываются предположения, что «мягкое» решение по ставке может быть уравновешено «жесткой» риторикой главы ФРС на пресс-конференции по итогам заседания.
Накануне заседания FOMC, во вторник, в США вышли важные данные по динамике потребительских цен. Индекс CPI в мае упал до 4% по сравнению с 4,9% месяцем ранее и оказался лучше прогнозов (предполагалось, что индекс составит 4,1%, что было обусловлено снижением цен на энергоносители на 11,7%). При этом уровень базовой инфляции без учета энергии и продуктов питания совпал с ожиданиями рынка и составил в мае 5,3% (в апреле – 5,5%).
На этом фоне торги на Уолл-стрит во вторник завершились умеренным ростом основных фондовых индексов в диапазоне от 0,43% до 0,83%. Выросли в цене 80% бумаг в составе индекса широкого рынка S&P 500, и лишь 20% активов оказались в минусе. Из них худшую динамику показали акции AMD (NASDAQ:AMD) (-3,64%), Biogen Inc (NASDAQ:BIIB) (-2,81%), Bio-Techne Corp (NASDAQ:TECH) (-2,45%) и Salesforce (NYSE:CRM) (-2,20%). Рост более 5% за день показали акции компаний Comerica Inc (NYSE:CMA) (+6,39%), Steel Dynamics Inc (NASDAQ:STLD) (+5,99%), Norwegian Cruise Line Holdings Ltd (NYSE:NCLH) (+5,76%), Generac Holdings Inc (NYSE:GNRC) (+5,31%), Freeport-McMoran Copper & Gold Inc (NYSE:FCX) (+5,29%) и Lincoln National Corporation (NYSE:LNC) (+5,22%).
В среду по состоянию на 11:00 мск фьючерс на индекс S&P 500 растет на 0,15%. Доходность 10-летних казначейских облигаций США падает на 4,0 б. п. до уровня 3,802%. Фьючерс на нефть марки Brent с поставкой в августе повышается на 1% до $75 за баррель, а фьючерс на золото прибавляет 0,26% до $1963,75 за унцию.
Картина торгов в Юго-Восточной Азии выглядит не такой однозначной. По итогам среды японский Nikkei 225 опять обновил свой 33-летний максимум, прибавив 1,47%. Южнокорейский KOSPI, напротив, опустился на 0,72%. Гонконгский Hang Seng снизился на 0,51%. Сводный китайский фондовый индекс CSI 300, большую часть дня находившийся на положительной территории, к закрытию материковых рынков отступил на 0,02%.
Во вторник Народный банк Китая неожиданно снизил свою семидневную ставку обратного выкупа на 10 б. п. до 1,9%, чтобы повысить ликвидность в финансовой системе, что стало первым подобным шагом с августа прошлого года.
На торгах в Гонконге заметный рост показали акции Techtronic Industries (HK:0669) (+4,14%), Xinyi Glass Holdings Ltd (HK:0868) (+1,63%), Zijin Mining Group (HK:2899) (+1,55%), Sands China Ltd (HK:1928) (+1,42%) и NetEase Inc (HK:9999) (+1,40%). Хуже рынка завершили день бумаги Trip.com Group Ltd (HK:9961) (-5,25%), China Unicom Hong Kong Ltd (HK:0762) (-3,09%), China Merchants Bank Co Ltd (HK:3968) (-2,65%), Budweiser Brewing Company (HK:1876) (-2,30%) и CITIC Pacific (HK:0267) (-2,13%).
В Великобритании в среду вышел блок противоречивой макроэкономической статистики. Как стало известно, промышленное производство в стране в месячном исчислении в апреле 2023 года упало на 0,3% после роста на 0,7% в предыдущем месяце, что оказалось хуже ожидаемого снижения на 0,1%. В то же время ВВП Великобритании в апреле увеличился на 0,2% по сравнению с предыдущим месяцем, совпав с ожиданиями после падения на 0,3% в марте.
Европейские индексы в первой половине торгового дня умеренно повышаются. Сводный континентальный индекс STOXX Europe 600 прибавляет около 0,3%. Среди растущих бумаг выделяются акции французской Casino Guichard Perrachon SA (EPA:CASP) (+15,7%), испанской Grifols SA (BME:GRLS) (+10,4%), бельгийской Etablissementen Franz Colruyt NV (EBR:COLR) (+10,0%) и польской CD PROJEKT SA (WA:CDR) (+4,5%). В лидерах падения – акции британских компаний Cineworld Group (LON:CINE) (-19,4%), Entain PLC (LON:ENT) (-9,6%) и Victrex (LON:VCTX) (-9,4%), а также швейцарской Logitech International SA (SIX:LOGN) (-8,7%), германской Uniper SE (ETR:UN01) (-8,2%) и шведской Boliden (ST:BOL) (-7,5%).
В РФ сегодня открывается Петербургский международный экономический форум, который продлится по 17 июня. Стоит отметить, что представительство и состав участников форума будет отличаться от прежних лет не в лучшую сторону. Тем не менее инвесторы будут следить за выступлениями российских официальных лиц и представителей крупного бизнеса.
Российский фондовый рынок в среду начал день с уверенного подъема, но к середине дня немного потерял темп и начал отступать. По состоянию на 11:45 мск индекс МосБиржи поднимается на 0,4%, а индекс РТС прибавляет 0,1%.
Среди ликвидных бумаг в составе индексов к середине дня лучшую динамику показывают бумаги «ФСК-Россети» (MCX:FEES) (+1,8%), TCS Group (MCX:TCSGDR) (+1,4%), «Аэрофлота» (MCX:AFLT) (+1,1%) и «Яндекса» (MCX:YNDX) (+1,0%). Среди аутсайдеров выделяются акции Polymetal (MCX:POLY) (-2,0%) и НЛМК (MCX:NLMK) (-1,0%), а также депозитарные расписки «РусАгро» (MCX:AGRODR) (-1,5%) и HeadHunter (MCX:HHRUDR) (-1,2%).
Внимание инвесторов в эту среду остается прикованным к решению по ставке ФРС США и пресс-конференции по итогам заседания FOMC. Днем в ЕС раскроют данные по объемам промышленного производства в еврозоне в апреле 2023 года, а в США выйдет майский индекс цен производителей (PPI) и оперативная информация по запасам сырой нефти и нефтепродуктов.
Техническая картина
Индекс МосБиржи
Индекс МосБиржи после консолидации и небольшой коррекции продолжил подъем в границах восходящего тренда. После обновления локального максимума индексу важно закрепиться выше уровня сопротивления, сложившегося около отметки 2750 пунктов. Тогда он превратится в уровень поддержки, а следующая цель будет находиться уже в районе 2840 пунктов.
S&P 500
Легко сломав сопротивление в районе 4330 пунктов, индекс S&P 500 открыт для себя путь до уровня 4500 пунктов. После длительной консолидации ниже уровня 4200 пунктов у индекса накопился достаточно сильный импульс движения, который еще не до конца реализован. Поэтому он может некоторое время не замечать, что RSI уже вошел в зону перекупленности. Что, впрочем, не исключает возможности кратковременного возврата индекса к ранее пробитым уровням.
STOXX Europe 600
Индекс STOXX 600 обозначил намерение вернуться в район 470 пунктов, где расположен среднесрочный уровень сопротивления. В процессе длительной консолидации ниже этого уровня индекс сформировал фигуру продолжения роста «треугольник». Выход вверх за его границы будет означать готовность индекса подняться до уровня 490 пунктов.
CSI 300
Индекс CSI 300 пока не сумел убедительно переломить тренд и остался в рамках нисходящего канала, отступив от его верхней границы, которая проходит около значения 3900 пунктов. Уровень поддержки сохраняется в районе 3780 пунктов.
