Российский рынок остается в зоне перекупленности

Внешний фон утром среды можно назвать умеренно позитивным. Цены на нефть немного снижаются после повышения накануне, но настроения на мировых фондовых площадках преимущественно оптимистичны. За рубежом ждут подведения итогов заседания ФРС. 

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне завершились повышением трех основных индексов на 1-1,6% во главе с высокотехнологичным NASDAQ. Акции First Republic Bank (NYSE:FRC) подскочили почти на 30% в ожидании вливания капитала крупнейшими национальными банками. Настроения в целом продолжили стабилизироваться в надежде на помощь проблемным банкам, а макроэкономическая статистика оказалась оптимистичной и показала скачок продаж домов на вторичном рынке страны в феврале на 14,5% м/м после снижения на 0,7% месяцем ранее.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,1%. Накануне индикатор поднялся к сопротивлению 4000 пунктов, которое может открыть ему дорогу к движению в район мартовского пика 4078 пунктов. Динамика рынка будет зависеть в том числе от сегодняшнего решения ФРС. Базовый сценарий предполагает повышение процентных ставок на 25 базисных пунктов.

Торги в Европе накануне завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 на 1,5%, который поднялся к пику с первой половины марта, но еще не отвоевал всех позиций до периода начала банковских сложностей. Среда начнется для региона с данных о потребительской и производственной инфляции Великобритании за февраль, после чего выступит глава ЕЦБ Лагард.

На торгах в Азии утром преобладает позитивная динамика. Японский Nikkei 225 после выходного дня подскочил на 1,9%. Австралийский S&P/ASX 200 прибавил 0,9%. Китайские индексы повышаются в пределах 0,5%. Гонконгский Hang Seng увеличился на 1,9%, подойдя к важному краткосрочному сопротивлению 19 900 пунктов.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром коррекционно теряют чуть менее 1% после повышения чуть более чем на 2% накануне. Цены преодолели сопротивления 74,50 долл. и 68 долл. соответственно, положение выше которых может открыть дорогу для развития отскока в район 79,50 долл. и 73 долл. С фундаментальной точки зрения сигналы для рынка стали более бычьими после заявления России о намерении продолжить сокращение нефтедобычи на 500 тыс. барр./день до июня текущего года.

Мониторинговый комитет ОПЕК+ при этом проведет очередное заседание 3 апреля. Американский институт нефти тем временем сообщил о росте запасов «черного золота» на прошлой неделе на 3,62 млн баррелей, в то время как от Минэнерго США сегодня в среднем ожидают данных о сокращении запасов на 1,56 млн баррелей.

События дня: 

·         индекс потребительских цен и индекс цен производителей Великобритании в феврале (10.00 мск)

·         выступление главы ЕЦБ Лагард (11.45 мск)

·         отчет Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов (18.30 мск)

·         индекс цен производителей России в феврале (19.00 мск)

·         итоги заседания и экономические прогнозы ФРС (21.00 мск)

·         пресс-конференция ФРС по итогам заседания (21.30 мск)

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне выросли на 0,1% и 0,4% соответственно, достигнув очередных пиков с сентября 2022 года и февраля текущего года соответственно. Рублевый индикатор, однако, отступил от сопротивления 2430 пунктов и завершил день чуть ниже 2400 пунктов, а долларовый не смог преодолеть отметку 1000 пунктов. Рынок пытался снять краткосрочную перекупленность, при этом у него остается потенциал развития нисходящей коррекции.  

Рубль сегодня утром на Мосбирже изменяется в пределах 0,5% к доллару, евро и китайскому юаню, располагаясь у 76,85 руб., 82,70 руб. и 11,15 руб. соответственно, недалеко от минимумов с апреля прошлого года.

В начале торгового дня российский фондовый рынок может сохранить коррекционный настрой ввиду отсутствия новых внутренних драйверов для повышения и сильной перекупленности таких бумаг как Сбербанк (MCX:SBER).

Накануне Владимир Путин и Си Цзиньпин провели продуктивную встречу, по итогам которой обсуждали в том числе проекты в нефтегазовой сфере и договорились многократно расширить сотрудничество в восьми сферах, в том числе в финансовой и транспортной. Экономическое сближение России и Китая продолжается, что благоприятно для инвестиционных настроений.