Делаем ставку на европейский рынок с двумя ETF

Высокая инфляция и украинский кризис привели к скачку волатильности американского фондового рынка и прочих площадок.

Индекс DAX, например, объединяющий крупнейшие компании Германии, за последние 12 месяцев снизился на 2,8%, скинув 8,2% с начала года. Многие эксперты считают DAX бенчмарком фондового рынка Европейского Союза (ЕС).

DAX – недельный таймфрейм

Между тем индекс FTSE 100, который объединяет 100 крупнейших компаний, торгующихся в Великобритании, за последние 12 месяцев вырос на 11%, прибавив 2,1% с начала января 2022 года. Таким образом, британский рынок в целом оказался более устойчивым, чем европейские бумаги.

FTSE 100 – недельный таймфрейм

Сегодняшняя статья посвящена двум биржевым фондам (ETF), которые позволят читателям инвестировать в высококлассные европейские акции. Рост оптимизма (особенно в случае урегулирования российско-украинского конфликта) сделает эти ETF привлекательными для долгосрочных игроков.

1. iShares MSCI United Kingdom ETF

• Стоимость: $33,95;
• Годовой диапазон торгов: $30,55-35,09;
• Дивидендная доходность: 4,24%;
• Издержки инвестирования: 0,50%.

Дебютировавший в марте 1996 года iShares MSCI United Kingdom ETF (NYSE:EWU) в настоящее время инвестирует в акции 82 компаний Великобритании.

EWU – недельный таймфрейм

По данным Британской торговой палаты, высокое ценовое давление в экономике Великобритании сказалось на потреблении:

«Прогноз темпов роста потребительских расходов на 2022 год был понижен с 6,9% до 4,4%».

При этом объем инвестиций коммерческих предприятий может возрасти всего на 3,5%, что существенно ниже предыдущей оценки в 5,1%. Причиной пересмотра стали рост затрат и ставки налога, а также падение общественного доверия на фоне инфляционного давления и геополитики.

Однако, несмотря на сгустившиеся над британской экономикой тучи, индекс FTSE 100 хорошо диверсифицирован за счет ряда крупнейших мировых компаний.

Кроме того, большинство ключевых компонентов индекса обеспечивают стабильные дивиденды. На этом фоне многие инвесторы рассматривают потенциальное снижение компонентов FTSE 100 как возможность для их покупки.

EWU построен на базе индекса MSCI United Kingdom. Львиная доля капитала распределена между потребительским сектором (18,33%), финансами (17,49%), здравоохранением (13,28%), энергетикой (11,42%), промышленностью (10,85%) и материалами (10,27%).

В десяти крупнейших активах сосредоточена почти половина чистых средств фонда, составляющих 3,62 миллиарда долларов.

Список вложений возглавляют Shell (NYSE:SHEL), AstraZeneca (NASDAQ:AZN), HSBC (NYSE:HSBC), Diageo (NYSE:DEO), Unilever (NYSE:UL), GlaxoSmithKline (NYSE:GSK) и Rio Tinto (NYSE:RIO).

С начала года ETF вырос на 2,4%, а за последние 52 недели он прибавил 7,8%. Поддержку фонду оказал глобальный рост цен на сырьевые товары.

Коэффициенты P/E и P/B составляют 13,74 и 1,82 соответственно. Многие представители EWU способны нарастить свои доходы в ближайшие кварталы, и поэтому мы сохраняем оптимизм в отношении компаний, входящих в состав FTSE 100 и EWU.

2. Xtrackers MSCI Europe Hedged Equity ETF

• Стоимость: $34,84;
• Годовой диапазон торгов: $30,92-37,05;
• Дивидендная доходность: 1,95%;
• Издержки инвестирования: 0,45%.

Согласно результатам недавнего исследования VoxEU (политического портала Центра исследований экономической политики):

«За сильным восстановлением экономики ЕС в 2021 году на 5,3% последует рост на 4,0% в 2022 и на 2,8% — в 2023 году».

Другими словами, в 2023 году европейская экономика, скорее всего, оправится от последствий пандемии. Однако пока рано говорить о последствиях украинского кризиса для региона.

Второй фонд нашего списка в лице Xtrackers MSCI Europe Hedged Equity ETF (NYSE:DBEU) вкладывает средства в широкий спектр европейских компаний и при этом смягчает последствия колебаний валютных курсов, которые в противном случае могли бы существенно повлиять на инвестиционную отдачу. Фонд дебютировал в сентябре 2013 года, а его чистые средства оцениваются в 527,9 миллиона долларов.

DBEU – недельный таймфрейм

Портфель DBEU состоит из бумаг 439 компонентов индекса MSCI Europe US Dollar Hedged. В структуре фонда лидирует финансовый сектор с долей в 15,73%. За ним идут здравоохранение (14,73%), промышленность (14,04%), поставщики товаров широкого спроса (12,05%), потребительский сектор (10,18%) и другие отрасли.

Около 20% средств фонда инвестированы в десятку крупнейших позиций, в том числе бумаги Nestle (OTC:NSRGY), ASML Holding (NASDAQ:ASML), Roche Holding (OTC:RHHBY), LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton (OTC:LVMUY) и Novartis (NYSE:NVS).

Более 21% активов «родом» из Великобритании; следом идут компании Франции (16,50%), Швейцарии (15,72%), Германии (12,49%) и Нидерландов (7,99%).

Рекордный максимум DBEU был зафиксирован в январе, а прирост за последние 12 месяцев составляет 7,8%. Однако с начала года фонд просел на 4%. Этот ETF подойдет инвесторам, которые хотят вложить средства в бумаги развитых европейских рынков, включая Великобританию.

Примечание: Представленные в данной статье активы могут быть недоступны инвесторам некоторых регионов. В этом случае проконсультируйтесь с аккредитованным брокером или консультантом по финансовым вопросам, которые помогут подобрать аналогичный инструмент. Статья носит исключительно ознакомительный характер. Перед принятием инвестиционного решения обязательно проводите дополнительный анализ.