Главные новости
0
Версия без рекламы. Оптимизируйте свою работу с Investing.com. Сэкономьте до 40%. Подробнее

Стоит ли входить в рынок на падении?

ru.investing.com/analysis/article-200266894
Стоит ли входить в рынок на падении?
От Оксана Гафаити   |  02.03.2020 19:46
Сохранено. См. Закладки.
Вы уже сохранили эту статью в Закладки
 

На рынке, как в жизни, все идет циклами. На нем есть взлеты и есть падения. Но если взлеты воспринимаются нами как должное (рынок же должен расти!), то падения вызывают всегда резонанс. Что, черт возьми, происходит? Неужели все летит в бездну? И что с этим делать? Продавать? Покупать?

Если у вас есть такие метания, то они говорят об одном. Об отсутствии четкой позиции на рынке, а именно понимания того, кто вы – инвестор или трейдер? Потому как когда она (позиция) есть, то есть и четкий план действий (о нем мы говорили здесь). Этот план может быть таким:

  1. Закрыть лонги и выйти в кэш.
  2. Закрыть лонги и открыть шорты.
  3. Продолжать держать лонги.
  4. Докупаться.

Последний из вариантов – самый противоречивый. Так как слишком все упрощает. Решение “докупиться” фокусирует вас лишь на цене и уводит от анализа рынка и рисков. И это проблема. В связи с чем я предлагаю начать вам с того, что назвать 3 причины, по которым цена не пойдет ниже (аргументы в духе “дальше уже некуда падать” не в счет). Если вы не смогли их обозначить, то у меня есть алгоритм, который поможет вам это сделать. В нем всего 5 шагов.

Шаг 1. Проверьте, что чувствует рынок

Для этого посмотрите недельный график волатильности $VIX – он же: индекс страха (о нем подробно писала здесь). Если рынок боится, то, возможно, с этим стоит считаться. Безусловно, вы вспомните утверждения о том, что покупать нужно, когда на рынке льется кровь. Но когда волатильность высокая (значение $VIX выше 20), то высока вероятность того, что она пойдет выше, а рынок акций соответственно ниже.

С другой стороны, экстремально высокая волатильность (значение $VIX 40 и выше) не может держаться долго, и за ее всплеском идет откат и как следствие отскок на рынке акций. Но эти качели могут продолжаться какое-то время (обратите внимание на повторные всплески волатильности на графике ниже). Если вы к этому не готовы, то входить в рынок стоит тогда, когда волатильность уляжется и вернется к “спокойным” значениям ($VIX ниже 16).

График Stockcharts.com

Шаг 2. Проверьте наличие уровня поддержки на графике

Поддержка – это уровень, на котором снижение цены может потенциально остановиться. На дневном графике таким уровнем может выступить скользящая средняя, прошлый уровень поддержки или нижняя граница тренда. Если вы видите такой уровень, то подождите и посмотрите, что будет делать цена от него. Если от уровня начнутся покупки (например, на свечном графике у свечи появится фитиль и свеча станет зеленой), то можно попробовать пойти за рынком и купить. Однако более выверенной стратегией будет дождаться подтверждения покупок в следующие дни.

  • Примечание. Если на рынке царит страх и высокая волатильность, то нужно помнить о том, что даже сильные уровни поддержки могут быть пробиты.

График Stockcharts.com

Шаг 3. Проверьте рыночный тренд

Докупаться с прицелом на рост оправданно на коррекциях растущего тренда. В ином случае вы принимаете риск похода вниз по нисходящему тренду. Для проверки текущего тренда достаточно открыть дневной график нужного актива (индекса, компании) и нанести на него простые скользящие средние (SMA, MA) за 50 и 200 дней. После чего проверить расположение средних относительно цены и друг друга.

  • Если цена актива движется над 200-дневной средней SMA(200), а 50-дневная средняя SMA(50) находится над SMА(200), то тренд считается бычьим (растущим).
  • Если цена актива движется под SMА(200), а SMA(50) находится под SMА(200), то тренд считается медвежьим (нисходящим).
Найти дневной график с нанесенными скользящими средними можно на сайт Finviz.com или Stockcharts.com. Для этого зайдите на любой из ресурсов, введите в поиск тикер актива, например, SPY, и перейдите на его страницу. Там же можно проверить недельный график, чтобы оценить более длительный тренд.
  • Примечание. Рано или поздно коррекция может перерасти в медвежий рынок, и этот риск важно учитывать.

Шаг 4. Проверьте сигналы индикаторов

Входить в рынок безопасней всего при наличии на нем подтверждений. Поэтому наряду с сигналами на графике цены (растущие свечи 1-3 дня) стоит проверить индикаторы на наличие перепроданности (по RSI(14)) и дивергенций (расхождения цены с показателями MACD и RSI). Однако здесь следует помнить, что данные индикаторы подают краткосрочный сигнал. И когда рынок слабый (цена под SMA(200)), они могут указывать лишь на непродолжительный отскок, после которого снижение может продолжиться.

Шаг 5. Проверьте индикаторы ширины рынка

Индикаторы ширины рынка позволяют нам получить представление о слабости/силе рынка. Существует целая группа таких индикаторов и подробно о ней я писала на блоге здесь. В случае когда мы имеем дело с падением рынка, то для понимания ситуации на рынке нам достаточно отслеживать динамику таких индикаторов как процент акций на рынке над скользящими средними за 50 и дней -SMA(50) и SMА(200). Найти их значения на каждый торговый день можно на главной странице сайта Finviz.com.

Чем больше акций находится под SMA(50) и SMА(200), тем слабее рынок. Уход более 70% акций на рынке под SMА(200) – среднюю, отвечающую за долгосрочный тренд, – оценивается как медвежий сигнал. Рост динамики числа акций над SMА(50) и SMА(200) можно использовать как подтверждение улучшения состояния рынка акций.

Резюме

Прочитав данные шаги, вы заметили, что в некоторых из них есть примечание о риске снижения после снижения (извините за каламбур). Таковы реалии высокой волатильности. Прежде чем ситуация улучшится, она может ухудшиться. И это то, что нужно помнить при входе в рынок после падения. Если вы хотите более уверенной точки входа, то вам нужен более сильный рынок, чем на падении. О том, как его определить, я писала здесь.

Оксана Гафаити,

автор MindSpace.ru.

Стоит ли входить в рынок на падении?
 

Интересное

Тазджон Гечгил/Investing.com
Спасаемся от «дельты» при помощи двух ETF сектора здравоохранения Тазджон Гечгил/Investing.com  - 05.08.2021 4

По всей планете растет число зараженных дельта-штаммом коронавируса, что привело к скачку волатильности акций множества компаний. Однако ведущие индексы продолжают бить рекорды. С...

Оксана Гафаити
Smart Beta ETF: иметь или не иметь? Оксана Гафаити - 27.04.2021 3

На американском рынке акций постоянно запускаются новые биржевые фонды, и как минимум треть из них в последние годы приходится на так называемые Smart Beta ETF. Это пассивные...

Стоит ли входить в рынок на падении?

Комментировать

Правила комментирования

Участвуйте в форуме для взаимодействия с пользователями, делитесь своим мнением и задавайте вопросы другим участникам или авторам. Пожалуйста, используйте стандартный письменный стиль и придерживайтесь наших правил.

Категорически запрещается:

  • Размещение ссылок, рекламы и спам;
  • Ненормативная лексика, а также замена букв символами;
  • Оскорбления в адрес участников форума и авторов;
  • Разжигание межнациональной и расовой розни;
  • Комментарии, состоящие из заглавных букв.
  • Допускаются комментарии только на русском языке.

Размещение комментария на Investing.com автоматически означает Ваше согласие с правилами комментирования и с необходимостью их соблюдения.

Investing.com оставляет за собой право модерировать и удалять комментарии посетителей сайта, нарушающие правила, а при повторном нарушении – блокировать доступ на сайт и запрещать дальнейшую регистрацию на Investing.com. 

Ваш комментарий
 
Вы действительно хотите удалить этот график?
 
Опубликовать
Опубликовать также в :
 
Заменить данный график на новый?
1000
В связи с жалобами других пользователей вам временно запрещено добавлять новые комментарии. Ваш статус будет проверен нашим модератором в ближайшее время.
Пожалуйста, подождите минуту, прежде чем оставить комментарий.
Спасибо, ваш комментарий добавлен и появится на форуме после проверки модератором.
Комментарии (1)
Vitaly Berezovsky
Vitaly Berezovsky 03.03.2020 2:11
Сохранено. См. Закладки.
Вы уже сохранили этот комментарий в Закладки
вот Ваши стихи, доктор,  про руки и подо что их надо плолжить мне очень понравились
 
Вы действительно хотите удалить этот график?
 
Опубликовать
 
Заменить данный график на новый?
1000
В связи с жалобами других пользователей вам временно запрещено добавлять новые комментарии. Ваш статус будет проверен нашим модератором в ближайшее время.
Пожалуйста, подождите минуту, прежде чем оставить комментарий.
Добавить график к комментарию
Подтвердить блокировку

Вы уверены, что хотите заблокировать пользователя %USER_NAME%?

После этого вы и %USER_NAME% не сможете видеть комментарии друг друга на Investing.com.

%USER_NAME% добавлен в ваш черный список

Вы только что разблокировали этого участника. Повторно заблокировать этого участника можно только через 48 часов.

Пожаловаться на комментарий

Я считаю, что данный комментарий:

Комментарий отмечен

Спасибо!

Ваша жалоба отправлена модераторам.
Предупреждение: Fusion Media would like to remind you that the data contained in this website is not necessarily real-time nor accurate. All CFDs (stocks, indexes, futures) and Forex prices are not provided by exchanges but rather by market makers, and so prices may not be accurate and may differ from the actual market price, meaning prices are indicative and not appropriate for trading purposes. Therefore Fusion Media doesn`t bear any responsibility for any trading losses you might incur as a result of using this data.

Fusion Media or anyone involved with Fusion Media will not accept any liability for loss or damage as a result of reliance on the information including data, quotes, charts and buy/sell signals contained within this website. Please be fully informed regarding the risks and costs associated with trading the financial markets, it is one of the riskiest investment forms possible.
Войти через ВКонтакте
Войти через Google
или
Зарегистрироваться
Cпециальное предложение именно для вас!