В ходе вчерашних торгов на глобальных рынках сохранялись умеренно-негативные настроения. Американские фондовые индексы завершили торговую сессию снижением на 0,4-0,8%, индексы MSCI World и MSCI EM снизились на 0,5% и 1,3%. Сегодня в Азии основные индексы региона демонстрируют разнонаправленную динамику, фьючерсы на американские индексы теряют еще около 0,3-0,5%.
На долговом рынке большой активности не наблюдается. Доходности десятилетних treasuries держатся чуть выше отметки в 2%. Уровень инфляционных ожиданий (спред между доходностью десятилетних treasuries и TIPS) локально поднялся выше 1,7%. Фьючерсы на ставку по-прежнему отражают 100%-ную вероятность ее снижения на июльском заседании.
Индекс МосБиржи (-0,5%) вчера вновь умеренно снизился, реагируя на технические факторы (без учета дивидендов начали торговаться акции Лукойла (MCX:LKOH), МТС (MCX:MTSS) и Русгидро (MCX:HYDR), потерявшие соответственно 1,9%, 5,7% и 4,8%) и ухудшение внешней конъюнктуры, последнее обусловило точечный спрос на ликвидные бумаги.
Помимо сектора телекомов, показавших слабую динамику из-за акций МТС, откровенно слабо по итогам дня смотрелись акции электроэнергетики. Здесь заметные потери понесло большинство ключевых бумаг (Интер РАО (MCX:IRAO): -2,0%; Россети (MCX:RSTI): -4,2%; ОГК-2 (MCX:OGKB): -2,3%; ТГК-1 (MCX:TGKA): -4,4%).
В «нефтянке», помимо Лукойла, выраженно негативную показали акции Газпрома (MCX:GAZP) (-0,9%), Газпром нефти (MCX:SIBN) (-1,0%), Татнефти (MCX:TATN) (оа6 -0,2%; па: -0,7%) и малоликвидная Русснефти (MCX:RNFT) (-1,4%); остальные бумаги, среди которых мы выделяем неплохо смотрящиеся перед отсечками Сургутнефтегаз (MCX:SNGS) (+0,4%) и «префы» Транснефти (MCX:TRNF_p) (+1,1%), удержались в сдержанном «плюсе».
В финансовом секторе «выстрелили» акции ВТБ (MCX:VTBR) (+2,9%) и Мосбиржи (MCX:MOEX) (+1,2%), обновив многомесячные максимумы. Хорошо смотрелась и АФК Система (MCX:AFKS), прибавившая 1,9%, несмотря на сохранение высокой внутридневной волатильности, вызванной перегретостью. Акции Сбербанка (MCX:SBER) (+0,2%) также подросли, но слабо.
В акциях металлургических и горнодобывающих компаний отметим отскок ряда «фишек» сталелитейных и угольных компаний (Северсталь (MCX:CHMF): +1,4%; Распадская (MCX:RASP): +2,1%; НЛМК (MCX:NLMK): +1,1%) и развитие тенденции к росту РусАла (MCX:RUALRDR) (+0,8%), Полюса (MCX:PLZL) (+0,4%) и Полиметалла (MCX:POLY)(+0,9%). Акции НорНикеля (MCX:GMKN) (-0,6%) продолжили торговаться «под» отметкой в 14500 руб. ввиду давления на аналоги и китайский рынок акций.
В потребительском секторе, за исключением X5 Retail Group (MCX:FIVEDR) (-1,4%), ликвидные бумаги дорожали. В первую очередь, отметим Магнит (MCX:MGNT) (+2,7%), вышедший на максимумы с февраля, развитие восстановления котировок Ленты (MCX:LNTADR) (+1,9%) и сохранение спроса на акции Аптечной Сети 36.6 (+5,4%).
В транспортном секторе (Аэрофлот (MCX:AFLT): -1,4%; НМТП (MCX:NMTP): +2,6%) и девелоперах (ЛСР (MCX:LSRG): +0,6%; ПИК (MCX:PIKK): -1,0%) была зафиксирована разнонаправленная динамика.
Михаил Поддубский, Евгений Локтюхов, «Промсвязьбанк»