Мы ожидаем открытия индекса МосБиржи с незначительным повышением около 0.1-0.3%, вблизи отметки 2565 п. В качестве ближайших поддержек вновь выступят уровни 2550, 2540 п. Значимыми сопротивлениями останутся отметки 2570, 2580 п.
После умеренно позитивного старта торгов индекс МосБиржи с большой долей вероятности продолжит свою вчерашнюю консолидацию. Этому будет способствовать минимальное влияние внешнего фона в связи с тем, что ключевые западные рынки акций сегодня будут закрыты.
Во второй половине дня в США состоится публикация мартовской статистики по изменению количества выданных разрешений на строительство и закладок новых домов (15.30 МСК). Однако сегодня эти данные не будут иметь большого влияния на локальный рынок акций, как и на закрытый рынок акций в США.
В минувший четверг основные российские фондовые индексы МосБиржи (-0.29%) и РТС (-0.26%) завершили торги с незначительным понижением по отношению к уровням предыдущего закрытия. В первые минуты торгов они отыграли утреннее ухудшение состояния внешнего фона. Весь остаток дня указанные индексы провели в состоянии безыдейной консолидации. Этому способствовала неоднозначная динамика нефтяных фьючерсов, которые несколько раз меняли направление своего движения.
Добавим, что по итогам вчерашнего дня среднесрочная техническая картина в индексах МосБиржи и РТС не изменилась. Она остается позитивной. Между тем, среднесрочным негативным фактором для отечественного фондового и валютного рынков вполне способно стать дальнейшее ужесточение внешнего санкционного режима против РФ.
Вчера в США была опубликована отредактированная версия доклада специального прокурора Роберта Мюллера. Она указала на отсутствие доказательств сговора какого-либо американца с российскими властями. Вместе с тем, в указанном докладе утверждается, что РФ пыталась оказать влияние на процесс президентских выборов в США в 2016 году. Очевидно, что итоги расследования выглядят противоречивыми. Однако они создают дополнительный формальный повод для введения новых ограничительных мер со стороны США против России.
Под закрытие вечерней торговой сессии июньские фьючерсы на индекс РТС (RIM9) пришли в состояние бэквордации величиной в 18 п. или 1.4% по отношению к базовому индикатору. Таким образом, участники срочного рынка сохраняют негативную оценку среднесрочных перспектив индекса РТС.
На фоне незначительного падения индекса МосБиржи, состоявшегося по итогам дня, наиболее ликвидные акции завершили торги с разнонаправленным отклонением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Наиболее заметным движением среди голубых фишек стало опережающее падение акций Газпром (GAZP RM, -1.35%). Вчера они корректировались вниз после недавней неудачной попытки пробоя полугодового уровня сопротивления, расположенного в районе 165-167 руб. На дневном графике этих бумаг может сформироваться техническая фигура «двойная вершина». В случае ее реализации акции «Газпрома (MCX:GAZP)» способны вернуться в диапазон 150-155 руб. Однако, это лишь один из возможных вариантов развития событий.
Дополнительным информационным поводом для вчерашних распродаж в указанных бумагах стало сообщение о том, что член совета директоров эмитента Андрей Акимов полностью продал принадлежавший ему пакет акций «Газпрома». Сумма сделки составила порядка 686 млн руб. Эти бумаги были приобретены лишь на несколько дней и проданы по более привлекательной цене.
Заметно слабее рынка также закрылись бумаги Сбербанк-ап (MCX:SBER_p) (SBERP RM, -1.23%), Yandex clA (MCX:YNDX RM, -2.77%), Детский Мир (DSKY RM, -1.03%), ENPL-гдр (ENPL RM, -1.63%), iQIWI (QIWI (MCX:QIWIDR) RM, -2.36%).
Бумаги FIVE-гдр (FIVE RM, +2.31%) продолжили наметившийся еще в среду рост на повышенных оборотах. Стимулом для этого послужила публикация предварительных консолидированных операционных результатов торговой сети за 1 квартал 2019 года. Они носили в целом позитивный характер. Однако стоит отметить существенное квартальное замедление темпов прироста торговой площади X5 Retail Group (LON:PJPq) на 46.8% и количества открытых новых магазинов на 40%. Оно соответствует текущему бюджету компании. Тем не менее, чистая квартальная розничная выручка ритейлера увеличилась на 15.3% без учета НДС в сравнении с 1 кварталом 2018 года.
Продолжая разговор про представителей розничной торговли, стоит также отметить вчерашнее сообщение Группы «М.Видео-Эльдорадо» (MVID RM, +0.51%) об увеличении чистых продаж за первый квартал 2019 года на 11.7% без учета НДС в сравнении с аналогичным периодом прошлого года. При этом квартальные продажи сопоставимых магазинов (LFL) по Группе увеличились на 2.2%. Как мы видим, розничные сети «М.Видео (MCX:MVID)» и «Эльдорадо» успешно завершили процесс интеграции в единую компанию с общим юридическим лицом.
Акции Polymetal (POLY RM, +1.07%) продемонстрировали пока достаточно слабый отскок от недавнего четырехмесячного минимума. Их поддержала новость о том, что эмитент увеличил объемы производства в 1 квартале на 27% до 374 тыс. унций в золотом эквиваленте.
Сегодня подавляющее большинство иностранных рынков акций будет закрыто по причине того, что во многих странах мира отмечается страстная пятница. В связи с этим локальный фондовый рынок будет изолирован от влияния внешнего фона. И все же умеренный вечерний прирост стоимости фьючерсов на индексы МосБиржи и РТС создает условия для позитивного начала торгов в России.
Виталий Манжос, старший риск-менеджер ИК "Алго Капитал"