Повышение зарплаты в Amazon (NASDAQ:AMZN) вызвало волну забастовок в других компаниях и убавило капитализацию FAANG и значительной части потребительского сегмента на неделе 1-7 октября.
В ожидании дальнейшего увеличения доходности трежерис, мы наблюдали покупки ценных бумаг финансовых учреждений, хеджированные с помощью телеком-услуг. Помимо этого, под влиянием роста заказов увеличивалась капитализация Boeing (NYSE:BA).
Подорожание акций банков, компаний управления активами, брокеров и табачников, ТЭК, ЖКХ не уберегло индекс S&P 500 от падения на 1% в неделю до 2885,57 после повышения зарплаты в Amazon. Тем не менее, рост Boeing, банков и телекомов поддержал Dow 30 на уровне 26447,05 против 26458,31 неделей ранее.
Цена нефти Брент финишировала около $83 после встречи России и Саудовской Аравии и данных об уменьшении числа буровых в США на 2 штуки. Тем не менее, рост ТЭК расходится с последующим прогнозом саудовского принца о резком падении экспорта из России на мировом рынке в среднесроке.
В США стартует сезон отчётности. 11 октября в центре внимания будет отчётность Delta Air Lines (NYSE:DAL) и Walgreens Boots Alliance (NASDAQ:WBA), 12 октября – квартальные результаты банков.
Повышение доходности трежерис до 3,23%, сигнал ФРС о готовности увеличивать ставку выше нейтрального уровня и ожидания подведения итогов квартала в конце этой и в начале следующей недели уже привели к подорожанию бумаг Goldman Sachs (NYSE:GS) до $225,71, JPMorgan (NYSE:JPM) к $114,62 и Bank of America (NYSE:BAC) до $30,23. Судя по поведению цены золота, упавшей до $1196, стоимость финансового сектора продолжит увеличиваться, ведь инфляционные ожидания не самые высокие, и в центре внимания остаётся повышение ставок.
3 октября мы прогнозировали рост Eli Lilly (NYSE:LLY) от $108, и по итогам недели концерн вырос до $115 за акцию (+6,5%). Среди причин такого скачка – успешные промежуточные испытания лекарства от диабета 2-го типа. К 2026 году рынок подобных лекарств, по прогнозам GlobalData, вырастет более чем вдвое, до $64 млрд в год. Если к тому времени у концерна Eli Lilly будет 10%-12% рынка, это увеличит его теперешние продажи на четверть.
Бумаги General Electric (NYSE:GE) выросли на +17% в неделю до $13,18 после замены предыдущего гендиректора на многолетнего главу компании Danaher по факту списания $23 млрд устаревшего гудвила в производстве оборудования для генерации GE Power.
В сфере макроэкономики США событиями недели стали повышение минимальной зарплаты в Amazon до $15 в час, пересмотр прироста занятости за август и июль на четверть вверх и замедление его темпов в сентябре до 134 тысяч в месяц, а также падение уровня безработицы до минимума с 1969 года (3,7%). На этой неделе выходят отчёты по производственным и потребительским ценам в среду и четверг, а также мичиганский индекс доверия в пятницу.
Михаил Крылов, директор аналитического департамента «Golden Hills – КапиталЪ АМ»