Золото
Котировки золота практически не изменились по итогам торгов понедельника и завершили сессию на отметке 1199 долларов за тройскую унцию.
США и Китай ввели в понедельник новые торговые пошлины на импорт товаров друг друга. Пока ни одна из сторон не готова уступать в продолжающемся противостоянии, которое может ударить по мировому росту экономики. При этом Китай выражал готовность возобновить переговоры с США, если они не будут проходить на фоне угроз введения новых тарифов. В субботу президент США опять пригрозил ввести дополнительные пошлины на импорт китайских товаров, если Пекин примет ответные меры. В этом случае новые пошлины коснутся практически всего объема импорта товаров из Китая.
По некоторым данным администрация Дональда Трампа уже начала подготовку нового раунда давления на Китай, в который будут вовлечены не только Минфин и министерство торговли, но также Пентагон и Совет национальной безопасности. Пекин будет обвинен во враждебной деятельности против американских компаний, похищении интеллектуальной собственности, кибератаках и вмешательстве в выборы. Китай уже отменил намеченные на эту неделю торговые переговоры в Вашингтоне.
Волатильность золота снижается перед заседанием ФРС, на котором с большой вероятностью будет повышена процентная ставка. С большой вероятностью золото будет торговаться в узком диапазоне около уровня 1200 долларов за унцию, а после заседания возобновит рост.
В нашем прогнозе на сегодня предполагаем незначительное снижение котировок золота к уровням поддержки 1202, 1204 и 1207 долларов за тройскую унцию.
Нефть
Котировки нефти марки WTI резко выросли на торгах в понедельник и достигли нового максимума с июня текущего года на отметке 72.24 доллара за баррель.
Рост нефти в начале новой торговой недели связан с итогами заседания мониторингового комитета ОПЕК в воскресенье в АлжиреВопреки ожиданиям рынков ОПЕК не стала увеличивать квоты на добычу нефти. Саудовская Аравия и Россия в любой момент готовы увеличить объемы добычи, однако руководство картеля приняло решение наблюдать за динамикой предложения на мировом рынке на фоне снижения экспорта сырья из Ирана. По предварительным прогнозам, уровень исполнения договора ОПЕК в сентябре может составить 100%, что значительно меньше 129%, достигнутых в августе, а доля Ирана на рынке нефти будет распределена между другими участниками.
Представитель Ирана в ОПЕК Хосейн Ардебили заявил, что другие страны ОПЕК не смогут легко возместить отсутствие на рынке 2,3 млн баррелей иранской нефти в сутки, когда санкции США против страны вступят в силу. Остальным членам ОПЕК придется использовать свои резервы, чтобы экспортировать достаточно сырья для восполнения отсутствия поставок из Ирана, что в итоге приведет к повышению цен на нефть.
Сегодня Американский институт нефти опубликует свои данные изменений запасов сырья на прошлой неделе. По предварительным данным ожидается снижение запасов коммерческой нефти, что позволит ценам продолжить рост.
В нашем прогнозе на сегодня предполагаем дальнейший рост котировок нефти марки WTI к уровням сопротивления 72.40, 72.60 и 72.90 долларов за баррель.
Олег Белов, аналитик MaxiMarkets