Фондовый рынок США на неделе, 2-8 октября, вырос под влиянием статистики, открытий в области медицины, событий, повышающих устойчивость бизнес-моделей компаний, ориентированных на прогресс в направлении технологий, которые меняют мир.
Индекс Dow 30 увеличился до 22773,67 пункта с 22405,09 пункта (+1,6% в неделю и +28,0% в год) благодаря росту банка JP Morgan (NYSE:JPM) на +1,5% и производителя процессоров Intel (NASDAQ:INTC) на +4,1% в неделю. Индекс S&P 500 повысился до 2549,33 пункта с 2519,36 пункта (+1,8% в неделю и +20,8% в год) ввиду повышения автомобилестроителя General Motors (NYSE:GM) на +11,3%, онлайн-кинотеатра Netflix (NASDAQ:NFLX) на +9,2%, авиакомпаний Delta (NYSE:DAL), United и American (NASDAQ:AAL) на +7%-+8%, биотеха Biogen (NASDAQ:BIIB) на +4,6% в неделю.
Цена нефти эталонного сорта Brent упала с $57,5 до $55,7 за баррель (-3,1% в неделю) на фоне повышения добычи в США к новым максимумам. Индекс доллара вскарабкался с 93,1 до 93,8 пункта, так как доходность 10-летних казначейских облигаций США расширилась c 2,33% до 2,36% вследствие статистики по Америке и комментариев представителей ФРС, указывающих на возможность повышения ставок.
Золото подешевело до $1276,7 c $1279,8 за унцию на перспективах повышения ставок в США, укреплении доллара, ускорении американской экономики, новых максимумах по ценным бумагам компаний с устойчивыми бизнес-моделями, а также на видимом смягчении напряжённости вокруг КНДР.
Бумаги Intel повысились до $39,6 (капитализация $186,7 млрд и прошедшие дивиденды к цене одной бумаги около 2,8%) благодаря обнародованию восьмого поколения процессоров для ультрабуков и для рабочих компьютеров, завершающего обновление продуктовой линейки вслед за появлением новых процессоров для серверов Xeon Scalable.
Котировки биотеха Biogen подскочили к $327,5 (капитализация около $69,4 млрд) после повышения рейтинга от Morgan Stanley (NYSE:MS) до «лучше рынка» с «наравне с рынком» и улучшения целевого уровня с $311 до $375 перед отчётностью 24 октября на ожиданиях достижения 100%-ного вылечивания Альцгеймера в течение следующих нескольких лет, а также прогресса в лечении спинальной мышечной атрофии и множественного склероза.
Ценные бумаги Netflix увеличились в цене до абсолютного максимума $198 (капитализация $85,4 млрд) перед отчётностью, которая будет опубликована 16 октября, на планах в течение нескольких месяцев повысить стоимость самого популярного в США тарифного плана на +10% до $11 и расценки по премиум-плану на +17% до $14. Не исключено, что отчётность покажет умножение числа абонентов до 105-106 млн.
Кроме этого нужно отметить повышение банков, и в частности JP Morgan до $96,9 (капитализация $346,4 млрд, прошедшая дивидендная доходность 2,3% в год), на перспективах ужесточения денежно-кредитной политики в США и авиакомпаний, таких как Delta Air Lines до $52,0 (капитализация $38,2 млрд, прошедшая дивидендная доходность 2,4% в год), после переключения внимания инвесторов с ураганов на позитивные ожидания по выручке перед сезоном отчётности.
На прошлой неделе из макроэкономической статистики поддержку рынку оказали повышение производственного индекса ISM до 60,8 с 58,8 пункта, и непроизводственного ISM – до 59,8 с 55,3 пункта, а также данные о заказах в обрабатывающей промышленности Америки. Число рабочих мест вне сельского хозяйства в США под влиянием ураганов уменьшилось в сентябре на 33 тысячи после роста на 169 тысяч в августе, при снижении уровня безработицы до 4,2%.
На этой неделе в центре внимания рынка сезон отчётности (например, 11 октября отчитывается Delta Air Lines, 12 октября – JPMorgan Chase и Citigroup , макростатистика по розничным продажам, производственным и потребительским ценам, протоколы и выступления представителей ФРС, а также ситуация вокруг КНДР.
Михаил Крылов, директор аналитического департамента «Golden Hills – КапиталЪ АМ»