В этом обзоре мы предлагаем рассмотреть персональный композитный инструмент (PCI) «Пшеница против российского рубля». Он повышается при подорожании пшеницы на мировом рынке и ослаблении российской валюты. Возможен ли рост котировок пшеницы?
Котировки пшеницы растут на фоне ухудшения погоды в Южной Америке и засухи в Австралии. Австралийское правительство ожидает, что урожай в сезоне 2017/18 может оказаться минимальным за последние 8 лет и составить 21,64 млн. тонн. Это намного ниже рекордного урожая пшеницы в Австралии в прошлом году, достигнувшего 35,13 млн. тонн. При этом в мире отмечается повышенный спрос на российское зерно. По данным Министерства сельского хозяйства РФ, с 1 июля по 20 сентября 2017 года Россия экспортировала 8,03 млн тонн пшеницы, что на 21,9% больше аналогичного периода прошлого сезона 2016/17. Российский рубль может ослабеть в случае снижения ключевой ставки Банка России на очередном заседании 27-го октября 2017 года. Она составляет 8,5% и намного превышает инфляцию, равную сейчас 3,3%.
На дневном таймфрейме WHEAT/RUB: D1 вышел из нисходящего тренда и пытается преодолеть 200-дневную скользящую среднюю линию. Дальнейший рост котировок возможен в случае снижении ставки Банка России и сокращения мирового урожая пшеницы.
- Индикатор Parabolic демонстрирует сигнал к повышению.
- Линии Боллинджера сузились, что свидетельствует об уменьшении волатильности.
- Индикатор RSI вышел из области перепроданности и начал расти. Дивергенции не наблюдается.
- Индикатор MACD демонстрирует сигнал к повышению.
Мы не исключаем бычьего движения, если WHEAT/RUB превысит верхнюю линию Боллинджера: 27000. Этот уровень можно использовать в качестве точки входа. Первоначальное ограничение риска возможно ниже трёх последних нижних фракталов, локального минимума и сигнала Parabolic: 24700. После открытия отложенного ордера, стоп передвигаем вслед за сигналами Боллинджера и Parabolic на следующий фрактальный минимум. Таким образом, мы изменяем потенциальное соотношение profit/loss в свою пользу. Наиболее осторожные трейдеры после совершения сделки могут перейти на четырёхчасовой график и выставить стоп-лосс, передвигая его по направлению движения. В случае если цена преодолеет уровень стопа (24700), не активировав ордер (27000), позицию рекомендуется удалить: на рынке происходят внутренние изменения, которые не были учтены.
Резюме технического анализа
Позиция - Покупка
Buy stop - выше 27000
Stop loss - ниже 24700