ESCO Technologies (NYSE: ESE) сообщила о высоких финансовых показателях в своем отчете о доходах за четвертый квартал 2024 года. Президент и генеральный директор Брайан Сейлер объявил, что компания впервые достигла объема заказов и продаж более 1 миллиарда долларов. Сегмент аэрокосмической и оборонной промышленности достиг рекордного портфеля заказов в размере более 600 миллионов долларов, при этом недавняя забастовка Boeing не оказала финансового влияния.
Группа Utility Solutions продемонстрировала рост продаж на 6%, а бизнес-подразделение Test улучшило показатели с ростом продаж на 4%. Скорректированная прибыль на акцию выросла на 17% до 1,46 доллара, и компания предоставила позитивный прогноз на 2025 год с ожидаемым ростом продаж на 6-8% и скорректированной прибылью на акцию в диапазоне от 4,70 до 4,90 долларов. Ожидается, что приобретение Signature Management & Power (SM&P) будет завершено во втором финансовом квартале при условии получения одобрения регулирующих органов Великобритании.
Ключевые моменты
- Объем заказов и продаж ESCO Technologies впервые превысил 1 миллиард долларов в 4 квартале 2024 года.
- Сегмент аэрокосмической и оборонной промышленности достиг рекордного портфеля заказов в размере более 600 миллионов долларов.
- Группа Utility Solutions сообщила о росте продаж на 6%, поддерживаемом сильным рынком возобновляемой энергии.
- Скорректированная прибыль на акцию увеличилась на 17% до 1,46 доллара, прогноз на 2025 год предполагает дальнейший рост.
- Ожидается, что приобретение SM&P расширит возможности на рынках ВМС США и Великобритании при условии получения одобрения регулирующих органов.
Прогноз компании
- На 2025 год ожидается рост продаж на 6-8%.
- Прогнозируется, что скорректированная прибыль на акцию составит от 4,70 до 4,90 долларов.
- Ожидается, что аэрокосмический и оборонный сектор вырастет на 7-9% в 2025 финансовом году.
- Компания стремится компенсировать потенциальное влияние контрактов с Boeing за счет диверсификации.
- Прогнозируется, что бизнес-подразделение Test вырастет на 3-5% без значительного улучшения ситуации в Китае.
- Перспективы для сектора коммунальных услуг остаются сильными, несмотря на потенциальные политические риски.
Негативные моменты
- Бизнес-подразделение Test испытало падение заказов на 8,5%.
- Отмечены опасения по поводу долгосрочных рисков, связанных с программой SLS.
- Потенциальные риски от изменений в администрации в отношении политики в области возобновляемой энергии могут повлиять на группу Utility Solutions.
Позитивные моменты
- У компании сильный портфель заказов, особенно в аэрокосмической и оборонной промышленности.
- Ожидается рост на рынке послепродажного обслуживания, особенно в коммерческой и военной авиации.
- Возможности для восстановления стареющих самолетов 787 могут значительно выгодно сказаться на бизнесе Mayday.
- В настоящее время нет влияния нехватки рабочей силы на военно-морские операции; компания готова ускорить темпы производства.
Недостатки
- Несмотря на общий рост, бизнес-подразделение Test испытало снижение заказов.
Основные моменты вопросов и ответов
- Брайан Сейлер рассказал о влиянии забастовки Boeing и заявил, что финансовых последствий не было.
- В настоящее время компания не испытывает влияния нехватки рабочей силы, которая затрагивает более крупных судостроителей.
- Обновленная информация о стратегическом обзоре бизнеса VACCO будет предоставлена к февралю.
- Ожидается, что отзыв о приобретении SM&P в рамках Закона о национальной безопасности и инфраструктуре Великобритании будет получен в течение 30 дней.
Руководство ESCO Technologies остается оптимистичным в отношении будущего роста и возможностей компании, особенно с предстоящим завершением приобретения SM&P. Диверсифицированный портфель компании и сильный рыночный спрос позиционируют ее для дальнейшего успеха в ближайшие годы.
Аналитика InvestingPro
Сильные финансовые показатели ESCO Technologies в 4 квартале 2024 года отражены в последних данных InvestingPro, которые показывают устойчивый доход в размере 1000,87 миллиона долларов за последние двенадцать месяцев по состоянию на 3 квартал 2024 года. Это соответствует объявлению компании о превышении 1 миллиарда долларов в заказах и продажах впервые.
Позитивный прогноз компании на 2025 год с ожидаемым ростом продаж на 6-8% подтверждается ее недавними показателями. Данные InvestingPro указывают на рост выручки на 6,49% за последние двенадцать месяцев, демонстрируя способность ESCO выполнять свои прогнозы роста.
Прибыльность ESCO также заслуживает внимания: маржа операционной прибыли за последние двенадцать месяцев составила 13,93%. Эта солидная прибыльность соответствует сообщенному компанией увеличению скорректированной прибыли на акцию на 17% до 1,46 доллара.
Советы InvestingPro предоставляют дополнительный контекст финансового здоровья и рыночной позиции ESCO:
1. ESCO выплачивает дивиденды на протяжении 16 лет подряд, что свидетельствует о приверженности доходности акционеров, несмотря на колебания рынка.
2. Ликвидные активы компании превышают краткосрочные обязательства, что указывает на сильную финансовую позицию для поддержки инициатив роста и потенциальных приобретений, таких как SM&P.
Эти выводы - лишь часть ценной информации, доступной на InvestingPro. Подписчики могут получить доступ к 8 дополнительным советам по ESCO Technologies, предоставляющим более комплексный анализ финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Хотя показатели и перспективы ESCO выглядят сильными, инвесторам следует отметить, что компания торгуется с высоким коэффициентом P/E 36,17, что может указывать на высокие ожидания роста, уже учтенные в цене акций. Этот показатель оценки следует рассматривать вместе с перспективами роста компании и ее позицией на рынке в аэрокосмическом, оборонном и коммунальном секторах.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.