VerifyMe Inc. (NASDAQ: VRME) сообщила о неоднозначных финансовых результатах за третий квартал 2024 года, с снижением выручки, но улучшением валовой маржи и скорректированной EBITDA. Генеральный директор Адам Стедхэм объявил о стратегической переоценке сегмента аутентификации компании, включая потенциальный выход из сегмента и партнерства с Amazon Transparency к концу 2024 года.
Это решение направлено на сосредоточение внимания на более прибыльных областях, таких как чернильные продукты в сегменте аутентификации. Несмотря на чистый убыток за квартал, компания видит положительные изменения в своем бизнесе Precision Logistics и планирует достичь положительной скорректированной EBITDA к 2025 году.
Ключевые моменты
- Выручка за третий квартал 2024 года снизилась до 5,4 млн долларов с 5,6 млн долларов в третьем квартале 2023 года.
- Чистый убыток за квартал составил 2,4 млн долларов, на что повлияло обесценение гудвилла на 2,3 млн долларов.
- Сегмент аутентификации показал низкие результаты, что привело к стратегической переоценке и возможному выходу из сегмента.
- Precision Logistics увидел 6% рост клиентов проактивных услуг.
- Компания стремится к положительной скорректированной EBITDA в 2025 году и улучшает свой бизнес Precision Logistics.
- Денежная позиция составила 2,6 млн долларов по состоянию на 30 сентября 2024 года.
Перспективы компании
- VerifyMe фокусируется на повышении акционерной стоимости через операционные улучшения в Precision Logistics.
- Ожидается выравнивание валовой маржи из-за смещения в сторону проактивных услуг с более низкой маржой, но инвестиции в технологии могут компенсировать это.
- Усилия по продажам и маркетингу в Precision Logistics показывают положительные результаты, с новым наймом в третьем квартале.
- Звонок по результатам четвертого квартала будет продлен для детального обсуждения стратегий на 2025 год.
Негативные моменты
- Потеря премиум-клиента из-за инсорсинга FedEx негативно повлияла на выручку.
- Сегмент аутентификации не оправдал ожиданий роста, внося минимальный вклад в выручку.
- Операционные расходы увеличились, в основном из-за значительного списания гудвилла.
Позитивные моменты
- Валовая прибыль и скорректированная EBITDA улучшились по сравнению с предыдущим годом.
- Бизнес Precision Logistics растет, с увеличением прямых премиум-клиентов и стабильными субподрядными отношениями с FedEx.
- Сегмент проактивных услуг вырос на 9% год к году, составив 80% выручки сегмента.
Недостатки
- Чистые денежные средства с начала года немного снизились.
- Выручка за третий квартал 2024 года не достигла показателей предыдущего года.
Основные моменты сессии вопросов и ответов
- Компания активно инвестирует в сегмент аутентификации, но также рассматривает возможность выхода из-за ограниченной акционерной стоимости от текущих стратегий.
- Увеличен акцент на продажи и маркетинг в Precision Logistics, с возможностью дальнейших инвестиций в стратегии продаж.
Результаты VerifyMe за третий квартал отражают период перехода, с усилиями по оптимизации операций и перераспределению ресурсов в сторону более прибыльных сегментов. Стратегический поворот компании от недостаточно эффективного сегмента аутентификации к бизнесу Precision Logistics указывает на реакцию на рыночные требования и интересы акционеров.
С предстоящим расширенным звонком по результатам четвертого квартала, заинтересованные стороны могут ожидать всестороннего обновления будущего направления компании и стратегий, направленных на достижение прибыльности и роста в 2025 году.
Выводы InvestingPro
Недавние финансовые результаты и стратегические решения VerifyMe соответствуют нескольким ключевым выводам от InvestingPro. Акции компании столкнулись со значительными проблемами, данные InvestingPro показывают снижение цены на 37,28% за последние шесть месяцев. Это снижение соответствует сообщенным трудностям компании, особенно в сегменте аутентификации.
Несмотря на эти проблемы, советы InvestingPro подчеркивают, что оценка VerifyMe подразумевает высокую доходность свободного денежного потока и что она торгуется по низкому мультипликатору выручки. Эти факторы могут представлять интерес для инвесторов, ориентированных на стоимость, особенно учитывая стратегическую переоценку компании и фокус на более прибыльных сегментах.
Акцент компании на улучшении бизнеса Precision Logistics особенно актуален, учитывая совет InvestingPro о том, что VerifyMe работает с умеренным уровнем долга. Этот умеренный уровень долга может обеспечить компании некоторую финансовую гибкость при навигации по стратегическим изменениям.
Стоит отметить, что InvestingPro предлагает 11 дополнительных советов для VerifyMe, предоставляя более комплексный анализ для инвесторов, желающих глубже изучить перспективы компании.
Учитывая текущую рыночную капитализацию VerifyMe в 11,01 млн долларов и коэффициент цены к балансовой стоимости 0,9, акции, похоже, торгуются ниже их балансовой стоимости. Это может рассматриваться как возможность, особенно если стратегические изменения компании приведут к улучшению показателей в будущем.
Однако инвесторам следует оставаться осторожными, так как данные InvestingPro указывают на то, что VerifyMe не прибыльна за последние двенадцать месяцев, с отрицательным операционным доходом в 1,57 млн долларов. Это соответствует сообщенному чистому убытку компании и подчеркивает важность ее усилий по достижению положительной скорректированной EBITDA к 2025 году.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.