В последнем отчете о доходах компания Riley Exploration Permian, Inc. (тикер: REP) сообщила о сильных результатах за третий квартал 2024 года. Финансовый директор Филип Райли и генеральный директор Бобби Райли подчеркнули значительные финансовые и операционные достижения компании. Приверженность компании разумному финансовому управлению была очевидна, поскольку она объявила о 15-м подряд дивиденде, увеличенном на 6% до 0,38 долларов США за акцию, и сократила свой долг на 35 миллионов долларов США.
Успех операционной деятельности в рамках буровой кампании 2024 года также стал ключевым моментом, поскольку это привело к увеличению чистой добычи на 6% и росту эквивалентной добычи на 11%. Riley Exploration Permian продолжает уделять приоритетное внимание созданию долгосрочной стоимости и операционному совершенству, фокусируясь на инвестициях в инфраструктуру и органическом развитии, что приводит к прогнозируемому росту добычи нефти на 14%-15% в годовом исчислении на 2024 год.
Ключевые моменты
- Значительный свободный денежный поток Riley Exploration Permian позволил увеличить дивиденды на 6% до 0,38 долларов США за акцию.
- Компания последовательно возвращает стоимость акционерам: с 2021 года выплачено 98 миллионов долларов США при годовом темпе роста дивидендов 11%.
- Долг был сокращен на 35 миллионов долларов США, что подчеркивает финансовую дисциплину компании.
- Добыча превысила прогнозы: чистая добыча выросла на 6%, а эквивалентная добыча - на 11%.
- Компания планирует инвестировать в инфраструктуру и добилась прогресса в пилотном проекте по CO2 и совместном предприятии RPC Power.
- Операционный денежный поток достиг 72,1 миллиона долларов США, а свободный денежный поток за год составил 99 миллионов долларов США.
- Ожидается увеличение добычи нефти на 14%-15% в годовом исчислении в 2024 году, в основном за счет органического развития.
- Прогноз капитальных затрат на четвертый квартал был снижен.
- Балансовая стоимость собственного капитала акционеров составила 507 миллионов долларов США, или 24 доллара США за акцию, при 21,5 миллионах акций в обращении.
- Дивиденды в третьем квартале составили 22% от свободного денежного потока.
- Совместное предприятие Power продвигается с этапами для внутренних операций и продаж ERCOT.
- На Red Lake реализуется проект по компрессии газа для повышения операционной надежности и эффективности добычи.
- Операционные эффективности, такие как кустовое бурение и зиппер-фраки, продолжают давать положительные результаты.
Перспективы компании
- Riley Exploration Permian ожидает рост добычи нефти на 14%-15% за весь 2024 год по сравнению с 2023 годом.
- Компания прогнозирует увеличение выходного показателя четвертого квартала на 14%-19%.
- 85% прогнозируемого роста обусловлено органическим развитием, а оставшиеся 15% - приобретением.
- Ожидается, что капитальные затраты в четвертом квартале снизятся на 12%-20% в годовом исчислении.
- Будущие прогнозы на 2025 год сосредоточены на поддержании роста в условиях волатильности цен.
Медвежьи моменты
- Прекращение пилотной программы CO2 не ожидается существенно повлиять на операционные расходы.
Бычьи моменты
- Ожидается, что энергетическая инициатива компании снизит операционные простои и повысит надежность.
- Ожидается, что потенциальные будущие затраты на капитальный ремонт будут снижены благодаря энергетической инициативе.
Недостатки
- Немедленная экономия энергии от новой инициативы может быть ограниченной.
Основные моменты вопросов и ответов
- Ноэль Паркс задал вопрос о влиянии роста цен на природный газ на энергетические проекты, на что был дан ответ, указывающий на преимущества получения газа в натуральной форме по сниженной цене.
- Ожидается, что рыночная динамика будет благоприятствовать стратегиям компании, несмотря на потенциальные колебания цен.
- Планируется, что коммерческая сделка совместного предприятия RPC будет работать по рыночным ценам, извлекая выгоду из исторической корреляции между ценами на газ и электроэнергию.
Сильные результаты Riley Exploration Permian в третьем квартале отражают ее стратегический фокус на эффективности добычи и финансовой дисциплине. Благодаря продолжающимся инвестициям в инфраструктуру и операционным улучшениям компания хорошо позиционирована для поддержания траектории роста в условиях рыночной неопределенности.
Аналитика InvestingPro
Riley Exploration Permian, Inc. (REPX) продолжает демонстрировать сильные финансовые показатели, что подтверждается недавними данными InvestingPro. Рыночная капитализация компании составляет 717,31 миллиона долларов США, что отражает ее прочную позицию в отрасли. Примечательно, что коэффициент P/E REPX, равный 5,92, предполагает, что акции могут быть недооценены относительно прибыли компании, что соответствует заявленной финансовой силе и операционному успеху.
Советы InvestingPro подчеркивают, что REPX увеличивает дивиденды в течение 4 лет подряд, что подтверждает приверженность компании возврату средств акционерам, о чем упоминалось в отчете о доходах. Этот последовательный рост дивидендов в сочетании с текущей дивидендной доходностью в 4,55% делает REPX привлекательным вариантом для инвесторов, ориентированных на доход.
Прибыльность компании подчеркивается впечатляющей маржой операционной прибыли в 52,38% за последние двенадцать месяцев по состоянию на третий квартал 2024 года. Эта высокая маржа отражает операционную эффективность и управление затратами Riley Exploration Permian, что было ключевыми темами в отчете о доходах.
Акции REPX продемонстрировали значительный импульс: данные InvestingPro показывают доходность в 28,62% за последнюю неделю и 29,57% за последние три месяца. Эти показатели соответствуют позитивному прогнозу и проекциям роста, обсуждавшимся в отчете о доходах.
Стоит отметить, что InvestingPro предлагает 11 дополнительных советов по REPX, предоставляя инвесторам комплексный анализ финансового здоровья и рыночной позиции компании. Эти аналитические данные могут быть особенно ценными для тех, кто стремится принимать информированные решения на основе последних финансовых данных и экспертного анализа.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.