Endeavour Mining (тикер: EDV), ведущий производитель золота, продемонстрировал устойчивые финансовые и операционные показатели в своем вебкасте по результатам третьего квартала 2024 года.
Компания зафиксировала рекордное производство в 270 000 унций, что превышает показатель предыдущего квартала, и свободный денежный поток примерно в 100 миллионов долларов.
Endeavour Mining также достигла коммерческого производства на своих рудниках Lafigué и Sabodala-Massawa. Несмотря на то, что производство находится на нижней границе прогноза, компания находится на пути к достижению своей долгосрочной цели по производству 1,5 миллиона унций.
Endeavour Mining объявила о планах вернуть 435 миллионов долларов в виде дивидендов в течение 2024 и 2025 годов, стремясь к общей сумме в 1,4 миллиарда долларов к 2025 году. Скорректированная EBITDA выросла на 27%, а скорректированная чистая прибыль достигла 92 миллионов долларов, или 0,30 доллара на акцию, в третьем квартале.
Ключевые моменты
- Рекордное производство золота в 270 000 унций в третьем квартале, что на 19 000 унций больше, чем в предыдущем квартале.
- Свободный денежный поток примерно в 100 миллионов долларов и сокращение валового долга на 160 миллионов долларов.
- План по выплате дивидендов в размере 435 миллионов долларов в течение 2024 и 2025 годов, в общей сложности 1,4 миллиарда долларов к 2025 году.
- Совокупные денежные затраты на поддержание производства (AISC) прогнозируются немного выше верхней границы из-за операционных проблем.
- Экономический вклад в 2,3 миллиарда долларов в страны присутствия, с сильным акцентом на инициативы в области ESG.
Перспективы компании
- Endeavour Mining ожидает более высокого производства в четвертом квартале, чтобы компенсировать более высокие AISC, наблюдавшиеся ранее в году.
- Компания по-прежнему привержена своей долгосрочной цели по производству 1,5 миллиона унций.
- Рудник Lafigué находится на пути к годовому производству в 200 000 унций к 2025 году.
Негативные моменты
- Ожидается, что производство будет на нижней границе прогноза.
- AISC будут немного выше верхней границы из-за высоких цен на золото и операционных проблем.
- Показатели с начала года оказались ниже ожиданий, в основном из-за подачи руды более низкого качества в установку CIL.
Позитивные моменты
- Установка BIOX начала коммерческое производство 1 августа и, как ожидается, превысит номинальную пропускную способность в четвертом квартале.
- Установка солнечной электростанции на Sabodala-Massawa близится к завершению, обещая значительное сокращение выбросов и затрат.
Недостатки
- Ожидается, что операция Sabodala-Massawa не достигнет прогнозов по производству и затратам на год.
- Меньшие, чем ожидалось, объемы высококачественной руды повлияли на извлечение.
Основные моменты вопросов и ответов
- Предварительное технико-экономическое обоснование (PFS) проекта Assafou близится к завершению, с многообещающими предварительными обзорами.
- Дальнейших обесценений не ожидается, основное внимание уделяется обеспечению стабильной подачи нерефракторной руды.
- Продолжаются обсуждения с правительствами для эффективного решения вопросов, связанных с изменениями в регулировании.
Результаты третьего квартала Endeavour Mining отражают компанию в сильной финансовой позиции, со значительным прогрессом в производстве и четкой стратегией будущего роста. Приверженность компании возврату стоимости акционерам при сохранении фокуса на устойчивости и вкладе в сообщество подчеркивает ее позицию лидера в золотодобывающей промышленности. С учетом операционных обновлений и стратегических планов компании, Endeavour Mining готова продолжить свою траекторию роста и создания стоимости.
Аналитика InvestingPro
Результаты третьего квартала Endeavour Mining (EDV) соответствуют нескольким ключевым выводам InvestingPro. Рекордное производство компании в 270 000 унций и устойчивый свободный денежный поток примерно в 100 миллионов долларов подчеркивают ее сильную финансовую позицию. Это отражено в данных InvestingPro, которые показывают значительную рыночную капитализацию в 5,36 миллиарда долларов США.
Один из советов InvestingPro подчеркивает, что Endeavour Mining повышает дивиденды 4 года подряд, что согласуется с объявлением компании о возврате 435 миллионов долларов в виде дивидендов в течение 2024 и 2025 годов. Это обязательство по возврату средств акционерам дополнительно подтверждается текущей дивидендной доходностью в 3,75%, согласно данным InvestingPro.
Несмотря на то, что производство компании находится на нижней границе прогноза, советы InvestingPro указывают на ожидаемый рост чистой прибыли в этом году, и аналитики прогнозируют, что компания будет прибыльной. Этот оптимистичный прогноз согласуется с ожиданиями Endeavour по более высокому производству в четвертом квартале и долгосрочной целью производства в 1,5 миллиона унций.
Рост выручки компании на 13,32% за последние двенадцать месяцев и квартальный рост выручки на 33,19% в третьем квартале 2024 года отражают ее операционные улучшения и достижение коммерческого производства на рудниках Lafigué и Sabodala-Massawa.
Стоит отметить, что хотя компания сообщила о устойчивой скорректированной EBITDA, данные InvestingPro показывают снижение EBITDA на 6,55% за последние двенадцать месяцев. Это может быть связано с операционными проблемами и более высокими затратами, упомянутыми в статье.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 8 дополнительных советов по Endeavour Mining, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.