Компания Duolingo Inc. (DUOL), популярная платформа для изучения языков, сообщила о значительном увеличении числа ежедневных активных пользователей (DAU) и повысила прогноз на весь год во время телефонной конференции по итогам третьего квартала 2024 года. Генеральный директор Луис фон Ан и финансовый директор Мэтт Скарупа отметили рост DAU на 54% в годовом исчислении и прогнозируют рост бронирований на 36% и рост выручки на 40%. Новая функция видеозвонков с использованием искусственного интеллекта, являющаяся частью подписки уровня Duolingo Max, была развернута примерно для половины пользователей, и планируется дальнейшее расширение. Прогноз по скорректированной марже EBITDA также был повышен до 25,5% на год.
Ключевые моменты
- DAU Duolingo увеличилось на 54% в годовом исчислении.
- Прогноз на весь год повышен с ожидаемым ростом бронирований на 36% и ростом выручки на 40%.
- Duolingo Max с новой функцией видеозвонков на основе ИИ охватил около 50% DAU.
- Компания фокусируется на контенте для изучающих английский язык на среднем и продвинутом уровнях, более 2 миллионов DAU взаимодействуют с этим контентом.
- Маркетинговые усилия будут по-прежнему сосредоточены на росте за счет "сарафанного радио", новые функции будут развертываться на Android.
Перспективы компании
- Руководство уверено в поддержании высоких темпов роста, планируются инвестиции в НИОКР.
- Целевой рынок для изучения языков составляет примерно 2 миллиарда человек во всем мире.
- Компания увеличивает доступность подписки Max, стремясь охватить 60-70% DAU к концу года.
- Duolingo фокусируется на расширении контента и функциональности для изучения английского языка, особенно для пользователей Android.
Медвежьи моменты
- Пользователи Android монетизируются менее эффективно, чем пользователи iPhone.
- Сохраняется неопределенность относительно долгосрочного соотношения платящих пользователей Duolingo Max по сравнению с Super Duolingo.
- ARPU стабилизировался на уровне 0% роста в годовом исчислении, ожидается улучшение по мере более широкого распространения новых подписок.
Бычьи моменты
- Раннее внедрение Duolingo Max показывает многообещающие показатели вовлеченности и конверсии.
- Ожидается, что функция видеозвонков с Lily будет стимулировать будущий рост, особенно среди изучающих английский язык.
- Количество подписок на семейный план увеличилось на 21%, в основном из-за повышенной видимости.
- Более половины новых пользователей - это "воскресшие пользователи", что указывает на потенциал роста за счет повторного привлечения неактивных пользователей.
Промахи
- В отчете о доходах не было отмечено значительных промахов.
Основные моменты вопросов и ответов
- Компания обсудила международную экспансию: добавлены менеджеры по маркетингу во Франции и Корее, планируются Италия и Турция.
- Duolingo Max внес значительный вклад в общий объем бронирований в третьем квартале, ожидается продолжение влияния в четвертом квартале.
- Тестирование продуктов сохраняет 50% успешности в улучшении вовлеченности пользователей и монетизации.
- Компания планирует экспериментировать с новогодними скидками.
Стратегический фокус Duolingo на улучшении контента для изучающих английский язык и расширении предложений по подписке привел к значительному увеличению роста пользователей и финансовых показателей. С введением Duolingo Max и его функции видеозвонков с использованием ИИ компания делает ставку на привлекательность продвинутых функций для стимулирования будущего роста. Несмотря на некоторые проблемы с монетизацией среди пользователей Android и неопределенность в отношении долгосрочных соотношений подписок, руководство Duolingo остается оптимистичным в отношении своей рыночной позиции и потенциала для дальнейшего расширения на глобальном рынке изучения языков. Приверженность компании инновациям в продуктах и вовлечению пользователей в сочетании с эффективными маркетинговыми стратегиями позволяет ей хорошо использовать огромные возможности в секторе образовательных технологий.
Аналитика InvestingPro
Впечатляющие финансовые показатели Duolingo и стратегические инициативы дополнительно подтверждаются ключевыми метриками от InvestingPro. Рост выручки компании на 42,47% за последние двенадцать месяцев соответствует прогнозу руководства о росте выручки на 40% за год. Этот устойчивый рост отражается в динамике акций, которые показали доходность 93,79% за последний год.
Советы InvestingPro подчеркивают сильную финансовую позицию Duolingo. Компания имеет больше денежных средств, чем долга на своем балансе, что обеспечивает финансовую гибкость для инвестиций в НИОКР и инициативы по расширению, упомянутые в телефонной конференции. Кроме того, аналитики прогнозируют дальнейший рост продаж, что поддерживает оптимистичный прогноз руководства на поддержание высоких темпов роста.
Впечатляющая валовая маржа Duolingo в 73,13% подчеркивает эффективность компании в монетизации своей пользовательской базы, несмотря на проблемы с пользователями Android. Это соответствует фокусу компании на улучшении предложений по подписке и расширении контента для изучающих английский язык.
Текущий коэффициент P/E акций в 201,93 указывает на высокие ожидания инвесторов, которые подкрепляются сильными перспективами роста компании и рыночной позицией. Однако инвесторам следует отметить, что акции торгуются вблизи 52-недельного максимума, цена составляет 97,21% от пика.
Для читателей, заинтересованных в более глубоком анализе, InvestingPro предлагает 21 дополнительный совет по Duolingo, предоставляя комплексный взгляд на финансовое здоровье компании и рыночную позицию.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.