В третьем квартале 2024 года OneSpan (OSPN) продемонстрировала устойчивые финансовые показатели с заметным ростом годового регулярного дохода (ARR) и выручки от подписки, несмотря на снижение общей выручки, в основном из-за ожидаемого сокращения продаж оборудования. Скорректированная EBITDA компании достигла 17 млн долларов, что составляет 30% от выручки, а ARR увеличился на 9% до 164 млн долларов.
OneSpan также сообщила о значительном улучшении с чистой прибылью на акцию по GAAP в размере 0,21 доллара по сравнению с убытком в предыдущем году. Сегмент цифровых соглашений компании впервые достиг прибыльности, а сегмент безопасности сохранил высокую прибыльность с увеличенной валовой маржой. Денежный поток от операционной деятельности был сильным и составил 14 млн долларов за квартал, при этом на руках у компании было 77 млн долларов наличными.
Ключевые моменты
- OneSpan сообщила о росте ARR на 9% до 164 млн долларов.
- Общая выручка снизилась на 4% до 56,2 млн долларов, в основном из-за снижения выручки от оборудования.
- Выручка от подписки выросла на 29%, составив 60% от общей выручки.
- Чистая прибыль на акцию по GAAP составила 0,21 доллара, что значительно лучше убытка в 0,10 доллара в предыдущем году.
- Операционная прибыль увеличилась до 11,3 млн долларов по сравнению с убытком в 4,8 млн долларов годом ранее.
- Прогноз выручки на весь 2024 год был сужен до 238-242 млн долларов, с увеличенным прогнозом скорректированной EBITDA до 65-67 млн долларов.
- Валовая маржа сегмента безопасности выросла до 75%, а операционная прибыль увеличилась до 20,2 млн долларов.
- ARR подразделения цифровых соглашений вырос на 16% до 60 млн долларов, а выручка увеличилась на 18% до 15,4 млн долларов.
- Географическое распределение выручки: 40% EMEA, 39% Америка, 21% Азиатско-Тихоокеанский регион.
- OneSpan фокусируется на эффективном и прибыльном росте выручки, одновременно развивая свою партнерскую экосистему.
Прогноз компании
- OneSpan сузила прогноз выручки на весь 2024 год до 238-242 млн долларов.
- Компания подтвердила прогноз ARR в размере 166-170 млн долларов.
- Прогноз скорректированной EBITDA на весь год был повышен до 65-67 млн долларов.
Негативные моменты
- Общая выручка снизилась на 4% в основном из-за ожидаемого снижения выручки от оборудования.
Позитивные моменты
- Выручка от подписки выросла на 29% и теперь составляет 60% от общей выручки.
- Оба сегмента, цифровых соглашений и безопасности, показали прибыльность, причем последний достиг валовой маржи в 75%.
Недостатки
- Валовая маржа в сегменте цифровых соглашений немного снизилась до 72%.
Основные моменты сессии вопросов и ответов
- Хорхе Мартелл прогнозирует увеличение скорректированной EBITDA в 2024 году, ожидается улучшение валовой маржи до низких 70%.
- Сильный спрос на продукты аутентификации и мобильных приложений привел к значительному последовательному росту выручки от подписки на решения безопасности.
- Ожидается, что выручка от подписки на решения безопасности впервые превысит выручку от оборудования в 2024 году.
- Точка безубыточности по выручке для бизнес-подразделения решений безопасности оценивается в диапазоне от низких до средних 20 млн долларов.
Результаты OneSpan за третий квартал 2024 года отражают стратегический сдвиг в сторону программного обеспечения с более высокой маржинальностью и фокус на операционной эффективности и прибыльности. С акцентом компании на развитие партнерской экосистемы и ожидаемым ростом выручки от подписки на решения безопасности, OneSpan позиционирует себя для эффективного и прибыльного роста выручки в будущем.
Выводы InvestingPro
Результаты OneSpan (OSPN) за третий квартал 2024 года соответствуют нескольким ключевым выводам InvestingPro. Сильные финансовые показатели компании отражаются в ее рыночной позиции, с рыночной капитализацией в 627,52 млн долларов. Эта оценка подкрепляется устойчивым ростом выручки OneSpan и показателями прибыльности.
Данные InvestingPro показывают, что выручка OneSpan за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года составила 247,53 млн долларов, с ростом выручки на 8,99%. Эта тенденция роста соответствует сообщенному компанией 9%-ному увеличению годового регулярного дохода (ARR) до 164 млн долларов в третьем квартале 2024 года. Фокус компании на выручке от подписки, которая выросла на 29% и теперь составляет 60% от общей выручки, способствует этой положительной траектории.
Прибыльность компании очевидна из ее валовой маржи в 69,43% за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года, что соответствует сообщенным высоким показателям валовой маржи как в сегменте безопасности, так и в сегменте цифровых соглашений. Эта прибыльность дополнительно подчеркивается советом InvestingPro, указывающим на то, что OneSpan была прибыльной за последние двенадцать месяцев.
Другой совет InvestingPro подчеркивает, что ожидается рост чистой прибыли OneSpan в этом году, что соответствует сообщенной компанией чистой прибыли на акцию по GAAP в размере 0,21 доллара в третьем квартале 2024 года, что значительно лучше убытка предыдущего года. Эта положительная тенденция также отражается в повышении прогноза скорректированной EBITDA на весь 2024 год.
InvestingPro предлагает дополнительные выводы, с 11 дополнительными советами, доступными для подписчиков, предоставляя комплексный взгляд на финансовое здоровье и рыночную позицию OneSpan. Эти советы могут предложить ценный контекст для инвесторов, рассматривающих потенциал OneSpan в свете ее недавних показателей и стратегического фокуса на выручке от подписки и операционной эффективности.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.