Compass Diversified (CODI) сообщила о сильных результатах за третий квартал 2024 года, показав значительный рост скорректированной EBITDA и позитивный прогноз на весь год. Генеральный директор Элиас Сабо отметил устойчивые показатели компании: рост скорректированной EBITDA на 25% до 114 млн долларов и двузначный рост совокупной выручки. Компания повысила прогноз на весь 2024 год и представила индекс CODI Momentum, отражающий стабильные экономические перспективы. Успех CODI связан с ее фокусом на приобретении и управлении инновационными компаниями среднего рынка, недавним привлечением капитала и программой обратного выкупа акций на сумму 100 млн долларов.
Ключевые моменты
- Скорректированная EBITDA выросла на 25% до 114 млн долларов.
- Совокупная выручка показала двузначный рост по сравнению с третьим кварталом 2023 года.
- Прогноз на весь 2024 год повышен благодаря сильным показателям.
- Представлен индекс CODI Momentum, демонстрирующий стабильные экономические перспективы.
- Привлечено более 17 млн долларов капитала в виде привилегированных акций; объявлена программа обратного выкупа акций на 100 млн долларов.
- Выручка сегмента брендовых потребительских товаров выросла на 10,3% с начала года.
- Выручка промышленного сегмента снизилась на 4%, в основном из-за проблем в Altor Solutions.
- Консолидированная чистая выручка достигла 582,6 млн долларов, увеличившись на 11,8% в годовом исчислении.
- Чистая прибыль улучшилась до 31,5 млн долларов по сравнению с чистым убытком в 3,8 млн долларов в третьем квартале 2023 года.
- Прогноз скорректированной EBITDA на весь год повышен до 510-525 млн долларов.
Прогноз компании
- Прогноз скорректированной EBITDA на весь год повышен до 510-525 млн долларов благодаря повышенным ожиданиям в сегменте брендовых потребительских товаров.
- День инвестора и аналитика запланирован на 16 января 2025 года в Нью-Йорке.
Негативные моменты
- Выручка промышленного сегмента снизилась на 4%, в основном из-за проблем в Altor Solutions.
- Корпоративные расходы выросли до 22,7 млн долларов, в основном из-за затрат на смену финансового директора.
Позитивные моменты
- Сильные показатели брендовых потребительских компаний, включая Lugano, BOA, PrimaLoft и Honeypot.
- Значительное улучшение чистой прибыли: 31,5 млн долларов по сравнению с чистым убытком в 3,8 млн долларов в третьем квартале 2023 года.
- Рост продаж на сопоставимой основе на 6,6% после нормализации с учетом приобретений.
Недостатки
- Понесены единовременные затраты на переезд в размере около 900 000 долларов в связи с переводом операций Arnold в Иллинойсе на новый объект.
- Ожидаемые единовременные затраты около 7 млн долларов в четвертом квартале.
Основные моменты сессии вопросов и ответов
- Ожидается улучшение ситуации на рынке слияний и поглощений после выборов в 2024 году, с оптимизмом в отношении увеличения активности.
- Совет директоров оценивает потенциальные места для новых магазинов Lugano, включая международные рынки, с предварительными оценками открытия двух новых магазинов в следующем году.
- Гибкая стратегия распределения капитала с целью достижения EBITDA в 1 млрд долларов.
В заключение, отчет о доходах Compass Diversified за третий квартал нарисовал картину компании с сильными перспективами роста, поддерживаемыми устойчивым потребительским спросом и стратегическими приобретениями. Несмотря на некоторые проблемы, руководство компании уверено в способности CODI поддерживать траекторию роста и достигать долгосрочных финансовых целей.
Аналитика InvestingPro
Сильные показатели Compass Diversified (CODI) за третий квартал 2024 года дополнительно подтверждаются недавними данными InvestingPro. Рост выручки компании на 10,29% за последние двенадцать месяцев соответствует упомянутому в отчете о доходах двузначному росту совокупной выручки. Эта положительная тенденция подкрепляется квартальным ростом выручки на 11,44% во втором квартале 2024 года, что указывает на стабильное расширение.
Советы InvestingPro подчеркивают, что CODI выплачивает дивиденды в течение 19 лет подряд, что свидетельствует о финансовой стабильности компании и приверженности доходности акционеров. Это особенно актуально в свете недавнего объявления о программе обратного выкупа акций на сумму 100 млн долларов, демонстрирующей внимание CODI к стратегиям распределения капитала, выгодным для инвесторов.
Еще один совет InvestingPro предполагает, что аналитики ожидают прибыльности CODI в этом году, что подтверждает улучшение чистой прибыли компании, о котором сообщалось в третьем квартале 2024 года. Этот оптимизм отражается в том факте, что три аналитика пересмотрели прогнозы по прибыли в сторону повышения на предстоящий период, что указывает на растущую уверенность в финансовых перспективах CODI.
Рост EBITDA компании на 28,96% за последние двенадцать месяцев превышает 25-процентное увеличение скорректированной EBITDA, о котором сообщалось за третий квартал, что свидетельствует о постоянном повышении операционной эффективности. Кроме того, с дивидендной доходностью 4,85%, CODI продолжает предлагать привлекательный потенциал дохода для инвесторов, что соответствует ее истории стабильных выплат дивидендов.
Стоит отметить, что InvestingPro предлагает 7 дополнительных советов по CODI, предоставляя инвесторам более комплексный анализ финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.