Investing.com — Федеральная резервная система США сигнализировала о возможном завершении своей годичной кампании по повышению ставки, в то время как еще один испытывающий трудности региональный банк в США находится на грани краха. Между тем, Apple, по прогнозам, объявит о выкупе акций на миллиарды долларов, а Shell стала последней нефтяной компанией, опубликовавшей лучшие, чем ожидалось, квартальные результаты. Вот что нужно знать о финансовых рынках в четверг, 4 мая.
1. Конец эпохи ФРС?
«Есть ощущение, что мы гораздо ближе к концу, чем к началу».
Так сказал глава ФРС Джером Пауэлл на пресс-конференции после того, как Комитет по открытому рынку ФРС США (FOM) единогласно принял решение о повышении ставки на 25 базисных пунктов до уровня выше 5%.
Это было десятое подряд повышение стоимости заимствований для ФРС, но наблюдатели, внимательно слушавшие комментарии Пауэлла в среду, заметили, что политики почувствовали, что скоро наступит пауза в цикле ужесточения. В условиях, когда экономический рост демонстрирует признаки замедления, а кредитный кризис угрожает региональным банкам (см. ниже), последствия кампании повышения ставки ФРС, направленной на сдерживание бешеной инфляции, уже начинают ощущаться.
В соответствии с этими настроениями, прогноз FOMC был пересмотрен и было заявлено, что новые данные и общий эффект от повышения ставки будут играть роль в определении необходимости дополнительного повышения. Показательно, что Пауэлл обозначил это «значимым» изменением в своем прогнозе. Время покажет, означает ли это, что пауза неизбежна.
2. PacWest оценивает свои возможности
Недомогание средних американских кредитных организаций усилилось в среду, и PacWest Bancorp (NASDAQ: PACW) из Беверли-Хиллз стал последним банком, стоящим на грани возможного краха.
В своем заявлении PacWest сообщил, что к нему обратились несколько потенциальных партнеров и инвесторов в попытке получить финансовый спасательный круг, добавив, что эти обсуждения продолжаются.
Эти комментарии последовали после того, как акции банка упали более чем на 50% после закрытия торгов вслед за сообщением Bloomberg о том, что банк рассматривает стратегические варианты, включая потенциальную продажу. Со ссылкой на информированные источники, Bloomberg сообщил, что PacWest работает с финансовым консультантом, чтобы изучить возможность распада или привлечения капитала.
Проблемы PacWest практически развеяли зарождающиеся надежды на то, что экстренное приобретение на этой неделе банком JPMorgan (NYSE: JPM) проблемного First Republic позволит остановить самый острый кризис в банковской отрасли США с 2008 года.
3. Рынок фьючерсов снижается в преддверии выхода отчета Apple
Американский рынок фондовых фьючерсов ведет себя сдержанно в четверг, пока инвесторы «переваривают» решение ФРС и наблюдают за волнениями в региональных банках.
В 05:12 по восточному времени (09:12 по Гринвичу) фьючерс на Dow вырос на 13 пунктов или на 0,04%, фьючерс на S&P 500 практически не изменился, а фьючерс на Nasdaq 100 поднялся на 40 пунктов или на 0,31%.
После закрытия американских бирж ожидается отчет по прибыли технологического гиганта Apple (NASDAQ: AAPL). Как ожидается, калифорнийская компания сообщит о падении продаж второй квартал подряд, причем аналитики прогнозируют примерно 5%-е снижение доходов из-за ослабления спроса на продукты Mac и iPad.
Однако ожидается, что эти доходы не помешают производителю iPhone объявить о масштабном увеличении программы выкупа акций. Согласно отчетам, аналитики считают, что объем выкупа акций, который рассматривается как косвенный показатель общей силы бизнеса, может составить $90 млрд.
4. Рекорд Shell
Компания Royal Dutch Shell (LON:RDSa) (LON: SHEL) опубликовала данные по прибыли в первом квартале, превысившие ожидания, так как крупнейший в Европе производитель нефти и газа получил частичную поддержку за счет высоких показателей торговли топливом, которые помогли компенсировать снижение цен на энергоносители.
Скорректированная прибыль за первые три месяца этого года выросла на 5,7% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до $9,65 млрд, превысив консенсус-прогноз Bloomberg $8,14 млрд. Подразделение химикатов и продуктов нефтепереработки показало рекордные результаты за квартал, и прибыль выросла на 52% в годовом исчислении до $1,78 млрд.
Результаты Shell стали последним достижением крупнейших нефтяных компаний в этом сезоне отчетности по прибыли. Ее конкуренты — BP (LON: BP) и Exxon Mobil (NYSE: XOM) — получили прибыль выше прогнозируемой благодаря устойчивому спросу, который помог ограничить влияние недавнего снижения цен на нефть.
Аналитики в основном приветствовали решение Shell сохранить темпы выкупа акций на уровне $4 млрд в течение следующих 3 месяцев. Выкуп акций стал ключевым элементом стремления исполнительного директора Ваэля Савана сократить разрыв в стоимости между Shell и ее американскими аналогами.
5. День принятия решения ЕЦБ
Европейский центральный банк, как многие считают, повысит ставку на своем последнем заседании совета управляющих в четверг, но пока неясно, начнут ли чиновники во Франкфурте поддерживать постепенное ослабление недавнего цикла ужесточения денежно-кредитной политики.
Данные по инфляции в еврозоне на этой неделе помогли подкрепить аргументы в пользу более «голубиного» подхода ЕЦБ, который сделал сдерживание роста цен своим главным приоритетом. Индекс инфляции базовых цен, который является ключевым показателем инфляции для центрального банка и не учитывает волатильные цены на продукты питания и энергоносители, в апреле снизился до 5,6%, хотя этот показатель остается намного выше заявленного ЕЦБ целевого уровня 2%.
Между тем, обзор ЕЦБ данных по кредитованию за март показал, что банки усложняют получение кредитов для заемщиков.
Учитывая эти события, аналитики ING прогнозируют, что ЕЦБ проведет еще как минимум 2 повышения ставки в ходе текущей кампании по повышению: одно повышение на 25 базисных пунктов сегодня, а затем еще одно повышение на следующем заседании в июне.
Следите за нашими новостями в социальных сетях: Telegram, «ВКонтакте» и «Одноклассниках».