Что такое ипотека с криптообеспечением
Идея использования цифровых валют в качестве обеспечения возникла, когда криптоиндустрия набрала достаточную популярность среди людей. Высокая волатильность и большой потенциал для роста стоимости криптовалют подтолкнули участников рынка к использованию ее в качестве обеспечения по обычным кредитам.
Процесс выдачи ипотеки с использованием цифровых активов достаточно прост. Кредитор считает стоимость криптовалюты, которая есть у вас на руках. В зависимости от этого рассчитывает сумму кредита и процент годовых. Криптовалюта будет удерживаться у кредитора до тех пор, пока вы не вернете заемные средства в полном размере. Для обеспечения безопасности и прозрачности сделок организации, выдающие ипотеку, используют блокчейн-технологии и смарт-контракты при проведении транзакций.
Как правило, такие операции проводятся криптолендинговыми платформами. Среди действующих сейчас площадок можно выделить USDC.homes, Milo Mortgage и Salt Lending. К выбору криптолендинговых организаций надо подходить с огромным вниманием, так как они могут часто сталкиваться с проблемами вплоть до ликвидации бизнеса. Примеры Voyager Digital и Celsius с их банкротством помнят многие.
Разновидности ипотеки с криптообеспечением
Принцип работы криптоипотеки
Обеспечение блокируется на весь срок выплаты кредита. Для контроля за риском волатильности, как правило, заемщику необходимо иметь некий буфер между ценностью залога и остаточной стоимостью кредита.
Обычно платежи происходят в фиатной валюте. После того как будет произведен последней, залог возвращается заемщику. В некоторых случаях (обычно при беспрецедентном обвале рыночной стоимости криптовалюты) наступает маржин-колл – ситуация, при которой необходимо дополнительно увеличить стоимость обеспечения.
Чаще всего буфер определяется заранее в процентах, как отношение стоимости залога к остатку по кредиту. Допустим, у вас есть пять биткоинов. Это ваш залог. Кредитор требует 30% буфер. Это означает, что вам необходимо предоставить эквивалент 6,5 биткоинов для страховки от риска изменения волатильности на протяжении всего срока кредита.
А что можно использовать в качестве обеспечения?
Что используют в качестве криптообеспечения
В отдельную категорию стоит выделить DeFi-ипотеку, при которой используются блокчейн-технологии и смарт-контракты. DeFi-протоколы работают анонимно, позволяя безопасно брать кредиты без посредников. Примерами таких платформ являются Aave и Compound.
А еще есть возможность ипотеки с долевым участием. Здесь участники с применением блокчейн-технологий производят токенизацию недвижимости и предлагают долевое участие. Таким образом, инвесторам дается возможность нового пути вовлечения в венчурные инвестиции.
Как купить недвижимость в кредит с криптообеспечением
А есть ли у ипотеки с криптообеспечением какие-то особо весомые плюсы? И какие реальные риски могут сопровождать такой вид кредита?
Преимущества ипотеки с криптообеспечением
Первым плюсомВторой плюс криптоипотеки: не всем доступны предложения традиционных банков. Ну а жить где-то надо. Так что вариант с ипотекой, когда криптовалюта выступает залогом, оказывается вполне удобным.
Третий плюс – возможность увеличения стоимости ваших активов. По сути, отдавая что-то в залог (в данном случае криптовалюту), вы его не теряете. Соответственно, пока будете отдавать кредит, активы, принятые в качестве обеспечения, могут вырасти в цене. Таким образом вы и ипотеку закроете, и на криптовалюте заработаете.
Четвертый плюс состоит во встрече традиционного и цифрового рынков, которая приводит к более глубокому проникновению и узнаваемости криптовалют.
Риски ипотеки с криптообеспечением
Первая проблемаВторой аспект, который способен вызвать головную боль – юридический. Криптовалютное законодательство, помимо того что отличается от страны к стране, так в большинстве случаев еще и очень мало проработано. В юридической документации достаточно много неопределенных моментов. Это может привести к проблемам с законом в случае, если отдельные (неконкретные) статьи будут трактовать против вас.
Из второй проблемы вытекает третья. Не проработанность законодательства может поставить ваши криптоактивы по угрозу, так как не будет каких-либо органов надзора. В связи с этим вам самим нужно очень скрупулезно читать все договоренности, чтобы кредиторы, по-простому, не кинули.
Четвертая проблема заключается в реальном понимании субъектом рисков, которые связаны с ипотекой с криптообеспечением. Необходимо четко осознавать: можете ли вы позволить себе такой кредит в данный конкретный момент времени?
Подведем итог. Криптовалютное ипотека – это новое направление на финансовом рынке, набирающее обороты в мировой практике. Пока она находится на эмбриональном этапе ввиду непроработанности ряда аспектов на законодательном уровне. Однако уже сейчас такой вид займа позволяет не только приобрести жилье, но и заработать в процессе отдачи ссуды.