ОРЛАНДО, Флорида - Hilton Grand Vacations Inc. (NYSE:HGV) успешно завершила значительную секьюритизацию таймшер-кредитов на общую сумму 500 миллионов долларов через Hilton Grand Vacations Trust 2024-3. Эта сделка, которая является крупнейшей для компании на сегодняшний день, включала выпуск трех классов облигаций: Класс A, B и C, с общим коэффициентом авансирования 98%.
Облигации Класса A на сумму около 273 миллионов долларов имеют купонную ставку 4,98%. Облигации Класса B на общую сумму около 147 миллионов долларов имеют купонную ставку 5,27%, в то время как облигации Класса C на сумму около 80 миллионов долларов выпущены с купонной ставкой 5,71%. Общая средневзвешенная купонная ставка для этой секьюритизации составляет 5,18%.
Дэн Мэтьюз, президент и финансовый директор Hilton Grand Vacations, подчеркнул важность этой секьюритизации, заявив, что она подчеркивает лидерство компании на рынке и способствует достижению целей по синергии. Он также отметил объединение таймшер-кредитов бывшей Bluegreen Vacations с кредитами HGV под залог недвижимости и доверительного управления на единой платформе, которая все же смогла обеспечить инвестиционные рейтинги и высокий коэффициент авансирования.
Средства от этого выпуска, за вычетом комиссий, предназначены для погашения долгов и других общих корпоративных целей. Это 12-я срочная секьюритизация таймшер-кредитов компании и первая, включающая обеспечение от HGV, Diamond Resorts и Bluegreen Vacations на платформе Hilton Grand Vacations Trust.
В сделке участвовал консорциум банков, включая Deutsche Bank Securities, BofA Securities, Wells Fargo Securities, Barclays, Goldman Sachs & Co. LLC и MUFG, при этом Deutsche Bank Securities выступил в качестве ведущего структурирующего менеджера и совместного букраннера. Со-менеджерами выступили Citizens Capital Markets, Regions Securities LLC, Truist Securities и Academy Securities, а Alston and Bird LLP представляла HGV в качестве юридического консультанта эмитента.
Облигации были предложены квалифицированным институциональным покупателям в США и международным инвесторам в соответствии с Положением S Закона о ценных бумагах 1933 года с поправками. Секьюритизация получила рейтинги от Standard & Poor's Financial Services LLC (S&P) и Fitch Ratings (Fitch).
Этот пресс-релиз содержит прогнозные заявления и отражает текущие ожидания компании относительно ее будущих результатов. Эти заявления подвержены определенным рискам и неопределенностям, которые могут привести к существенному отличию фактических результатов. Hilton Grand Vacations рекомендует ознакомиться с последним Годовым отчетом по форме 10-K и последующими документами, поданными в SEC, для более подробного обсуждения этих факторов.
Информация для этой статьи основана на пресс-релизе Hilton Grand Vacations Inc.
В других недавних новостях, Hilton Grand Vacations сообщила о результатах третьего квартала, которые не соответствовали ожиданиям аналитиков. Скорректированная прибыль компании на акцию составила 0,67 доллара, что ниже консенсус-прогноза в 0,76 доллара. Однако Hilton Grand Vacations сообщила о выручке в размере 1,31 миллиарда долларов, что немного превысило ожидаемые 1,29 миллиарда долларов.
Общий объем контрактных продаж компании увеличился до 777 миллионов долларов в третьем квартале по сравнению с 603 миллионами долларов за тот же период предыдущего года. Несмотря на это, чистая прибыль Hilton Grand Vacations, приходящаяся на акционеров, снизилась до 29 миллионов долларов, что значительно меньше 92 миллионов долларов в третьем квартале предыдущего года.
На фоне этих событий компания сохранила свой прогноз на весь 2024 год по скорректированной EBITDA, исключая отсрочки и признания, в диапазоне от 1,075 миллиарда до 1,135 миллиарда долларов. Hilton Grand Vacations завершила квартал с 722 000 членов, что означает чистый рост числа владельцев на 1,2% для бизнеса HGV-DRI за последние 12 месяцев.
Аналитика InvestingPro
В дополнение к недавним новостям о секьюритизации от Hilton Grand Vacations Inc. (NYSE:HGV), данные InvestingPro предоставляют дополнительный контекст о финансовом здоровье и рыночных показателях компании.
Рыночная капитализация HGV составляет 4,16 миллиарда долларов, что отражает ее значительное присутствие в индустрии таймшеров. Выручка компании за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года составила 3,98 миллиарда долларов, с заметным ростом выручки на 7,85% за тот же период. Этот рост соответствует способности компании осуществлять крупномасштабные финансовые операции, такие как недавняя секьюритизация на 500 миллионов долларов.
Один из советов InvestingPro указывает, что аналитики ожидают рост продаж в текущем году, что может быть частично обусловлено стратегическими финансовыми шагами компании, такими как эта секьюритизация. Кроме того, ликвидные активы HGV превышают краткосрочные обязательства, что свидетельствует о сильной финансовой позиции, которая поддерживает ее способность эффективно управлять крупными выпусками долговых обязательств.
Прибыльность компании также заслуживает внимания: скорректированная операционная прибыль составила 721 миллион долларов, а маржа операционной прибыли - 18,1% за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года. Эта прибыльность поддерживает способность HGV обслуживать недавно выпущенный долг и потенциально достигать целей по синергии, упомянутых финансовым директором Дэном Мэтьюзом.
Инвесторы, ищущие более комплексный анализ, могут найти 9 дополнительных советов InvestingPro для HGV, предлагающих более глубокое понимание финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.