Во вторник BMO Capital Markets скорректировала свой прогноз по AGCO Corporation (NYSE:AGCO), мировому лидеру в разработке, производстве и дистрибуции сельскохозяйственной техники. Аналитик фирмы снизил целевую цену акций AGCO до $92,00 с предыдущего уровня $96,00. Несмотря на это изменение, аналитик сохранил рейтинг "Соответствует рынку" для акций компании.
Пересмотр последовал за слабыми результатами AGCO за третий квартал и последующим снижением прогноза. Аналитик отметил, что новая целевая цена основана примерно на 13-кратном прогнозируемом показателе прибыли на акцию (EPS) за 2025 год, который был пересмотрен в сторону понижения до примерно $7,00 с предыдущей оценки около $7,50 на 2024 год.
AGCO продолжает сталкиваться с проблемами избыточных запасов, что требует снижения производства для балансировки рынка. Ожидается, что это снижение производства продлится до 2025 года, что указывает на длительный период управления запасами для компании.
Кроме того, аналитик ожидает, что AGCO представит значительный пересмотр своих долгосрочных финансовых целей на предстоящем дне инвестора 19 декабря. Фирма подчеркнула необходимость дополнительных доказательств способности AGCO достичь нормализованной маржи, прежде чем пересматривать свою позицию.
В других недавних новостях, AGCO Corporation сообщила о прибыли и выручке за третий квартал, которые не оправдали ожиданий аналитиков, что привело к пересмотру компанией прогноза на весь год. Производитель сельскохозяйственной техники сообщил о скорректированной прибыли на акцию в размере $0,68 за третий квартал, что значительно ниже прогнозируемых $1,08. Выручка также не достигла ожиданий, составив $2,6 млрд против прогнозируемых $2,9 млрд, что означает снижение на 24,8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Компания объяснила эти результаты снижением спроса в сельскохозяйственной отрасли, где низкие цены на сырьевые товары и высокие затраты на производство заставляют фермеров откладывать покупку оборудования. В результате AGCO пришлось сократить производство для управления запасами как на уровне компании, так и на уровне дилеров.
На весь 2024 год AGCO теперь ожидает скорректированную прибыль на акцию около $7,50, что ниже предыдущего прогноза и консенсус-оценки в $7,93. Компания также прогнозирует годовую выручку около $12,5 млрд. Несмотря на эти корректировки, AGCO подтвердила целевой показатель скорректированной операционной маржи на весь год на уровне 9%.
Что касается последних разработок, AGCO продвигается в своем бизнесе точного земледелия, запуская новые автономные решения с целью достижения полной автономности во всем цикле выращивания культур к 2030 году.
Аналитика InvestingPro
Текущее финансовое положение AGCO Corporation соответствует осторожному прогнозу BMO Capital Markets. Согласно данным InvestingPro, рост выручки AGCO снизился на 5,26% за последние двенадцать месяцев, с более выраженным квартальным падением выручки на 15,07% во втором квартале 2024 года. Эта тенденция подтверждает опасения аналитика относительно постоянных проблем с запасами и необходимости снижения производства.
Несмотря на эти трудности, AGCO сохраняет прочную финансовую основу. Один из советов InvestingPro подчеркивает, что ликвидные активы компании превышают краткосрочные обязательства, что свидетельствует о финансовой стабильности в условиях рыночного давления. Кроме того, AGCO выплачивает дивиденды в течение 12 лет подряд, демонстрируя приверженность доходности акционеров даже в сложные времена.
Текущий коэффициент P/E 7,96 (с поправкой на последние двенадцать месяцев) указывает на то, что акции могут быть недооценены относительно прибыли, потенциально предлагая выгодное предложение для инвесторов, готовых преодолеть краткосрочные трудности. Однако, учитывая, что аналитики прогнозируют снижение продаж в текущем году, как отмечено в другом совете InvestingPro, инвесторам следует тщательно оценить перспективы роста компании.
Для тех, кто ищет более глубокий анализ, InvestingPro предлагает 8 дополнительных советов, которые могут предоставить ценную информацию о финансовом здоровье и рыночной позиции AGCO.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.