В четверг Citi обновила свой прогноз по AerCap Holdings (NYSE:AER), повысив целевую цену до 117,00 долларов с 113,00 долларов. Фирма подтвердила рейтинг "покупать" для акций, сигнализируя о уверенности в финансовых перспективах компании, занимающейся лизингом самолетов.
Пересмотр целевой цены отражает позитивные ожидания Citi в отношении AerCap, включая прогнозируемое усиление ставок аренды и умеренное увеличение расходов на лизинг на 2025 и 2026 годы. Аналитик также учел результаты третьего квартала 2024 года в обновленной финансовой модели для AerCap.
Оценки прибыли на акцию (EPS) Citi для AerCap были скорректированы с учетом этих изменений. Новые прогнозы составляют 11,63 доллара на текущий год, что выше предыдущей оценки в 11,40 доллара. На следующие годы оценки составляют 13,18 и 14,28 доллара на 2025 и 2026 годы соответственно, что выше предыдущих прогнозов в 12,75 и 13,77 доллара.
Основой для корректировки целевой цены является применение мультипликатора 8,9x к немного более высокому прогнозируемому EPS на 2025 год. Этот метод расчета привел к повышению целевой цены акций AerCap, как заявляет Citi.
В комментарии аналитика AerCap была названа предпочтительным выбором Citi в секторе глобальных лизингодателей самолетов. Прогноз фирмы предполагает положительную траекторию финансовых показателей AerCap в ближайшие годы.
В других недавних новостях, AerCap Holdings NV оказалась в центре внимания благодаря своим сильным финансовым показателям в третьем квартале 2024 года. Компания, занимающаяся лизингом самолетов, сообщила о скорректированной чистой прибыли в размере 463 миллионов долларов, или 2,41 доллара на акцию, и рекордном операционном денежном потоке в размере 5,6 миллиарда долларов за последние двенадцать месяцев. При уровне использования флота 99%, самом высоком с начала пандемии, и 27% нелевереджированной прибыли от продажи активов, AerCap повысила прогноз прибыли на весь год примерно до 10,70 долларов на акцию.
Компания также объявила квартальные дивиденды в размере 0,25 доллара на акцию и анонсировала новую программу обратного выкупа акций на сумму 500 миллионов долларов. Несмотря на задержки поставок от Boeing и Airbus, влияющие на ожидания поставок в четвертом квартале, AerCap сохраняет сильную позицию ликвидности с примерно 23 миллиардами долларов в источниках и коэффициентом левериджа 2,4 к 1. Устойчивость компании дополнительно отражается в ее решении снизить свою подверженность китайскому рынку с 21% до 13,5% за три года.
В свете этих недавних событий AerCap ожидает, что ее устойчивые показатели продолжатся и в 2025 году, благодаря инфляции стоимости активов и эффективному управлению техническим обслуживанием. Компания также предполагает, что лизингодатели самолетов увеличат свою долю рынка за счет производителей оригинального оборудования и авиакомпаний из-за изменения стратегий распределения капитала авиакомпаний. Однако стоит отметить, что AerCap создала резерв на кредитные убытки в размере 140 миллионов долларов против Azul, унаследованной дебиторской задолженности по COVID, но дальнейшего финансового воздействия не ожидается.
Аналитика InvestingPro
AerCap Holdings (NYSE:AER) демонстрирует сильные финансовые показатели, что соответствует позитивному прогнозу Citi. Согласно данным InvestingPro, выручка компании за последние двенадцать месяцев по состоянию на третий квартал 2024 года составила 7,82 миллиарда долларов, с ростом выручки на 4,5%. Этот рост дополняется впечатляющей валовой маржой прибыли в 57,97%, демонстрирующей операционную эффективность AerCap.
Советы InvestingPro подчеркивают, что AerCap агрессивно выкупает акции, что указывает на уверенность руководства в ценности компании. Кроме того, компания может похвастаться высокой доходностью для акционеров, что может быть привлекательным для инвесторов, ищущих доходность. Эти факторы, в сочетании с низким мультипликатором прибыли AerCap (коэффициент P/E 7,19), поддерживают рейтинг "покупать" от Citi и повышенную целевую цену.
Стоит отметить, что акции AerCap показали сильную динамику, с общей доходностью по цене 51,97% за последний год. Это соответствует позитивному прогнозу Citi и повышенным оценкам EPS на ближайшие годы.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 8 дополнительных советов по AerCap, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.