В среду инвестиционная компания Oppenheimer повысила целевую цену акций Alphabet Inc. (NASDAQ: GOOG) до 215 долларов с предыдущих 185 долларов, сохранив рейтинг "Лучше рынка". Корректировка последовала за недавним отчетом о прибылях Alphabet, который показал результаты, превзошедшие ожидания во всех сегментах, что ослабило опасения по поводу сложных сравнений год к году.
Последние финансовые результаты Alphabet показали выручку на 2% и 1% выше прогнозов Oppenheimer и более широкого рынка соответственно. Маржа по услугам также была заметно выше, превзойдя прогнозы Oppenheimer на 221 базисный пункт и рыночные оценки на 233 базисных пункта. Компания подчеркнула, что достижения Alphabet в области искусственного интеллекта (ИИ) значительно способствовали развитию ее поискового бизнеса и увеличению прибыльности.
В частности, ИИ привел к повышению вовлеченности пользователей, особенно в возрастной группе 18-24 лет, и улучшил способность компании понимать намерения потребителей, что, в свою очередь, повысило рентабельность инвестиций для рекламодателей. Alphabet также продемонстрировала устойчивый рост в таких секторах, как финансовые услуги, страхование и розничная торговля, а YouTube получил boost от политической рекламы.
Еще одним ключевым фактором в пересмотренной целевой цене Oppenheimer является эффективность затрат на ИИ-запросы, которая снизилась на 90% за последние 18 месяцев. Google Cloud Platform (GCP) от Alphabet показала исключительный рост: выручка увеличилась на 35% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что превысило рост в 29% во втором квартале. Этот результат немного превзошел ожидания Oppenheimer и рынка, при этом маржа EBIT GCP достигла 17%, значительно увеличившись с 11% во втором квартале.
Недавно назначенный финансовый директор Анат Ашкенази указала на дополнительный потенциал повышения эффективности затрат в Alphabet, несмотря на увеличение капитальных затрат компании и инвестиции в технологии ИИ. Пересмотренная целевая цена Oppenheimer основана на 21-кратном мультипликаторе прогнозируемой прибыли на акцию Alphabet на 2026 год или 24-кратном мультипликаторе прогнозируемого свободного денежного потока на акцию на 2026 год.
В других недавних новостях Alphabet Inc. оказалась в центре внимания нескольких инвестиционных банков после своих устойчивых результатов по выручке и прибыли за третий квартал. JPMorgan повысил целевую цену для Alphabet до 212 долларов, отметив успешное внедрение компанией функций ИИ в поиске и сильные показатели Google Cloud, который продемонстрировал рост на 35% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. BofA Securities также повысил целевую цену до 210 долларов, объяснив это значительными успехами в сегменте Cloud и других доходах.
Truist Securities повысил целевую цену акций Alphabet до 220 долларов, сохранив рейтинг "покупать" из-за активного взаимодействия пользователей с платформами Search и YouTube от Alphabet. Тем временем TD Cowen сохранил рейтинг "покупать" и целевую цену в 220,00 долларов, указывая на уверенность в росте рекламы Alphabet и увеличении доли YouTube среди молодых зрителей.
В других недавних событиях Google, принадлежащая Alphabet, получила временную отсрочку от обязательной реорганизации своего магазина Play на фоне продолжающегося антимонопольного судебного разбирательства с Epic Games. Google также заключила сделку с Kairos Power на поставку электроэнергии от малых модульных реакторов, что стало первым подобным шагом для технологического гиганта. Доминирование Alphabet в области искусственного интеллекта было подчеркнуто недавними Нобелевскими премиями, присужденными ее экспертам.
Аналитика InvestingPro
Оптимистичный прогноз Oppenheimer в отношении Alphabet дополнительно подтверждается недавними данными InvestingPro. Рыночная капитализация компании составляет впечатляющие 2,1 трлн долларов, отражая ее доминирующее положение в технологической отрасли. Коэффициент P/E Alphabet, равный 24,16, предполагает разумную оценку с учетом перспектив роста, особенно в сфере ИИ и облачных услуг.
Советы InvestingPro подчеркивают финансовую силу и рыночную позицию Alphabet. У компании "больше денежных средств, чем долгов на балансе", что обеспечивает финансовую гибкость для продолжения инвестиций в ИИ и другие инициативы роста. Кроме того, Alphabet "торгуется при низком соотношении P/E относительно краткосрочного роста прибыли", что согласуется с позитивным прогнозом Oppenheimer относительно потенциала акций.
Рост выручки Alphabet на 13,38% за последние двенадцать месяцев и устойчивый рост EBITDA на 34,59% за тот же период подчеркивают сильные показатели компании, отмеченные в отчете о прибылях. Маржа операционной прибыли в 31,03% отражает повышение эффективности, упомянутое в статье, особенно в операциях, связанных с ИИ.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 11 дополнительных советов по Alphabet, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья компании и ее положения на рынке.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.