В среду Canaccord Genuity скорректировала целевую цену акций HealthStream (NASDAQ:HSTM), повысив ее до 29 долларов с предыдущих 28 долларов, сохранив при этом рейтинг "держать" для акций компании. Корректировка последовала за результатами третьего квартала HealthStream, которые показали, что скорректированная EBITDA компании превысила как оценки фирмы, так и прогнозы рынка, хотя выручка оказалась немного ниже ожиданий.
Несмотря на это, руководство HealthStream снизило прогноз по выручке на 3 миллиона долларов по среднему значению, что объясняется нормализацией уровня потребления для одного из основных продуктов обучения у крупного клиента — ситуация, о которой уже говорилось ранее.
Руководство HealthStream установило текущий прогноз по выручке на нижнем уровне ранее прогнозируемого диапазона, что было ожидаемо после указаний прошлого квартала. На более позитивной ноте, компания повысила нижнюю границу диапазона прогноза по скорректированной EBITDA в ответ на сильные показатели третьего квартала. Продажи основных продуктов, включая CredentialStream, ShiftWizard и предложения, связанные с API, остаются на высоком уровне.
Внедрение API HealthStream и портала для разработчиков продолжает расширяться: за последние двенадцать месяцев количество организаций и сторонних разработчиков, использующих портал, удвоилось. Количество интеграций, созданных клиентами, за это время также почти утроилось.
Инвестиции в разработку продуктов окупаются, о чем свидетельствует запуск Insight Plus — нового инструмента аналитики и отчетности для обучения. Этот продукт, построенный на обновленном технологическом стеке, заменил два устаревших продукта и уже обеспечил чуть более 2 миллионов долларов в виде заказов за первые три квартала 2024 года. Его объем продаж почти в шесть раз превышает показатели устаревших продуктов, которые он заменил, на тот же период прошлого года.
Более того, HealthStream продемонстрировала способность увеличивать долю кошелька у значимого клиента с Восточного побережья, который при продлении контракта увеличил годовой регулярный доход (ARR) на 29%, а также получил ежегодное повышение цен на 2,5%. Однако компания по-прежнему сталкивается с проблемами, в частности, со снижением доходов из-за оттока клиентов от устаревших продуктов, что повлияло на выручку примерно на 2 миллиона долларов в квартале по сравнению с третьим кварталом 2023 года.
Несмотря на потенциал ускорения роста за счет новых продуктов, внедрения портала для разработчиков и повышения цен, аналитик отмечает, что влияние оттока клиентов от устаревших продуктов и долгосрочный характер вклада от повышения цен обосновывают сохранение рейтинга "держать".
В других недавних новостях, HealthStream, поставщик решений для управления персоналом в сфере здравоохранения, сообщила об успешном третьем квартале 2024 года с рекордной выручкой в 73,1 миллиона долларов, что на 3,9% больше, чем в предыдущем году.
Чистая прибыль компании выросла на 48% до 5,7 миллиона долларов, а скорректированная EBITDA составила 17,7 миллиона долларов. HealthStream расширяет свое присутствие среди медицинских работников и студентов-медсестер, при этом значительный рост выручки наблюдается в приложениях CredentialStream и ShiftWizard — на 34% и 17% соответственно.
Компания объявила о квартальных дивидендах в размере 0,08 доллара на акцию, сохраняя при этом высокий денежный баланс в 94,9 миллиона долларов без долгов. Несмотря на небольшое снижение ожиданий по выручке из-за отстающего потребления клиентов, HealthStream оптимистично оценивает свою траекторию роста и планы по будущим инновациям продуктов. Прогнозируемая выручка на год составляет от 290 до 292 миллионов долларов, а чистая прибыль ожидается в диапазоне от 18,5 до 19,5 миллионов долларов.
Генеральный директор Бобби Фрист подчеркнул рост компании по всем основным финансовым категориям и расширение каналов продаж. Технологическая платформа hStream от HealthStream и новые партнерства, такие как с Verisys, направлены на улучшение решений для проверки полномочий и расширение охвата рынка. Это некоторые из последних событий, касающихся HealthStream.
Аналитика InvestingPro
Недавние показатели и стратегические шаги HealthStream отражаются в нескольких ключевых метриках и выводах от InvestingPro. Рыночная капитализация компании составляет 914,37 миллиона долларов, при коэффициенте P/E 43,83, что указывает на готовность инвесторов платить премию за акции относительно ее прибыли. Это согласуется с обсуждением в статье потенциала роста HealthStream за счет новых продуктов и увеличения внедрения ее портала для разработчиков.
Один из советов InvestingPro подчеркивает, что у HealthStream больше денежных средств, чем долгов на балансе, что говорит о финансовой стабильности и способности инвестировать в разработку продуктов, как упоминалось в статье о запуске Insight Plus. Более того, выручка компании за последние двенадцать месяцев по состоянию на 3 квартал 2024 года составила 287,99 миллиона долларов, с умеренным ростом в 3,96%, что контекстуализирует небольшое отставание по выручке, отмеченное в отчете Canaccord Genuity.
Другой релевантный совет InvestingPro указывает, что два аналитика пересмотрели свои прогнозы по прибыли в сторону повышения на предстоящий период. Этот позитивный прогноз согласуется с повышенным руководством HealthStream по скорректированной EBITDA и сильным объемом продаж основных продуктов, упомянутым в статье.
Для инвесторов, стремящихся глубже понять финансовое здоровье и перспективы роста HealthStream, InvestingPro предлагает 11 дополнительных советов, обеспечивая комплексный анализ для поддержки инвестиционных решений.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.