Объем заказов ASML в третьем квартале значительно снизился до 2,6 млрд EUR, что на 53% меньше по сравнению с предыдущим кварталом. Этот спад стал ключевым фактором в переоценке TD Cowen. Кроме того, прогнозы компании по выручке и валовой марже на 2025 календарный год были пересмотрены в сторону понижения: новые прогнозы составляют 32,5 млрд EUR и 52% в среднем соответственно.
Пересмотренный прогноз на 2025 календарный год включает несколько факторов, способствующих менее оптимистичному прогнозу. К ним относятся снижение ожидаемого количества установок low-NA EUV, которое, по оценкам TD Cowen, составит 48 единиц, снижение доли продаж из Китая до примерно 20% от общего объема продаж, а также негативное влияние на валовую маржу.
В результате TD Cowen снизила свой прогноз по прибыли на акцию (EPS) ASML до 23,00 EUR.
Предстоящий День рынков капитала ASML 14 ноября может предоставить дополнительную информацию о планах компании и ожиданиях по показателям на 2026 календарный год. TD Cowen предполагает, что дополнительные детали, предоставленные во время этого мероприятия, могут потенциально положительно повлиять на динамику акций.
Аналитика InvestingPro
Недавние данные от InvestingPro проливают дополнительный свет на текущее положение ASML на рынке и ее финансовое состояние. Несмотря на недавнее снижение целевой цены TD Cowen, ASML сохраняет сильные позиции на рынке с существенной рыночной капитализацией в 269,66 млрд USD. Коэффициент P/E компании составляет 35,82, что отражает ожидания инвесторов относительно будущего роста, несмотря на недавние трудности.
Советы InvestingPro подчеркивают, что ASML является ведущим игроком в отрасли полупроводников и полупроводникового оборудования, что соответствует акценту статьи на важности компании в этом секторе. Кроме того, ASML выплачивает дивиденды на протяжении 18 лет подряд, демонстрируя свою приверженность возврату средств акционерам даже в сложные времена.
Финансовые показатели компании рисуют неоднозначную картину. Хотя выручка ASML за последние двенадцать месяцев достигла 29,30 млрд USD, за этот период она незначительно снизилась на 1,92%. Однако компания сохраняет высокую валовую маржу на уровне 51,15%, что указывает на сильную ценовую политику и операционную эффективность.
Стоит отметить, что акции ASML недавно значительно упали в цене: общая доходность за 3 месяца составила -26,55%. Это снижение соответствует упоминанию в статье о разочаровывающих результатах третьего квартала и пересмотренных прогнозах. Однако текущая цена акций составляет 61,73% от 52-недельного максимума, что указывает на потенциал для восстановления.
Инвесторы, желающие получить более полное представление, могут ознакомиться с дополнительными советами InvestingPro, где доступны еще 15 советов по ASML на платформе. Эти советы могут предоставить ценный контекст для понимания будущих перспектив компании в свете недавних событий.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.