В пятницу Goldman Sachs подтвердил рейтинг "Покупать" для Atlas Energy Solutions Inc (NYSE:AESI), сохранив целевую цену акций компании на уровне 23,00 долларов. Аналитик фирмы подчеркнул, что, несмотря на снижение прогнозов в свете пересмотренных руководством ориентиров и скорректированных ожиданий по ценам на песок, перспективы Atlas Energy остаются позитивными.
Аналитик отметил, что экономически эффективные операции Atlas Energy и прогнозируемый рост свободного денежного потока в 2025 году являются ключевыми факторами, лежащими в основе рейтинга.
Ожидается, что Atlas Energy Solutions, известная своей экономичной структурой, лучше справится с потенциальным снижением цен на песок по сравнению с конкурентами, которые более непосредственно ориентированы на песок. Аналитик отметил, что даже при падении цен на песок до низкого и среднего уровня в 20 долларов за тонну, ожидается, что Atlas Energy сохранит высокую маржу, превышающую 35%, и коэффициент конверсии свободного денежного потока выше 70%. Это ожидается после завершения проекта Dune Express.
Фирма прогнозирует значительное увеличение свободного денежного потока Atlas Energy к 2025 году. Это ожидание основано на начале операционной деятельности Dune Express и возможности увеличения возврата капитала акционерам. Аналитик подчеркнул, что на текущем уровне торгов акции Atlas Energy отражают доходность по свободному денежному потоку в 17% на 2025 год, что заметно выше среднего показателя в 8% по вселенной покрытия аналитика.
Завершение Dune Express рассматривается как критически важное событие для Atlas Energy, которое, как ожидается, укрепит финансовые показатели компании. Прогноз аналитика предполагает, что уникальное положение компании позволит ей генерировать устойчивый свободный денежный поток даже в условиях потенциально сложной ценовой конъюнктуры на рынке песка.
В итоге, подтверждение Goldman Sachs рейтинга "Покупать" и целевой цены для Atlas Energy Solutions подчеркивает уверенность фирмы в способности компании генерировать значительный свободный денежный поток и поддерживать высокую маржу в ближайшие годы, особенно после 2025 года. Выгодный профиль затрат компании и предстоящие проекты рассматриваются как ключевые факторы ее будущего финансового успеха.
В других недавних новостях Atlas Energy Solutions произошли значительные события. Несмотря на операционные неудачи, включая пожар на заводе Kermit и повреждение нового электрического земснаряда, Stephens подтвердил рейтинг "Выше рынка" для Atlas Energy с целевой ценой 28,00 долларов. Однако они пересмотрели свои оценки EBITDA и CFPS в сторону понижения на третий и четвертый кварталы 2024 года, а также на 2025 год. С положительной стороны, Atlas Energy начала ввод в эксплуатацию Dune Express, 42-мильной конвейерной системы, которая, как ожидается, начнет коммерческие перевозки позже в этом году.
Совет директоров Atlas Energy расширился, CEO Джон Тернер был назначен на новое место. Выручка компании во втором квартале 2024 года выросла на 49% до 288 млн долларов, а скорректированная EBITDA составила 72 млн долларов, несмотря на сложные отраслевые условия. Кроме того, компания объявила об увеличении дивидендов до 0,23 доллара на акцию.
RBC Capital Markets сохранил рейтинг "Лучше рынка" для акций Atlas Energy, несмотря на снижение целевой цены акций с 27,00 до 26,00 долларов. Фирма подчеркнула сильный потенциал роста Atlas Energy и прибыльность, которые были усилены стратегическим приобретением Hi-Crush. Кроме того, ожидается, что компания увидит устойчивый рост производства в предстоящем квартале, обусловленный стратегическим планированием и партнерством с Kodiak Robotics для автономных грузовых перевозок.
Выводы InvestingPro
Atlas Energy Solutions Inc (NYSE:AESI) продолжает привлекать положительное внимание аналитиков, о чем свидетельствует подтвержденный Goldman Sachs рейтинг "Покупать". Этот оптимизм дополнительно подтверждается данными в реальном времени от InvestingPro. Рост выручки компании особенно впечатляет: увеличение квартальной выручки на 77,71% по состоянию на второй квартал 2024 года. Это соответствует подсказке InvestingPro о том, что аналитики ожидают рост продаж в текущем году.
Финансовое здоровье компании выглядит устойчивым, с маржой операционной прибыли 26,22% за последние двенадцать месяцев по состоянию на второй квартал 2024 года. Эта высокая прибыльность соответствует другой подсказке InvestingPro, которая указывает на то, что компания была прибыльной за последние двенадцать месяцев.
Несмотря на позитивный прогноз, инвесторам следует отметить, что акции значительно упали за последнюю неделю, с общей доходностью за 1 неделю -9,38%. Эта недавняя волатильность может представлять возможность для инвесторов, которые разделяют оптимистичный взгляд Goldman Sachs на долгосрочные перспективы компании.
Для тех, кто ищет более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 5 дополнительных подсказок для AESI, предоставляя более глубокое понимание финансового положения компании и рыночных показателей.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.