В четверг Brinker International (NYSE:EAT), материнская компания Chili's, получила повышенный рейтинг акций от BofA Securities. Фирма изменила свою оценку с "Ниже рынка" на "Нейтрально", также значительно повысив целевую цену акций компании до 90,00 долларов с предыдущих 63,00 долларов.
Повышение рейтинга последовало за заметным ростом стоимости акций Brinker, которая выросла примерно на 95% с начала года, демонстрируя сильные рыночные показатели, что было приписано позитивному настроению инвесторов относительно возрождения Chili's. Это возрождение было возглавлено эффективными управленческими стратегиями генерального директора Кевина Хохмана.
BofA Securities отметила, что текущая цена акций отражает успешные усилия по восстановлению в Chili's, но также указала, что будущий баланс риска и вознаграждения выглядит равномерным, что привело к изменению позиции на "Нейтрально". Хотя краткосрочные перспективы Chili's остаются позитивными благодаря факторам, которые обусловили его недавний успех, возникают вопросы о устойчивости роста выручки и потенциале для повышения прогнозов по прибыли на акцию (EPS).
Новая целевая цена основана на целевом мультипликаторе цена/прибыль (P/E) в 0,8 раза относительно S&P 500, что подразумевает абсолютный P/E в 17,0 раз. Это увеличение с предыдущего мультипликатора в 0,6 раза, или 11,9 раз. Прогноз EPS на 2026 финансовый год установлен на уровне 5,30 долларов, что приводит к обновленной целевой цене в 90,00 долларов.
BofA Securities считает, что скорректированный относительный мультипликатор, который на одно стандартное отклонение выше 10-летнего среднего, точно отражает улучшенный рост выручки Brinker и сниженный уровень долга, что оправдывает пересмотренную целевую цену и рейтинг.
В других недавних новостях, Brinker International добилась заметных успехов. Материнская компания Chili's Grill & Bar опубликовала сильные результаты за четвертый финансовый квартал 2024 года, с годовым ростом выручки на 6,8% и ростом скорректированной прибыли на акцию на 45%. Примечательно, что бренд Chili's был ключевым драйвером этого успеха, со значительным трафиком клиентов и продажами в третьем квартале, что приписывается запуску новых продуктов и инвестициям в операционную деятельность.
Несмотря на то, что прибыль на акцию в 1,61 доллара оказалась ниже консенсус-прогноза, будущие стратегии компании направлены на увеличение трафика. Brinker планирует инвестировать 15-20 миллионов долларов в рабочую силу и продолжать маркетинговые и инновационные усилия. Кроме того, компания намерена открыть 10-12 новых ресторанов Chili's, с возможностью увеличения до 15.
Citi пересмотрела целевую цену для Brinker, повысив ее до 83,00 долларов с предыдущих 69,00 долларов, сохранив при этом нейтральный рейтинг. Однако аналитик Citi предупреждает инвесторов о необходимости проявлять осторожность из-за высоких ожиданий, заложенных в оценку акций. BMO Capital Markets также скорректировала свою целевую цену по акциям компании с 85 до 80 долларов, сохранив рейтинг "Лучше рынка".
На 2025 финансовый год Brinker установила целевой показатель выручки между 4,55 и 4,62 миллиардами долларов, а скорректированную разводненную прибыль на акцию между 4,35 и 4,75 долларов. BMO Capital считает, что Brinker International имеет потенциал превзойти свой прогноз по прибыли, несмотря на то, что прибыль на акцию не достигла ожиданий. Эти недавние события подчеркивают стремление Brinker к увеличению трафика и обеспечению долгосрочного прибыльного роста через стратегические инициативы в маркетинге, инновациях меню и операционной эффективности.
Аналитика InvestingPro
Недавнее повышение рейтинга от BofA Securities соответствует нескольким ключевым показателям и трендам, выделенным InvestingPro. Акции Brinker International продемонстрировали замечательную силу, с данными InvestingPro, показывающими ошеломляющую общую доходность по цене в 168,83% за последний год. Эта исключительная производительность дополнительно подчеркивается тем, что акции торгуются на уровне 97,88% от своего 52-недельного максимума, что подтверждает наблюдение BofA о сильных рыночных показателях компании.
Советы InvestingPro предполагают, что Brinker "торгуется при низком соотношении P/E относительно краткосрочного роста прибыли", что поддерживает позитивный взгляд на оценку компании. Коэффициент PEG в 0,49 за последние двенадцать месяцев по состоянию на 4 квартал 2024 года дополнительно подкрепляет эту точку зрения, указывая на то, что акции могут все еще быть недооценены относительно перспектив роста.
Однако инвесторам следует отметить, что Brinker "страдает от слабой валовой прибыли", с данными InvestingPro, показывающими валовую маржу в 14,21% за последние двенадцать месяцев по состоянию на 4 квартал 2024 года. Это может быть фактором, за которым стоит следить, поскольку компания продолжает свои усилия по восстановлению.
Для тех, кто заинтересован в более глубоком анализе, InvestingPro предлагает 13 дополнительных советов для Brinker International, предоставляя более комплексный взгляд на финансовое здоровье и рыночную позицию компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.