Citi начал покрытие акций Divi's Laboratories Ltd (DIVI: IN) с рейтингом "Покупать" и установил целевую цену в 6 400 индийских рупий.
Анализ финансовой компании показывает, что Divi's Laboratories находится в выгодном положении для получения преимуществ от диверсификации цепочек поставок фармацевтических компаний.
Компания укрепила свои позиции на рынке активных фармацевтических ингредиентов (API) для GLP-1, потенциальный доход от которых, по прогнозам, превысит 800 миллионов долларов к концу 2030 календарного года.
Divi's Laboratories добавляет новые продукты в свой бизнес по синтезу на заказ (CS), включая такие наименования, как Ribociclib и Upadacitinib.
Это расширение рассматривается как отражение растущего доверия инноваторов к компании. Прогноз Citi по показателю EBITDA Divi's на 2026/27 финансовый год на 3/12% выше консенсус-прогноза, что обусловлено в основном сегментом GLP-1, который, как ожидается, принесет около 95 миллионов долларов в 2027 финансовом году, а также внедрением новых продуктов в бизнес CS.
Анализ включает сценарий "медвежьего" рынка, где неспособность масштабироваться в сегменте CS может представлять риск для их позитивного прогноза.
В таком случае Citi предоставил целевую цену для "медвежьего" сценария в 5 100 индийских рупий, предполагая отсутствие продаж в сегменте GLP-1.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.