В среду Stifel сохранил рейтинг "Держать" для акций Travere Therapeutics (NASDAQ:TVTX), но повысил целевую цену до 13,00 долларов с предыдущих 10,00 долларов. Корректировка произошла после комплексного анализа прогресса компании, в частности, недавних разработок, касающихся ее кандидата в препараты Sparsentan.
Оценка фирмы последовала за участием Travere в семинаре PARASOL и обновлениями по гомоцистинурии (HCU). Анализ Stifel предполагает, что семинар PARASOL представляет собой прогресс для FDA в более тщательном изучении исследования DUPLEX 3 фазы Sparsentan, особенно в отношении протеинурии по сравнению с eGFR (скоростью клубочковой фильтрации).
Однако фирма отметила, что возможность подачи дополнительной заявки на новый препарат (sNDA) для Sparsentan без проведения нового исследования остается неопределенной. Travere намерена проконсультироваться с FDA позже в этом году, чтобы обсудить дальнейшие шаги.
Stifel включил в свою пересмотренную модель для Travere 40% кредит с учетом риска для FSGS (фокально-сегментарного гломерулосклероза). Фирма задается вопросом, направлен ли семинар PARASOL FDA на рассмотрение будущих исследований FSGS или он будет рассматривать ретроспективный анализ исследования DUPLEX.
Кроме того, обновленная целевая цена отражает задержку в прогнозах доходов от лечения HCU. Это произошло после того, как Travere объявила о добровольной приостановке набора пациентов для исследования 3 фазы пегтибатиназы из-за проблем, связанных с масштабируемостью производства.
Новая целевая цена в 13 долларов отражает эти обновления и соображения, что означает повышение с предыдущей цели в 10 долларов. Это изменение подчеркивает текущие разработки и взаимодействие с регулирующими органами, которые могут повлиять на рыночную позицию Travere и будущее ее продуктового портфеля.
В других недавних новостях, Travere Therapeutics объявила о временной приостановке набора пациентов для исследования HARMONY фазы III пегтибатиназы, лечения гомоцистинурии (HCU), из-за технической проблемы, выявленной в процессе масштабирования производства.
Это привело к тому, что Canaccord Genuity, Citi и H.C. Wainwright скорректировали свои целевые цены для Travere, сохранив при этом рейтинги "Покупать". Ожидается, что пауза задержит программу HCU на два года, отодвинув прогнозируемое введение пегтибатиназы на рынки США и Европы на 2029 и 2030 годы соответственно.
В противоположность этому, Barclays повысил целевую цену акций Travere, сохранив рейтинг "Выше рынка", из-за ожидаемых положительных нормативных изменений, которые могут увеличить потенциал пиковых продаж в США более чем на 300 миллионов долларов. Это в значительной степени основано на обновлениях по фокально-сегментарному гломерулосклерозу (FSGS), которые, как ожидается, обеспечат значительный операционный рычаг для компании.
Кроме того, препарат Travere Filspari получил полное одобрение FDA для лечения взрослых пациентов с первичной иммуноглобулин А нефропатией, что привело к увеличению продаж на 37% по сравнению с первым кварталом, достигнув 27,1 миллиона долларов во втором квартале 2024 года.
Наконец, Travere Therapeutics сообщила о надежном финансовом положении, имея 325,4 миллиона долларов в наличных средствах и ценных бумагах, что, как ожидается, поддержит ее деятельность до 2028 года. Это последние события в Travere Therapeutics.
Выводы InvestingPro
Travere Therapeutics (NASDAQ:TVTX) показала замечательные рыночные результаты в последнее время: данные InvestingPro показывают общую доходность цены 121,72% за последние шесть месяцев и 113,62% за последний год. Это согласуется с повышенной целевой ценой Stifel и отражает оптимизм инвесторов относительно потенциала компании.
Однако советы InvestingPro предупреждают, что TVTX в настоящее время торгуется вблизи своего 52-недельного максимума, а RSI предполагает, что акции могут находиться в зоне перекупленности. Это может указывать на то, что недавний рост цен может приближаться к своему пику, что инвесторам следует учитывать в свете рейтинга "Держать" от Stifel.
Несмотря на сильные рыночные показатели, важно отметить, что Travere еще не является прибыльной, с отрицательной валовой маржой -31,44% за последние двенадцать месяцев по состоянию на 2 квартал 2023 года. Это подчеркивает важность текущих усилий компании по разработке лекарств, особенно с Sparsentan и программой лечения HCU.
Для инвесторов, ищущих более комплексный анализ, InvestingPro предлагает 15 дополнительных советов для TVTX, обеспечивая более глубокое понимание финансового здоровья и рыночной позиции компании.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.